Структурата на вълната на 4-часовата графика за BTC/USD остава ясна и структурирана. След продължителен и сложен корективен модел (a-b-c-d-e) от 14 март до 5 август, започна да се формира нова импулсна вълна, която вече има петвълнова структура. С оглед на размера на първата вълна, петата вълна може да бъде съкратена, което ме кара да вярвам, че е малко вероятно Bitcoin да се изкачи над $110,000–$115,000 в следващите месеци.
Освен това, вълна 4 е приела тривълнов модел, потвърждавайки точността на текущото броене на вълните. Фундаменталният фон подкрепи ръста на Bitcoin благодарение на продължаващите институционални инвестиции, интереса от страна на правителството и включването на пенсионни фондове. Въпреки това, политиките на Доналд Тръмп могат да изтласкат инвеститорите от пазара и възходящата тенденция не може да продължи вечно. Текущата структура на вълна 2 в рамките на вълна 5 повдига съмнения дали това наистина е валидна вълна 2, което ме кара да вярвам, че възходящата фаза наближава края си.
BTC/USD спечели $1,200 в сряда, но като цяло Bitcoin продължава да се търгува в страничен диапазон. Волатилността беше необичайно ниска през изминалата седмица, което подсказва, че пазарът очаква нещо голямо. Въпреки това, не чака нови данни или новини от Доналд Тръмп, а чака момента, когато ще започне следващото рали. Това е класически сценарий "затишие пред буря".
Все още ми е трудно да очаквам продължаващо рали на Bitcoin, въпреки че много анализатори и експерти в индустрията предвиждат такова.
От съществено значение е да се отбележи, че паричната политика на Федеральния резерв (Фед) играе решаваща роля за представянето на Bitcoin. Когато лихвените проценти са високи, Bitcoin губи привлекателност като инвестиция, тъй като облигациите и банковите депозити осигуряват стабилни и относително високи доходи, като същевременно са по-безопасни активи. Когато лихвените проценти са ниски, Bitcoin става по-привлекателен, предлагайки по-високи потенциални печалби в сравнение с традиционните инвестиции.
Въпреки че Фед не планира скоро да намалява лихвите и вероятно изобщо не през 2025 г., стегнатият цикъл на парична политика приключи.
Bitcoin нарасна в продължение на две години в очакване на бъдещи намаления на лихвите, което означава, че този фактор вече е отчетен. Вследствие на това смятам, че трябва да очакваме сложна корективна вълна, водеща до значително понижение на Bitcoin и по-широкия криптопазар.
Въпреки това, бавното темпо на корекции в политиката на Фед забави началото на това коригиране.
С оглед на това, че намаления на лихвите са малко вероятни в близко бъдеще - което беше потвърдено от вчерашния отчет за инфлацията в САЩ - Bitcoin може да продължи да се консолидира в страничен диапазон. Въпреки това, структурата на вълната подсказва, че в момента сме свидетели на първата от поне три корективни вълни, които биха могли да тласнат Bitcoin под $90,000.
Заключение
На базата на моя анализ за BTC/USD, стигам до заключението, че ралито на Bitcoin наближава края си.
Това може да е непопулярно мнение, но вълна 5 може да се окаже съкратена. Ако това предположение е вярно, сме изправени пред или рязък спад, или продължителна корекция.
Поради тази причина, не препоръчвам да се купува Bitcoin в момента. В близко бъдеще Bitcoin може да падне под дъното на вълна 4, потвърждавайки прехода към меча фаза.
На по-висока времева рамка, петвълновата възходяща структура е ясно видима. Това предполага, че скоро е вероятно да започне корективен спад.
Ключови принципи на моя анализ
- Структурите на вълните трябва да са прости и ясни. Сложните модели са трудни за търговия и често изискват ревизии.
- Ако има несигурност относно посоката на пазара, най-добре е да стоите встрани.
- Никога няма 100% сигурност в пазарните движения. Винаги използвайте Stop Loss поръчки, за да се предпазите от неочаквана волатилност.
- Анализът на вълните може да се комбинира с други аналитични методи и стратегии за търговия, за да се подобри точността и управлението на риска.
