FX.co ★ Klíčové události 16. února: fundamentální analýza pro začátečníky

Analýza makroekonomických zpráv:

V pátek nás čeká velké množství makroekonomických událostí. Celý týden byl vcelku informativní, a zatímco některé instrumenty dokázaly vykázat logické pohyby odpovídající aktuálnímu makroekonomickému a fundamentálnímu pozadí, jiné ne. Mluvíme samozřejmě o euru a libře. Euro dál klesá, což naprosto odpovídá našim očekáváním, zatímco libra se dál pohybuje nevyzpytatelně v rámci omezeného cenového pásma.

Dnes nejsou v Evropské unii naplánovány žádné významné události. Ve Velké Británii zároveň bude zveřejněna zpráva o maloobchodních tržbách, která může trh povzbudit. Totéž platí pro zprávy z USA o jádrovém indexu cen výrobců, indexu cen výrobců, stavebních povoleních a předběžném spotřebitelském sentimentu Michiganské univerzity. Pokud tyto reporty ukážou konzistentní trend, mohla by být reakce trhu silnější než 20–30 pipů.

Analýza fundamentálních událostí:

V pátek nás čeká jen velmi málo fundamentálních událostí. Tento týden vystoupili téměř každý den se svými projevy zástupci Federálního rezervního systému a Evropské centrální banky, ale významných výroků jsme slyšeli jen opravdu málo. Trh těmto projevům téměř nevěnuje pozornost. Fundamentální pozadí zůstává beze změny. Dnes vystoupí zástupci všech tří hlavních centrálních bank – Isabel Schnabelová, Mary Dalyová, Michael Barr a Huw Pill. Možná sdělí něco zajímavého, ale trh bude tyto informace nejspíš vnímat jako šum v pozadí, takže bychom od něj neměli očekávat okamžitou reakci.

Obecný závěr:

V pátek se můžeme těšit na zajímavé zprávy ze Spojeného království a USA, které mohou ovlivnit pohyb obou měnových párů. Stále očekáváme pokles eura, zatímco libra se může dál obchodovat různými směry bez zřetelného trendu.

Základní pravidla systému obchodování:

1) Síla signálu závisí na době, za kterou se vytvořil (odraz nebo průraz úrovně). Kratší doba formace znamená silnější signál.

2) Pokud byly po falešných signálech otevřeny na určité úrovni minimálně dva obchody, pak by měly být všechny následné signály poblíž této úrovně ignorovány.

3) Na plochém trhu může jakýkoli měnový pár vygenerovat mnoho falešných signálů nebo také nevygenerovat žádné. Plochý trend každopádně nenabízí nejlepší obchodní podmínky.

4) Obchody se otevírají v době mezi začátkem evropské seance a polovinou americké seance, kdy by měly být všechny obchody manuálně uzavřeny.

5) V časovém rámci 30M jsou obchody založené na signálech MACD vhodné jen při značné volatilitě a zřetelném trendu, který je potvrzen buď trendovou linií, nebo trendovým kanálem.

6) Pokud leží dvě úrovně těsně u sebe (v rozmezí 5 až 15 pipů), měly by být považovány za zónu supportu nebo rezistence.

Jak číst grafy:

Úrovně supportu a rezistence mohou sloužit jako cíle nákupu nebo prodeje páru. Do jejich blízkosti lze umístit take profit.

Červené linie jsou kanály nebo trendové linie, které ukazují aktuální trend a preferovaný směr obchodování.

Indikátor MACD (14, 22, 3), který zahrnuje histogram i signální linii, funguje jako pomocný nástroj a může být použit i jako zdroj signálu.

Důležité projevy a zprávy (vždy zaznamenány v ekonomickém kalendáři) mohou významným způsobem ovlivnit pohyb měnového páru. Obchodování v době jejich zveřejnění proto vyžaduje zvýšenou opatrnost. Může být rozumné trh opustit a vyvarovat se tak náhlých cenových zvratů proti převládajícímu trendu.

Začátečníci by si měli vždy pamatovat, že každý obchod nemůže být ziskový. Základním kamenem trvalého obchodního úspěchu je stanovení jasné strategie spolu s rozumným řízením peněz.