В понеделник EUR/USD отново се обърна в полза на щатския долар и започна нов спад към зоната на подкрепа 1.1081–1.1086. Отскок от тази зона би подкрепил еврото и би позволил възстановяване. Засега обаче е изключително трудно да се определи какво би могло да спре спада на еврото. Консолидация под нивото 1.1081–1.1086 ще увеличи вероятността за по-нататъшно понижение към нивото 200.0% по Фибоначи при 1.0939.
Вълновата структура на часовата графика остава низходяща. Последната завършена възходяща вълна не успя да слезе под предишното дъно, а новата низходяща вълна също все още не е пробила под предишното дъно. След септемврийското заседание на FOMC трейдърите очакват поне още едно затягане на паричната политика до края на годината и още едно през следващата година. Този фактор продължава да осигурява сериозна подкрепа за щатския долар, докато други фактори все още не играят съществена роля. Низходящият импулс също остава силен, което помага на долара да запази позициите си.
Новините в понеделник подкрепиха „биковете“. Въпреки че индексът на бизнес климата в Германия трудно може да се определи като ключов макроикономически отчет, той все пак бе в полза на европейската валута. Това обаче далеч не е първият случай, когато относително позитивен икономически отчет от Европа бива игнориран от пазара. При текущите условия изглежда, че еврото се намира в неоправдан спад.
Някои участници на пазара в момента смятат, че позицията на Fed тази седмица може да се окаже по‑„ястребова“ от тази на ECB. Това по‑скоро изглежда като опит събитията да се тълкуват според предварителните очаквания, отколкото според наличните данни. Доларът нараства с малко прекъсвания и много трейдъри се опитват да обяснят настоящата сила на „мечките“. В резултат от това се стига до ситуация, в която ECB повиши лихвите два пъти, но позицията ѝ се описва като „гълъбова“, докато Fed повиши лихвите само веднъж, а позицията му се определя като „ястребова“. Подобни характеристики трудно се съгласуват с реалните решения по паричната политика. Щатският долар очевидно остава силен в по-широк план не заради политиките на Fed и ECB. Геополитическите събития вероятно подпомагат долара, но централните банки едва ли са основният двигател.
На 4-часовата графика EUR/USD се обърна в полза на щатския долар след формирането на „меча“ дивергенция в индикатора CCI. Започна нов спад към нивото 161.8% корекция по Фибоначи при 1.1088. Понастоящем не се наблюдават нови формиращи се дивергенции при нито един от индикаторите. Устояване над нивото 127.2% по Фибоначи при 1.1221 би позволило на трейдърите да очакват подновяване на ръста към нивото 100.0% корекция при 1.1325.
Доклад Commitments of Traders (COT)
През последната отчетна седмица професионалните участници откриха 3 492 дълги позиции (Long) и 443 къси позиции (Short). В момента спекулантите държат общо 226 000 дълги позиции и 361 000 къси позиции. „Мечките“ запазват контрола и еврото продължава да се продава по-често, отколкото да се купува. Това може да се обясни със сложната геополитическа обстановка в Близкия изток и усилията на Kevin Warsh да свали инфлацията. Пазарът продължава да вярва, че инфлацията ще бъде сведена до 2% с всички възможни средства.
Като цяло, големите участници на пазара продължават да проявяват значителен дългосрочен интерес към еврото. Глобалните събития от различен характер, които през последните години са особено многобройни, неизбежно влияят върху инвеститорските настроения и оказват натиск върху валутите, чувствителни към риска. Освен това 2026 г. може да се окаже рекордна по брой непредвидени събития. Затова трейдърите нямат друг избор, освен да се адаптират към променящите се условия в движение.
Икономически календар за Съединените щати и Европейския съюз
- Съединени щати – Поръчки за дълготрайни стоки (12:30 UTC).
- Съединени щати – Продажби на нови жилища (14:00 UTC).
- Европейски съюз – Изказване на президента на ECB Christine Lagarde (17:00 UTC).
На 27 октомври икономическият календар включва три събития. Макроикономическите данни и коментарите от централните банки могат да повлияят на настроенията на пазара през втората половина на търговската сесия във вторник.
Прогноза и търговски препоръки за EUR/USD
Днес могат да се търсят възможности за покупки, ако на часовата графика се формира отскок от нивото 1.1081–1.1086, с цел при 1.1220. Възможности за продажби възникнаха при затваряне под 1.1220, с цел зоната на подкрепа 1.1081–1.1086. Тези позиции могат да останат открити и днес.
Нивата на корекция по Фибоначи са построени от 1.1325 до 1.1712 както на часовата, така и на 4-часовата графика.
