Pár GBP/USD v pondělí v grafu 1H dál klesal ke korekční úrovni 127,2 % (1,3054). K odrazu v daném místě nedošlo a pár dnes může tuto úroveň retestovat. Odraz by mohl naznačit obrat ve prospěch britské libry a růst k úrovni 1,3151. Pokud ale pár zavře pod úrovní 1,3054, zvýší se pravděpodobnost dalšího poklesu k následující úrovni 1,2931.
Vlnový pattern je jasný. Poslední dokončená vzestupná vlna (26. září) nepřekonala vrchol předchozí vlny a aktuálně se tvořící sestupná vlna snadno prorazila dno předchozí vlny 1,3311. Býčí trend je teď tedy považován za ukončený a začíná se formovat medvědí trend.
V pondělí nebyly zveřejněny žádné zprávy, která by pro dolar nebo libru byly významné. Nicméně širší kontext dál podporuje medvědy, kteří dlouho stáli opodál. Býčí momentum se nemohlo držet donekonečna. Britská ekonomika nevykazuje silné výsledky, zvlášť s ohledem na přetrvávající obavy ze zpomalení hospodářského růstu. Inflace zůstává nad cílovou úrovní a v nadcházejících měsících by mohla zrychlit, takže Bank of England by mohla držet vyšší úrokové sazby déle než Federální rezervní systém. Nicméně ani sám tento faktor už nestačí k podpoře býčích obchodníků. Trh už v posledních měsících zohlednil pomalejší tempo zmírňování měnové politiky Bank of England, než má Fed, stejně jako očekávání nižších sazeb Fedu. Tyto dva faktory dlouho podporovaly býky, ale teď přebírají iniciativu medvědi, kteří už překonali býčí trend, takže teď můžeme očekávat jejich větší aktivitu a další oslabení libry. V pátek bude zveřejněna zpráva o britském HDP za srpen, ale i když se prognóza naplní (+0,2%), růst může být minimální a nemusí býkům pomoct.
Pár se v grafu 4H obrátil ve prospěch dolaru a konsolidoval se pod korekční úrovní 76,4 % (1,3314). Pokles tedy může pokračovat k další úrovni 1,3044. Žádné nové vznikající divergence dnes nepozorujeme, ale v posledních týdnech se vytvořilo několik medvědích signálů. Odraz od úrovně 1,3044 by mohl naznačit jakýsi růst, ale aby medvědi pokračovali v poklesu k Fibonacciho úrovni 61,8 % (1,2745), museli by zavřít pod touto úrovní.
COT report:
Býčí sentiment institucionálních obchodníků v posledním sledovaném týdnu zesílil. Počet long pozic v rukou spekulantů se zvýšil o 6 144, zatímco počet short pozic se snížil o 629. Profesionální hráči tedy dva týdny snižovali své long pozice a zvyšovali short pozice, ale teď se vrátili k nákupům libry. Býci mají stále solidní převahu. Rozdíl mezi long a short pozicemi je 93 000: 161 000 versus 68 000.
Libra se podle mého názoru stále potýká s rizikem poklesu, ale COT reporty aktuálně naznačují opak. Počet long pozic se za poslední tři měsíce zvýšil ze 135 000 na 161 000, zatímco počet short pozic se zvýšil z 50 000 na 68 000. Věřím, že institucionální obchodníci začnou postupem času snižovat long pozice nebo zvyšovat short pozice, protože všechny možné faktory pro nákup britské libry se zdají vyčerpány. Analýza grafů naznačuje, že tento proces může začít velmi brzy.
Ekonomický kalendář pro USA a Spojené království:
Úterní ekonomický kalendář neobsahuje žádné důležité události, takže se dnes očekává jen minimální reakce trhu na zprávy.
Prognóza pro pár GBP/USD a obchodní doporučení:
Prodej páru byl možný po odrazu od úrovně 1,3425 v grafu 1H s cíli 1,3357 a 1,3259. Oba cíle byly dosaženy. Zavírací cena pod úrovní 1,3259 umožnila další prodeje s cílem 1,3151 a zavírací cena pod úrovní 1,3151 bude cílit na hodnotu 1,3054. Všechny cíle kromě posledního byly dosaženy. Domnívám se, že je čas zavřít short pozice. Nákupy budou možné po odrazu od úrovně 1,3054 nebo 1,3044 s cílem 1,3151.
Fibonacciho úrovně jsou v grafu 1H mezi hodnotami 1,2892 a 1,2298 a v grafu 4H mezi hodnotami 1,4248 a 1,0404.
