През последните няколко дни търговската активност на пазара на криптовалути значително намаля. Това се дължи предимно на предстоящото публикуване на докладността относно инфлацията в САЩ, която ще определи бъдещата политика на Федералния резерв. Инвеститорите не се спускат да предприемат активни действия, тъй като търговската активност на пазара на Биткойн се възстанови, а рисковете, свързани с волатилността, се увеличиха.
През юни собствениците на къси позиции на всички пазари загубиха общо над 37 милиарда долара. Това е положителен сигнал за възраждане на общата бикова тенденция, но макро данните през следващите няколко месеца ще имат голямо значение. Очаква се инвеститорите да реагират особено силно и точно затова търговската активност спира преди публикуването на CPI данните.
Какво очакват финансовите пазари?
След изказването на Джером Пауъл пред Конгреса и Сената, инвеститорите започнаха да се подготвят за вероятно повишение на лихвените проценти през юли. На CME броят на тези, които вярват в повишение на лихвените проценти с 0,25% през юли, достигаше 77%. Този показател се увеличи, когато бяха публикувани протоколите от Федералния резерв, където членовете на комитета заявиха за необходимостта от още няколко стъпки за повишение в текущия цикъл.
Впоследствие обаче забелязахме съществено ослабяване на пазара на труда. Броят на заявленията за получаване на безработица нарасна с 39% от началото на повишаването на лихвените проценти. Също така някои служители на Федералния резерв заявиха, че подгорицата на лихвените проценти е възможна, но всичко ще зависи от конкретните резултати от CPI. Това възбуди надежда сред инвеститорите, че дефлационната тенденция ще запази висока динамика към края на юни.
Според изследванията на Dow Jones трейдърите и анализаторите очакват намаление на инфлацията до ниво от 3,1% от настоящите 4%. Съобразно все повече икономически данни и рязкото намаление на ликвидността в световната икономика, които указват за приближаването на рецесия, пазарите особено чувствително ще реагират на слабите дефлационни движения и, както резултат, повишаване на лихвените проценти.
Сценарии за развитие на събитията за Bitcoin
Ако CPI индексът за юни месец намали до 3,1% и по-ниско, тогава може да се очаква пораст на голям брой сделки за покупка и отново опит от криптовалутата да пробие зоната от $31,000 до $31,500. Не можем да говорим за конкретни резултати от движението, тъй като всичко ще зависи от силата на импулса и готовността на инвеститорите да задвижат бика.
При публикуването на CPI индекса, който се очаква да бъде в интервала от 3,2% до 3,5%, се очаква умерена негативна реакция на инвеститорите и намаление на търговската активност в следващите дни. Тези резултати подсказват висока вероятност за повишение на ключовата лихва и поради това приоритетите на инвеститорите отново ще се променят. В такъв случай BTC ще тества областта на поддръжката от $29,8k, с минимални шансове да падне под тази ниво.
Ако индексът CPI се окаже над нивото от 3,5%, може да се очаква сериозно низшо движение, което ще бъде подкрепено от нарастващи панически настроения. В такъв случай се очаква мечово пробиване на нивото от $29,8 хил. и по-нататъшно движение на цената до $28,8 хил. и по-надолу до $25,5-$26,4 хил. При такава ситуация може да се наложи да се повиши лихвената ставка повече от два пъти през 2023 г.
Технически анализ на BTC\USD
Биткойн успешно се възстановява над $30,5 хил., което е позитивен фактор, указващ на превес на быковете. Техническите индикатори на активите също спадат в зелената зона, поради което не се наблюдава явно прекупеност на Биткойн.
При това няма никакви сигнали за повишаване на търговската активност или готовност да се осъществи биков ритам на техническите показатели. Това указва, че инвеститорите искат да изчакат резултатите от публикуването на инфлационния доклад в САЩ.
Позитивен фактът, че всички инвеститорски категории активно събират, независимо от макроикономическата ситуация. Glassnode съобщава, че броят на адресите с различни баланси безпрекъснато расте от началото на юни, портфейли с баланс от 1000 до 10 000 BTC натрупват над 90 000 BTC през последните 30 дни.
Заключение
Световните финансови пазари са в състояние на крехкост поради предстоящото публикуване на инфлационния доклад. Въпреки това, Биткойн продължава да привлича инвеститори, а активното натрупване на обеми от BTC от всички адресни категории го потвърждава. В този контекст данните за CPI и решението на Федералния резерв ще имат ключово значение за цитирането на водещата криптовалута.
