Analýza 5M pro pár GBP/USD
Měnový pár GBP/USD sledoval ve středu tentýž trend jako pár EUR/USD. Britská libra se po dvou výrocích Donalda Trumpa přes noc také prudce propadla, pak se rychle zotavila a pak znovu klesla. Stojí za zmínku, že v první polovině dne libra převážně rostla, ačkoli britské makroekonomické údaje o podnikatelské aktivitě byly jen sotva "pozitivní". Americký dolar ve druhé polovině dne posílil, přestože údaje o podnikatelské aktivitě v USA lze také jen sotva považovat za silné. Dál tedy máme za to, že pohyby na trhu nejsou zcela logické.
Co vyvolalo noční reakci trhu? Bylo to Trumpovo odmítnutí odvolat Powella? Americký prezident nemá právo ani pravomoc odvolat předsedu Federálního rezervního systému. Bylo to jeho prohlášení, že cla na Čínu budou nižší než 145 %? Byl by velký rozdíl, kdyby činila 50 %? Čína i USA potřebují obchodní dohodu, ale v současné době žádná jednání neprobíhají – nebo alespoň nejsou k dispozici veřejné informace, které by naznačovaly opak. Proto je diskuse o deeskalaci (která by podpořila dolar) předčasná. Co přesně tedy trh vzrušilo? Další Trumpovy výroky, které by mohl zítra popřít nebo reinterpretovat?
Ani jsme se neobtěžovali znovu označit obchodní signály v časovém rámci 5M. V průběhu dne byly úroveň 1,3288 i linie Kijun-sen spíše ignorovány. Cena se třikrát odrazila od úrovně 1,3288, ale kritickou linii překonala směrem nahoru i dolů nejméně osmkrát. Obchodníci by proto měli mít na paměti, že pohyby jsou stále značně náhodné a celkové chování trhu nevyzpytatelné.
COT report
COT reporty o britské libře ukazují, že sentiment komerčních obchodníků se v posledních letech neustále mění. Červená a modrá linie, které představují čisté pozice komerčních a nekomerčních obchodníků, se často protínají a obvykle se pohybují poblíž nuly. Je to tak i teď, což naznačuje zhruba stejný počet long a short pozic.
V týdenním časovém rámci cena nejprve prolomila hladinu 1,3154, pak překonala trendovou linii, vrátila se na hladinu 1,3154 a znovu ji překonala. Překonání trendové linie by obvykle naznačovalo vysokou pravděpodobnost dalšího poklesu libry. Stále však vidíme, že dolar kvůli Donaldu Trumpovi klesá. Zprávy o obchodní válce proto mohou libru vytlačit ještě výš bez ohledu na technický obraz.
Podle nejnovějšího COT reportu o britské libře uzavřela nekomerční skupina 6 000 BUY kontraktů a otevřela 4 700 SELL kontraktů. Čistá pozice nekomerčních obchodníků ve výsledku klesá už třetí týden po sobě (-10 700 kontraktů), což ale nijak zásadně neovlivnilo pohyb ceny.
Fundamentální pozadí stále nepodporuje dlouhodobé nákupy britské libry a měna má reálné šance pokračovat v dlouhodobém klesajícím trendu. Libra v posledních měsících prudce stoupá, ale důvod je jasný: Trumpovy politické kroky.
Analýza 1H pro pár GBP/USD
Pár GBP/USD vykázal v časovém rámci 1H po téměř měsíci plochého pohybu silný nárůst, po kterém následoval ještě výraznější pokles a další silný nárůst. Teď začala korekce. Libra si v posledních měsících připsala výrazné zisky, ačkoli na tom měla jen malou zásluhu. Její růst je důsledkem poklesu dolaru, který vyvolal Donald Trump. A tento pokles ještě není u konce. Na trhu tak stále panuje zmatek, chaos a panika a cenové pohyby jsou jen pramálo logické nebo konzistentní.
24. dubna upozorňujeme na tyto klíčové úrovně: 1,2691–1,2701, 1,2796–1,2816, 1,2863, 1,2981–1,2987, 1,3050, 1,3125, 1,3212, 1,3288, 1,3358, 1,3439, 1,3489, 1,3537. Jako zdroje signálu mohou posloužit také linie Senkou Span B (1,3000) a Kijun-sen (1,3318). Doporučuje se nastavit stop-loss na breakeven, pokud se cena posune o 20 pipů správným směrem. Linie ukazatele Ichimoku se mohou během dne posouvat, což je třeba vzít v úvahu při identifikaci obchodních signálů.
Na čtvrtek nejsou ve Spojeném království naplánovány žádné významné události. Ve Spojených státech se očekávají zprávy o prodejích nových domů a objednávkách zboží dlouhodobé spotřeby. První tři dny tohoto týdne ale ukázaly, že k výrazným pohybům může dojít i při absenci významných zpráv a trh makroekonomické údaje vstřebává stále v naprostém zmatku. Proto nás dnes mohou čekat další chaotické pohyby.
Vysvětlivky ilustrací:
- Úrovně supportu a rezistence (tučné červené linie): Klíčové oblasti, kde se cena může přestat pohybovat. Nejsou zdrojem obchodních signálů.
- Linie Kijun-sen a Senkou Span B: Linie indikátoru Ichimoku přenesené z časového rámce 4H do rámce 1H. Slouží jako silné úrovně.
- Extrémní úrovně (tenké červené linie): Body, kde se cena v minulosti odrazila. Mohou sloužit jako zdroje obchodních signálů.
- Žluté linie: Trendové linie, kanály a jakékoli další technické patterny.
- Indikátor 1 v grafech COT: Odráží velikost čisté pozice každé kategorie obchodníků.
