FX.co ★ Klíčové události 18. července: fundamentální analýza pro začátečníky

Analýza makroekonomických zpráv:

Na čtvrtek je naplánováno jen málo makroekonomických událostí, ale některé zprávy mohou vyvolat reakci trhu. Pozornost bychom měli věnovat především míře nezaměstnanosti, změně počtu žadatelů o podporu a mzdám ve Spojeném království. Jedná se o poměrně důležité zprávy, ale nejsme si jisti, zda na ně trh bude reagovat logicky. Stojí za zmínku, že trh využívá téměř každou událost k nákupu libry nebo eura. Růst nezaměstnanosti nebo pokles tempa růstu mezd proto nezaručuje pokles libry. Spojené státy zveřejní jen zprávu o prvotních žádostech o podporu v nezaměstnanosti, která je méně významná a má extrémně malou šanci vyvolat reakci trhu.

Analýza fundamentálních událostí:

Z fundamentálních událostí můžeme vyzdvihnout zasedání Evropské centrální banky a projev prezidentky ECB Christine Lagardeové. Tyto události ale jako důležité jen vypadají. ECB má podle očekávání ponechat na dnešním zasedání úrokové sazby beze změny a je na 90 % pravděpodobné, že Lagardeová zaujme ve věci příštího – zářijového – zasedání neutrální a opatrný postoj. Trh se tedy dnes nejspíš od ECB nedočká nových a důležitých informací. Euro každopádně dál stoupá, zatímco ECB už snížila výpůjční náklady, což je nelogické a neopodstatněné. Dále v době obchodování v USA vystoupí také tvůrci politiky Federálního rezervního systému Michelle Bowmanová a Mary Dalyová.

Obecné závěry:

Účastníci trhu se mohou ve čtvrtek soustředit na zasedání ECB. Pravděpodobně bude úplně bezvýznamné, ale trh na tuto událost může zareagovat. Obchodníci s librou by neměli přehlédnout údaje o nezaměstnanosti a mzdách ve Velké Británii. V obou případech je nepravděpodobné, že by euro a libra zaznamenaly výrazný pokles. Možný je malý medvědí pullback, ale nic víc.

Základní pravidla systému obchodování:

1) Síla signálu závisí na době, za kterou se vytvořil (odraz nebo průraz úrovně). Kratší doba formace znamená silnější signál.

2) Pokud byly po falešných signálech otevřeny na určité úrovni minimálně dva obchody, pak by měly být všechny následné signály poblíž této úrovně ignorovány.

3) Na plochém trhu může jakýkoli měnový pár vygenerovat mnoho falešných signálů nebo také nevygenerovat žádné. Plochý trend každopádně nenabízí nejlepší obchodní podmínky.

4) Obchody se otevírají v době mezi začátkem evropské seance a polovinou americké seance, kdy by měly být všechny obchody manuálně uzavřeny.

5) V časovém rámci 30M jsou obchody založené na signálech MACD vhodné jen při značné volatilitě a zřetelném trendu, který je potvrzen buď trendovou linií, nebo trendovým kanálem.

6) Pokud leží dvě úrovně těsně u sebe (v rozmezí 5 až 15 pipů), měly by být považovány za zónu supportu nebo rezistence.

Jak číst grafy:

Úrovně supportu a rezistence mohou sloužit jako cíle nákupu nebo prodeje páru. Do jejich blízkosti lze umístit take profit.

Červené linie jsou kanály nebo trendové linie, které ukazují aktuální trend a preferovaný směr obchodování.

Indikátor MACD (14, 22, 3), který zahrnuje histogram i signální linii, funguje jako pomocný nástroj a může být použit i jako zdroj signálu.

Důležité projevy a zprávy (vždy zaznamenány v ekonomickém kalendáři) mohou významným způsobem ovlivnit pohyb měnového páru. Obchodování v době jejich zveřejnění proto vyžaduje zvýšenou opatrnost. Může být rozumné trh opustit a vyvarovat se tak náhlých cenových zvratů proti převládajícímu trendu.

Začátečníci by si měli vždy pamatovat, že každý obchod nemůže být ziskový. Základním kamenem trvalého obchodního úspěchu je stanovení jasné strategie spolu s rozumným řízením peněz.