Analýza páru GBP/USD v grafu 5M
Pár GBP/USD se obchodoval s nízkou volatilitou, ale stále směřoval dolů. To je jediná věc, která je v tuto chvíli povzbudivá. Připomeňme, že libra se už dlouho drží v bočním kanálu a teprve minulý týden se z něj dokázala vymanit. Teď má jen jednu cestu – dolů. Trh se dlouho zdržoval prodeje britské libry, ale teď už nemá důvod v tom pokračovat. Americké makroekonomické pozadí je (stejně jako dřív) mnohem silnější než britské a Bank of England může začít snižovat klíčovou sazbu ještě před Federálním rezervním systémem, čemuž se na začátku letošního roku dalo jen velmi těžko uvěřit. Z technického hlediska přetrvává ve všech časových rámcích klesající trend.
Velká Británie včera zveřejnila údaje o nezaměstnanosti, žádostech o podporu v nezaměstnanosti a mzdách. Zprávy dopadly smíšeně. Zatímco míra nezaměstnanosti vzrostla víc, než se předpokládalo, počet žádostí o podporu v nezaměstnanosti byl nižší, než trh očekával. Průměrná mzda vzrostla o 5,6 %, což odpovídalo prognózám odborníků. Libra tak nezískala podporu, ale ani nebyla pod tlakem. Na druhou stranu, Spojené státy zveřejnily druhořadé zprávy. Vzhledem k tomu, že dvě ze tří zpráv byly slabší, než se očekávalo, dostal se americký dolar pod krátkodobý tlak trhu, ale do večera dokázal znovu vzrůst. Trváme na tom, že americký dolar bude stoupat bez ohledu na volatilitu.
Úterní obchodní signály odpovídaly charakteru pohybů. Zpočátku se pár odrazil od spodní hranice pásma 1,2429–1,2445, pak se usadil nad ní. Ani v jednom případě se cena neposunula zamýšleným směrem alespoň o 20 pipů. Už dříve jsme vás upozorňovali, že pár může vykazovat slabé pohyby, ale během dne byly pozorovatelné časté obraty kvůli velkému množství ekonomických zpráv.
COT report:
Z COT reportů o britské libře vyplývá, že sentiment komerčních obchodníků se v posledních měsících často mění. Červená a modrá linie, které představují čisté pozice komerčních i nekomerčních obchodníků, se neustále protínají a ve většině případů zůstávají poblíž úrovně nula. Podle poslední zprávy o britské libře uzavřela nekomerční skupina 18 400 buy kontraktů a 3 200 short kontraktů. Čistá pozice nekomerčních obchodníků ve výsledku za jeden týden klesla 15 200 kontraktů. Fundamentální pozadí stále neposkytuje základ pro dlouhodobé nákupy libry šterlinků a měna má konečně reálnou šanci ukončit fázi flatu. Trendová linie v časovém rámci 24H jasně naznačuje, v jakém trendu aktuálně jsme.
V nekomerční skupině je momentálně celkem 80 000 buy kontraktů a 51 700 sell kontraktů. Býci už nemají výraznou převahu. Libra má proto obrovský potenciál poklesu. Můžeme jen doufat, že inflace ve Spojeném království nezačne zrychlovat nebo že Bank of England nezačne intervenovat.
Analýza páru GBP/USD v grafu 1H
Pár GBP/USD v grafu 1H opustil boční kanál 1,25–1,28. Teď může obnovit klesající trend a má potenciál klesnout alespoň o 400–500 pipů. Fundamentální a makroekonomické pozadí dál podporuje dolar, protože americká ekonomika je mnohem silnější než britská a Fed stále odsouvá první snížení sazeb na pozdější dobu. V důsledku toho může i BoE snížit svou klíčovou sazbu dříve, což dolehne na libru.
17. dubna upozorňujeme na tyto důležité úrovně: 1,2215, 1,2269, 1,2349, 1,2429–1,2445, 1,2516, 1,2605–1,2620, 1,2691–1,2701, 1,2786, 1,2863, 1,2981–1,2987. Jako zdroj signálů mohou posloužit také linie Senkou Span B (1,2613) a Kijun-sen (1,2556). Nezapomeňte nastavit stop-loss na breakeven, pokud se cena posune o 20 pipů v zamýšleném směru. Linie indikátoru Ichimoku se mohou v průběhu dne pohybovat, a proto je třeba tuto skutečnost zohlednit při určování obchodních signálů.
Dnes bude ve Spojeném království zveřejněna nejdůležitější zpráva tohoto týdne – zpráva o inflaci. Tento indikátor má momentálně značnou váhu. Pokud se ukáže, že inflace klesla na 3,1 % r/r nebo ještě níž, libra může čelit masovému výprodeji, protože první snížení sazeb ve Spojeném království bude výrazně bližší. Pokud ale inflace neklesne tolik, jak se očekávalo, pak libra dnes dokáže stoupat.
Popis grafu:
Úrovně supportu a rezistence jsou tučné červené linie, v jejichž blízkosti může trend skončit. Neposkytují obchodní signály.
Linie Kijun-sen a Senkou Span B jsou linie indikátoru Ichimoku přenesené z časového rámce 4H do časového rámce 1H. Poskytují obchodní signály.
Extrémní úrovně jsou tenké červené linie, od kterých se cena v minulosti odrazila. Poskytují obchodní signály.
Žluté linie jsou trendové linie, trendové kanály a jakékoli další technické patterny.
Indikátor 1 v grafech COT je velikost čisté pozice pro každou kategorii obchodníků.
