Analýza páru EUR/USD, graf 5M:
Měnový pár EUR/USD ve středu pokračoval v korekci výše. Volatilita byla velmi slabá, a přesto se pár nadále pohybuje vzhůru. Euro se pohybovalo v rámci formace, která je velmi podobná bočnímu pohybu, který jsme pozorovali několik týdnů, ale ke konci minulého týdne medvědi konečně převzali kontrolu. Americké zprávy podpořily medvědy, což opět ukázalo, že s ekonomikou a trhem práce je vše v pořádku a Federální rezervní systém může nadále držet sazby tak dlouho, jak bude nutné. Vzhledem k tomu, že trh očekával první snížení sazeb v březnu, tato informace (jestřábí tlak) podpořila dolar.
Ve čtvrtek a v pondělí také dvakrát promluvil šéf Federálního rezervního systému Jerome Powell, který uvedl, že snížení sazeb v březnu je nepravděpodobné. Promluvili také někteří jeho kolegové, kteří potvrdili, že Fed se snižováním úrokových sazeb nepospíchá, protože inflace může ještě zrychlit. Domníváme se, že pokud jde o fundamentální pozadí a americký dolar, pak je nyní téměř ideální, a pokles, který jsme viděli, byl poměrně slabý. Pokud jde o poslední dva dny, v té době nebyly k dispozici téměř žádné ekonomické zprávy, a trh se toho tak rozhodl využít k zahájení korekčního pohybu.
Dnes by mohl pár vytvořit korekci ve směru nahoru a dokonce dosáhnout linie Kijun-sen. Poté očekáváme, že bude pokles pokračovat, ale pravděpodobně nebude silný, ani rychlý. Když už mluvíme o obchodních signálech, včera se vytvořily tři odrazy od úrovně 1,0757. V každém případě se cena nedokázala posunout nahoru o více než 20 pipsů. Měnovému páru se během dne nepodařilo konsolidovat pod úroveň 1,0757. Obchodníci tak mohli na základě těchto signálů otevírat dlouhé pozice, ale zisk byl kvůli velmi slabé volatilitě nízký.
Zpráva COT:
Poslední zpráva COT je z 23. ledna. Jak je vidět na výše uvedených grafech, je zřejmé, že čistá pozice nekomerčních obchodníků je již delší dobu býčí. Jednoduše řečeno, počet dlouhých pozic je mnohem vyšší než počet krátkých pozic. To by mělo euro podpořit, ale stále nevidíme fundamentální faktory pro další posílení eura. V posledních měsících rostou jak euro, tak čisté pozice. Během posledních týdnů však velcí hráči začali snižovat své dlouhé pozice a věříme, že tento proces bude pokračovat.
Již dříve jsme poukázali na to, že červené a zelené čáry se od sebe vzdálily, což často předchází konci trendu. V současné době jsou tyto linie stále daleko od sebe. Proto podporujeme scénář, ve kterém by euro mělo klesnout a vzestupný trend musí skončit. Během posledního sledovaného týdne se počet dlouhých pozic pro nekomerční skupinu snížil o 9 100, zatímco počet krátkých pozic vzrostl o 6 600. V souladu s tím čistá pozice klesla o 15 700. Ve skupině nekomerčních obchodníků je počet nákupních kontraktů stále vyšší než počet prodejních kontraktů, a to o 89 000 (bylo to 104 000). Mezera je poměrně velká a i bez COT reportů je jasné, že euro by mělo nadále klesat.
Analýza páru EUR/USD, graf 1H:
Na hodinovém grafu stále trvá donwtrend. Vzhledem k tomu, že americká ekonomika nadále vykazuje silné výsledky a jen zřídka zklame, zatímco evropská ekonomika stále stagnuje, může euro nadále klesat, což je přesně to, co očekáváme. Podle našeho názoru téměř všechny současné faktory naznačují, že dolar bude posilovat.
Dne 8. února zdůrazňujeme následující úrovně pro obchodování: 1,0581, 1,0658–1,0669, 1,0757, 1,0823, 1,0889, 1,0935, 1,1006, 1,1092, 1,1137, 1,1185, stejně jako linie Senkou Span B (1,0857) a Kijun-sen (1,0811). Čáry indikátoru Ichimoku se mohou během dne pohybovat, proto je třeba to vzít v úvahu při identifikaci obchodních signálů. Nezapomeňte nastavit stop-loss za účelem breakeven, pokud by se cena posunula v zamýšleném směru o 15 pipsů. To vás ochrání před potenciálními ztrátami, pokud by se signál ukázal jako nepravdivý.
Ve čtvrtek nejsou v Evropské unii plánovány žádné důležité události ani zprávy. Můžeme pouze poukázat na americkou zprávu o žádostech o podporu v nezaměstnanosti, která se zveřejňuje každý týden. Věříme, že budeme nadále pozorovat slabou volatilitu a korektivní povahu pohybů.
Popis grafu:
Úrovně supportu a rezistence jsou tlusté červené čáry, v jejichž blízkosti může trend skončit. Neposkytují obchodní signály;
Linie Kijun-sen a Senkou Span B jsou čáry indikátoru Ichimoku vynesené do časového rámce 1H z časového rámce 4H. Poskytují obchodní signály;
Extrémní úrovně jsou tenké červené linie, od kterých se cena dříve odrazila. Poskytují obchodní signály;
Žluté čáry jsou trendové linie, trendové kanály a jakékoli další technické formace;
Indikátor 1 na grafech COT je objem čisté pozice pro jednotlivé kategorie obchodníků;
Indikátor 2 na grafech COT je objem čisté pozice pro skupinu nekomerčních obchodníků.
