В началото на новата седмица валутната двойка USD/JPY се опитва да се възстанови след спада в петък, предизвикан от заседанието на Bank of Japan, когато котировките се понижиха под важното психологическо ниво от 157.00. В понеделник двойката достигна 20-дневната SMA, но не успя да се задържи над нея. Прави впечатление, че пазарът почти не реагира на поредното предупреждение за евентуална валутна интервенция от страна на японския финансов министър Satsuki Katayama.
Финансовият министър подчерта, че съвместното токийско–вашингтонско изявление по въпросите на валутните курсове остава валидно и че правителството е готово да предприеме решителни стъпки за ограничаване на прекомерното или хаотично обезценяване на японската йена. Въпреки това тези думи не донесоха осезаема подкрепа за йената. Основната причина е продължаващата неопределеност относно сроковете за следващото повишение на основната лихва от Bank of Japan. Друг фактор, който оказва натиск върху йената, е значителната лихвена разлика между Япония и други икономически силни държави. Това също подкрепя двойката USD/JPY.
Паралелно с това нарастващите надежди за дипломатическо уреждане на геополитическия конфликт в Близкия изток създават насрещен вятър за щатския долар, който традиционно се възприема като актив-убежище. Според постъпващите информации в неделя ирански представители са провели трети кръг преговори с посредници от Qatar, насочени към постигане на споразумения за прекратяване на военните действия между САЩ, Израел и Иран. Освен това иранската страна е предложила инициатива за отваряне на Ормузкия проток в рамките на 48 часа при условие, че Съединените щати изпълнят набор от искания. Президентът на САЩ Donald Trump от своя страна изрази оптимизъм относно напредъка в преговорите, отбелязвайки интереса на Иран към постигане на сделка.
Въпреки това Donald Trump не изключи възможността за ескалация след междинните избори, насрочени за 3 ноември. Трябва да се добави, че върховният лидер на Иран Ali Khamenei е разпоредил на висшето военно командване да се подготви за нов етап на конфронтация със Съединените щати и Израел. Освен това последните атаки с украински дронове срещу руски рафинерии за нефт допринесоха за повишаване на геополитическата рискова надбавка. Този фактор, в комбинация с очакванията за повишения на лихвените проценти от страна на US Federal Reserve, работи в полза на „bulls“ по долара.
Публикуваните в четвъртък макроикономически данни от Съединените щати показаха устойчивостта на икономиката и запазващия се инфлационен натиск. На този фон опасенията от засилване на инфлацията, подхранвани от високите цени на суровия петрол, увеличават вероятността от допълнително затягане на паричната политика от Fed.
Според инструмента FedWatch на CME Group, пазарните участници оценяват вероятността за повишение на лихвения процент от страна на американската централна банка през декември на около 75%. Това подсказва, че за щатския долар и съответно за двойката USD/JPY най-вероятната посока остава нагоре.
От техническа гледна точка двойката USD/JPY се опитва да пробие 200-дневната EMA, за да се върне към върха от понеделник. Осцилаторите са неутрални, но индексът на относителната сила се опитва да се засили в позитивна зона, което показва, че „bulls“ набират сила. В същото време, тъй като хистограмата на MACD е около нулата, изглежда, че инерцията отслабва. 200-дневната SMA е ключово ниво на съпротива; над него „bulls“ ще поемат контрола над пазара. Най-близката подкрепа се осигурява от 50-дневната SMA. Под нея дъното от петък около кръглото ниво 157.00 също ще формира зона на търсене.
