Analýza 5M pro pár GBP/USD
Měnový pár GBP/USD se ve čtvrtek dál obchodoval... těžko říct, kterým směrem. Uptrend zůstává neporušený, ale cena včera prorazila pod spodní hranici rostoucího kanálu. V posledních dnech jsme byli svědky neklidných a nerozhodných pohybů –"cik-cak" a "plůtků". Volatilita klesla pod průměr. Zdá se, že trh neví, co dál: obchodníci nechtějí nakupovat dolar, ale nemají sílu nakupovat libru.
Připomeňme, že britská libra neudělala vůbec nic, co by ospravedlňovalo silnou a sebevědomou rally. Spojené království v posledních týdnech zveřejnilo několik obstojných zpráv, ale kolik v tomtéž období zveřejnilo těch špatných? A pár GBP/USD po celou tu dobu jen stoupal. Ve středu večer pak Fed zaujal poměrně jestřábí postoj, ale dolar přesto klesl. Následující den zaujala jestřábí tón i Bank of England a libra tentokrát klesla.
Při pohledu na fundamentální ukazatele situace nevypadá o nic lépe. Trh se dál fixuje na celní politiku Donalda Trumpa, která by mohla vést k recesi. A nic na tom nezměnily ani středeční večerní komentáře Jeroma Powella, který ujistil, že recese americké ekonomice nehrozí.
Jediným obchodním signálem, který stál za zmínku, bylo ve čtvrtek proražení zóny 1,2981–1,2987. Pak se situace zvrhla v chaotický zmatek – to vše při minimální volatilitě. BoE nedokázala vyvolat žádný smysluplný cenový pohyb, dokonce ani vyvinout jednostranný tlak. Pár GBP/USD v současnosti vykazuje naprostý nepořádek a chaos. Nedávné pohyby v žádném případě nelze označit za logické nebo konzistentní.
COT report
COT reporty pro britskou libru ukazují, že nálada mezi obchodníky v posledních letech kolísá. Červená a modrá linie, které představují čisté pozice komerčních a nekomerčních obchodníků, se často protínají a obvykle se pohybují kolem nulové linie. V současné době jsou tyto linie blízko sebe, což naznačuje zhruba stejný počet nákupních a prodejních pozic.
V týdenním časovém rámci cena nejprve překonala úroveň 1,3154 a pak klesla k trendové linii, kterou následně překonala. Tento průraz naznačuje, že libra bude pravděpodobně pokračovat v poklesu. Jenže v týdenním grafu došlo i k odrazu od předposledního lokálního minima, což by mohlo naznačovat, že trh vstupuje do období bočního pohybu.
Podle nejnovějšího reportu o britské libře otevřela nekomerční skupina 12 900 buy kontraktů a 2 300 sell kontraktů. V důsledku toho se čistá pozice nekomerčních traderů během týdne zvýšila o 10 600 kontraktů.
Fundamentální pozadí stále nenabízí důvody k dlouhodobým nákupům britské libry. Měna může pokračovat v celkovém klesajícím trendu. Ačkoli libra v poslední době značně roste, její růst lze z velké části přičíst politice Donalda Trumpa.
Analýza 1H pro pár GBP/USD
V časovém rámci 1H pár GBP/USD pokračuje v uptrendu, ale obchodování v bočním pásmu vytváří falešné technické signály a způsobí chaoticky. Korekční růst v denním časovém rámci měla už před nějakou dobou skončit. Z dlouhodobého hlediska stále nevidíme důvody k růstu libry. Jediným faktorem, který britskou měnu podporuje, je Donald Trump, který stále zavádí sankce a cla. A i když žádné nové sankce nezavádí, dolar stále oslabuje nebo alespoň neroste. Trh ignoruje všechny ostatní faktory.
Klíčové obchodní úrovně 21. března: 1,2331–1,2349, 1,2429–1,2445, 1,2511, 1,2605–1,2620, 1,2691–1,2701, 1,2796–1,2816, 1,2863, 1,2981–1,2987, 1,3050, 1,3119. Sledujte i linie Senkou Span B (1,2841) a Kijun-sen (1,2925), které mohou sloužit jako zdroje signálu. Doporučujeme nastavit stop-loss na breakeven po pohybu o 20 pipů správným směrem. Linie indikátoru Ichimoku se mohou během dne pohybovat, což je třeba zohlednit při analýze signálů.
Ve Spojeném království ani v USA nejsou na pátek naplánovány žádné významné události, což je pravděpodobně ku prospěchu věci. Předpovídat pohyb GBP/USD i několik hodin dopředu je téměř nemožné. Trh reaguje na makroekonomické a fundamentální údaje, jak se mu zlíbí, nebo také nereaguje vůbec.
Vysvětlivky ilustrací:
- Úrovně supportu a rezistence (tučné červené linie): Klíčové oblasti, kde se cena může přestat pohybovat. Nejsou zdrojem obchodních signálů.
- Linie Kijun-sen a Senkou Span B: Linie indikátoru Ichimoku přenesené z časového rámce 4H do rámce 1H. Slouží jako silné úrovně.
- Extrémní úrovně (tenké červené linie): Body, kde se cena v minulosti odrazila. Mohou sloužit jako zdroje obchodních signálů.
- Žluté linie: Trendové linie, kanály a jakékoli další technické patterny.
- Indikátor 1 v grafech COT: Odráží velikost čisté pozice každé kategorie obchodníků.
