Analýza EUR/USD v grafu 5M
Pár EUR/USD čelil ve čtvrtek silnému tlaku na pokles. Logika pohybu páru byla vcelku nejednoznačná. Na jedné straně trh ve středu dolar prodával, i když měl víc důvodů k nákupu. Proto bylo konzistentní, že pár následně vykázal pohyb dolů. Na druhé straně byl právě zveřejněn index cen výrobců v USA, který ukázal výraznější zpomalení, než se očekávalo. Trh má tendenci využívat formální důvody k prodeji americké měny. Obchodníci ale vzali v úvahu fakt, že květnové zpomalení inflace v USA o 0,1 % nemá vliv na vyhlídky na snížení sazeb Fedu. Dolar tedy v průběhu dne posiloval. Otázkou je, co bude dál.
Jelikož se cena přiblížila ke dvěma nedávným minimům (a to poměrně rychle), věříme, že bude následovat odraz s růstem o 40–50 pipů. Pak by měla logicky a v souladu se současným fundamentálním pozadím přijít nová vlna poklesu a cena by měla být schopna překonat oblast 1,0718–1,0733, což podpoří rozvoj klesajícího trendu.
Ve čtvrtek se vytvořily dva obchodní signály, které se vzájemně zrcadlily. Cena se dvakrát odrazila od oblasti 1,0797–1,0811. Poprvé výrazně neklesla, ale podruhé se propadla o zhruba 45 pipů a cestou překonala hladinu 1,0757. Obchodníci tak mohli na short pozici vydělat zhruba 45 pipů. Obchod mohli zavřít manuálně ve večerních hodinách. Očekáváme, že pár bude v příštích týdnech dál klesat.
COT report:
Poslední COT report je ze 4. června. Čistá pozice nekomerčních obchodníků zůstává dlouhodobě býčí a my jsme pořád ve stejné situaci. Pokus medvědů o získání převahy spektakulárně selhal. Čistá pozice nekomerčních obchodníků (červená linie) v posledních měsících klesá, zatímco čistá pozice komerčních obchodníků (modrá linie) stupá. Jenže teď znovu pozorujeme opačný trend. Uvedené naznačuje, že na síle nabírají opět kupci, nikoli prodejci. Může jít o dočasný jev, protože klesající trend je stále aktuální.
Nevidíme žádné fundamentální faktory, které by v dlouhodobém horizontu mohly podpořit růst eura, a technická analýza také naznačuje pokračování sestupného trendu. Tři klesající trendové linie v týdenním grafu naznačují, že další pokles je velmi nadějný.
Červená a modrá linie se momentálně rozcházejí, což ukazuje na růst long pozic na euru. Během posledního sledovaného týdne se počet long pozic pro nekomerční skupinu zvýšil o 4 300 jednotek, zatímco počet short pozic se snížil o 6 000 jednotek. V souladu s tím se čistá pozice zvýšila o 10 300 jednotek. Nicméně rozhodnutí Evropské centrální banky snížit sazby a silné nonfarm payrolls v USA mohou spustit novou vlnu poklesu eura.
Analýza EUR/USD v grafu 1H
14. června upozorňujeme na následující obchodní úrovně: 1,0530, 1,0581, 1,0658–1,0669, 1,0757, 1,0797, 1,0836, 1,0889, 1,0935, 1,1006, 1,1092, stejně jako na linii Senkou Span B (1,0852) a Kijun-sen (1,0811). Linie indikátoru Ichimoku se mohou během dne pohybovat, a proto je třeba k tomu přihlédnout při identifikaci obchodních signálů. Nezapomeňte nastavit stop loss na breakeven, pokud se cena posune o 15 pipů v zamýšleném směru. Tím se ochráníte před případnými ztrátami, pokud signál bude falešný.
V pátek vystoupí prezidentka Evropské centrální banky Christine Lagardeová a Spojené státy zveřejní index spotřebitelského sentimentu Michiganské univerzity. Od Lagardeové nečekáme žádné důležité informace, protože nedávno se konalo zasedání ECB a trh už všechny potřebné informace obdržel. Index spotřebitelského sentimentu není zásadní, ale pokud se skutečná hodnota výrazně odchýlí od prognózy, trh může zřetelně zareagovat.
Popis grafu:
Úrovně supportu a rezistence jsou tučné červené linie, v jejichž blízkosti může trend skončit. Neposkytují obchodní signály.
Linie Kijun-sen a Senkou Span B jsou linie indikátoru Ichimoku přenesené z časového rámce 4H do časového rámce 1H. Poskytují obchodní signály.
Extrémní úrovně jsou tenké červené linie, od kterých se cena v minulosti odrazila. Poskytují obchodní signály.
Žluté linie jsou trendové linie, trendové kanály a jakékoli další technické patterny.
Indikátor 1 v grafech COT je velikost čisté pozice pro každou kategorii obchodníků.
