Валутната двойка EUR/USD през втория търговски ден на седмицата отново показа много слаба волатилност. Цената отново опита да преодолее скользящата средна линия, но пак не успя. Формално закрепването над мувинга се сбъдна, но внимателно погледнете илюстрацията по-горе - може ли да се нарече закрепване на 10 пункта над "преодоление"? Поради това считаме, че подобни движения не могат да се считат за важни или трендоообразуващи. Волатилността на двойката продължава да намалява и за последните 5 работни дни тя в средност составя 52 пункта. За какво може да се говори, ако цената преминава през 50 пункта през деня? В момента няма практически никакво движение на пазара.
И това не е единственото, което липсва. Макроикономическата база липсва вече три дни, поне. Няма и фундаментална база. Пазарът просто няма на какво да се основава при взимането на търговски решения, а на хоризонта се очакват доклад за инфлацията в САЩ и заседание на ЕЦБ. При това, в първия и втория случай е много трудно да се каже какво да се очаква от тези събития. В случая с ЕЦБ все още не е ясно дали регулаторът ще си вземе почивка или ще продължи затегняването? При инфлацията е трудно да се повярва, че тя ще нарасне за втори месец подред, но именно това прогнозите показват. Така че, пазарът логично взе почивка сам и не спира да бърза напред, предпочитайки да изчака официалните данни.
На 24-часовия търговски фрейм с текущата волатилност нищо не може да промени. Валутната двойка все още се намира под облака Ишимоку, като запазва отлични възможности за продължаване на движението на юг. Именно такава версия и подкрепяме, но спадът (както и преди) може да бъде бавен. През сряда и четвъртък може да започне корекция, тъй като фундаменталният фон лесно може да подкрепи евровалутата, а не долара. Но после очакваме нов спад на валутната двойка.
Очакваме ускорение на инфлацията в САЩ.
Икономиката на Европейския съюз продължава да забавя, инфлацията остава висока, в Германия тя почти не намалява, а икономиката на "локомотива на Европа" първа влиза в "червената зона". Ситуацията не е приятна. ЕЦБ в същото време дава сигнали за готовност да замине към завършващата фаза на цикъла на строгите мерки, което явно не радва купувачите на европейската валута. Обаче за решението на ЕЦБ ще разберем в четвъртък, нека не бързаме да приемаме предварителни заключения.
А докато днес ни очаква не по-малко важен доклад за инфлацията в САЩ. Проблемът с такива доклади е, че понякога е много трудно да се тълкуват еднозначно. Например, ако днес стане известно, че инфлацията се ускорява, но базовата инфлация пада, как да тълкуваме тези данни? Те са в полза на долара или не? Или, от друга страна, ако инфлацията отслабне, но базовата инфлация отново нарасне, какво става тогава? Може би затова често наблюдаваме "вълнения" по време на публикуването на такава статистика, когато валутната двойка се движи нагоре, после надолу и се връща на първоначалните си позиции.
Фактически, ни е ат важно дали основание на Федералната резервна система да повиши лихвената ставка през септември? Затова трябва да се обърне внимание на показателите на базовата и основната инфлация за август само през призмата на заседанието на FOMC следващата седмица. Ако положението с инфлацията ясно се влоши, ще считаме за много вероятно ново затегнато на паричната политика в САЩ вече през септември. Въпреки това, това решение въроятно няма да бъде взето леко и просто, тъй като вече значителен брой чиновници не подкрепят допълнителното повишаване на ставката. За икономиката на САЩ отново се пророчи рецесия, но вече през следващата година. Точно от това рецесията не престава да е рецесия. Ако инфлацията ускори до 3,6%, както прогнозират експертите, може да се смята, че последните 4 месеца са били изгубени. И в този случай Федералната резервна система трябва да приложи нови затягания, което ще бъде много добро за американската валута и продавачите на валутни двойки.
Средната волатилност на валутната двойка евро/долар за последните 5 търговски дни, към 13 септември, е 52 пункта и се характеризира като "средна". Това означава, че очакваме движение на двойката между нивата 1,0695 и 1,0799 в сряда. Обръщането на Хайкен Аши индикатора надолу указва възможно възстановяване на движението надолу.
Най-близки нива на подкрепа:
S1 - 1,0742
S2 - 1,0681
S3 - 1,0620
Най-близки нива на съпротива:
R1 - 1,0803
R2 - 1,0864
R3 - 1,0925
Търговски препоръки:
Двойката евро/долар поддържа низходяща тенденция. В момента можем да разглеждаме нови кратки позиции с целите 1,0695 и 1,0681 в случай на отскок на цената от движещата средна линия. Дългите позиции могат да се разглеждат в случай на закрепване на цената над движещата лента (по-сигурно от настоящото) с цели 1,0799 и 1,0864.
Препоръчваме да прочетете:
Преглед на двойката GBP/USD. 13 септември. Икономиката на Великобритания все още не впечатлява.
Прогноз и търговски сигнали за EUR/USD на 13-ти септември. COT докладът. Подробен анализ на движението на валутната двойка и търговските сделки.
Прогноз и търговски сигнали за GBP/USD на 13-ти септември. COT докладът. Подробен анализ на движението на валутната двойка и търговските сделки.
Обяснения към илюстрациите:
Каналите на линейната регресия - помагат за определяне на текущата тенденция. Ако двете са насочени в една посока, това означава, че в момента тенденцията е силна.
Линията на скользяща средност (настройка 20,0, smoothed) - определя краткосрочната тенденция и посоката, в която трябва да се търгува в момента.
Мюреевите нива - целеви нива за движения и корекции.
Нивата на волатилност (червени линии) - вероятни ценови канали, в които валутната двойка ще се движи през следващите двадесет и четири часа, въз основа на текущите показатели на волатилност.
Индикаторът CCI - неговото попадение в областта на прекомерна продаденост (под -250) или в областта на прекомерна покупаемост (над +250) означава, че се очаква обрат на тенденцията в противоположната посока.
