Analýza 5M pro pár GBP/USD
Měnový pár GBP/USD ve čtvrtek také vykázal silný růst, což bylo přirozeně dáno jediným faktorem – Donald Trump ve středu pozdě večer oznámil zavedení nových cel pro všechny země, které vyvážejí zboží do USA. Základní sazba bude 10 %, ale na několik zemí se budou vztahovat individuální cla. Trump už dříve představil několik celních balíčků vůči Číně a Evropské unii. Z toho vyplývá, že amerického prezidenta nezajímá spravedlnost těchto opatření. Jeho cíl je jasný – vyrovnat obchodní deficit, vrátit výrobu do USA a zvýšit tvorbu pracovních míst. A tento cíl důsledně prosazuje. Dolar mezitím prudce oslabuje, protože trh rozhodně odpověděl na otázku, "co si myslí o Trumpových clech."
Na pátek je v USA naplánován projev předsedy Federálního rezervního systému Jeroma Powella, kterýl se pravděpodobně pokusí stabilizovat situaci na měnovém trhu. Připomeňme, že Trumpova cla téměř jistě vyvolají inflaci ve světě. Místo jednoho nebo dvou snížení sazeb v roce 2025 tak Fed nejspíš úplně upustí od jakéhokoli uvolňování. Pokud Powell tuto hypotézu potvrdí, dolar by se mohl mírně zotavit. Pokud ale Powell začne mluvit o recesi a vážných rizicích pro americkou ekonomiku a pokud naznačí výraznější měnové uvolnění, dolar by mohl znovu prudce oslabit.
Všechny čtvrteční obchodní signály bylo možné obchodovat pomocí jediné jednoduché strategie – nakupovat kdekoli, odejít kdykoli. Všechny úrovně byly během dne ignorovány a signály, které se vytvořily, byly převážně náhodné. Pár strávil polovinu dne růstem a korekcemi při velmi vysoké volatilitě. Takové pohyby hodnotíme velmi opatrně.
COT report
COT reporty pro britskou libru ukazují, že sentiment komerčních obchodníků se v posledních letech neustále mění. Červená a modrá linie, které zobrazují čisté pozice komerčních a nekomerčních obchodníků, se často kříží a obvykle se drží poblíž linie nula. I tentokrát jsou blízko sebe, což naznačuje přibližně stejný počet long a short pozic.
V týdenním časovém rámci cena nejprve prorazila úroveň 1,3154 a pak klesla k trendové linii, kterou následně úspěšně prolomila. Průraz trendové linie naznačuje vysokou pravděpodobnost dalšího poklesu GBP. Nicméně je třeba zmínit i odraz od předchozího lokálního minima v týdenním grafu. Možná se díváme na široké ploché pásmo.
Podle posledního COT reportu pro britskou libru otevřela nekomerční skupina 13 000 nových long kontraktů a zavřela 1 800 short kontraktů. Čistá pozice nekomerčních obchodníků ve výsledku opět vzrostla, a to o 14 800 kontraktů.
Fundamentální pozadí stále nedává důvod k dlouhodobým nákupům GBP a měna zůstává citlivá na pokračování globálního klesajícího trendu. Libra v poslední době výrazně roste, a to hlavně kvůli politice Donalda Trumpa.
Analýza 1H pro pár GBP/USD
Pár GBP/USD zaznamenal po téměř měsíčním obchodování bez výraznějších změn v časovém rámci 1H silný růst. Ačkoli britská libra po tři měsíce rostla, nemá na tom žádnou zásluhu. Celý uptrend je jednoduše výsledkem poklesu dolaru, za kterým stojí Donald Trump. A co je nejzajímavější, tento pohyb může kdykoli skončit bez ohledu na to, jak silný a stabilní se může zdát. Všechny Trumpovy kroky v posledních měsících pouze zastíraly technický obraz ve vyšších časových rámcích.
4. dubna upozorňujeme na tyto důležité úrovně: 1,2511, 1,2605–1,2620, 1,2691–1,2701, 1,2796–1,2816, 1,2863, 1,2981–1,2987, 1,3050, 1,3119, 1,3175, 1,3222, 1,3273, 1,3358. Jako zdroje signálu mohou sloužit také linie Senkou Span B (1,2939) a Kijun-sen (1,3042). Příkaz stop-loss se doporučuje nastavit na breakeven, jakmile se cena pohne o 20 pipů správným směrem. Nezapomeňte, že linie indikátoru Ichimoku se mohou v průběhu dne pohybovat, což je třeba zohlednit při interpretaci signálů.
Ve Spojeném království nejsou na pátek naplánovány žádné významné události, zatímco ze Spojených států čekáme události a zprávy, které by mohly vyvolat další bouři. Snažit se předpovědět, kde pár bude na konci víkendu, je zbytečné. Nikdo dopředu neví, co Powell řekne, ani jaké budou údaje o mzdách mimo zemědělství a nezaměstnanosti. Korekce by se zdála logická, ale jedné jsme se dočkali už ve čtvrtek večer. A logika teď není zrovna hlavní hybnou silou trhu.
Vysvětlivky ilustrací:
- Úrovně supportu a rezistence (tučné červené linie): Klíčové oblasti, kde se cena může přestat pohybovat. Nejsou zdrojem obchodních signálů.
- Linie Kijun-sen a Senkou Span B: Linie indikátoru Ichimoku přenesené z časového rámce 4H do rámce 1H. Slouží jako silné úrovně.
- Extrémní úrovně (tenké červené linie): Body, kde se cena v minulosti odrazila. Mohou sloužit jako zdroje obchodních signálů.
- Žluté linie: Trendové linie, kanály a jakékoli další technické patterny.
- Indikátor 1 v grafech COT: Odráží velikost čisté pozice každé kategorie obchodníků.
