Analýza 5M pro pár EUR/USD
Měnový pár EUR/USD se v úterý obchodoval většinou do strany. Tradeři neměli na rozdíl od pondělka ani jeden oficiální důvod k prodeji dolaru (který v poslední době realizují často). Připomeňme, že pondělní pokles dolaru vyvolaly zprávy o snížení ratingu USA a zvýšeném nákupu státních dluhopisů ze strany Federálního rezervního systému. Jednalo se o relativně formální důvody, ale trh aktuálně využívá každé záminky k prodeji americké měny.
I tyto formální důvody v úterý chyběly, a přesto dolar nedokázal stoupat, a to ani při prázdném ekonomickém kalendáři. Euro oproti tomu za stejných podmínek dál pravidelně roste. Z toho opět vyplývá, že ani deeskalace obchodní války nepodporuje dolar tak, jak by měla.
Vytvořila se vzestupná trendová linie a posílení americké měny se očekává pouze v případě, že cena se zkonsoliduje pod ní. Cena se navíc usadila nad liniemi indikátoru Ichimoku a signalizuje tak vznik nového býčího trendu.
Ačkoli byl pár celý den plochý, vytvořil dva solidní obchodní signály. Nejprve se přesně odrazil od hladiny 1,1274 a pak od oblasti 1,1224–1,1234. V obou případech měli tradeři díky přesnosti signálů dostatečný důvod ke vstupu na trh. Volatilita byla poměrně nízká, takže celkový zisk z obou obchodů byl zhruba 40–50 pipů.
COT report
Nejnovější COT report se datuje k 13. květnu. Jak ukazuje graf nahoře, čistá pozice nekomerčních obchodníků zůstává dlouhodobě býčí. Medvědi sice krátce převzali iniciativu, ale rychle o ni zase přišli. Od nástupu Donalda Trumpa do úřadu dolar prudce oslabuje. Ačkoli nemůžeme zaručit, že tento pokles bude pokračovat donekonečna, COT reporty odrážejí sentiment hlavních účastníků trhu, ačkoli ten se v aktuálních podmínkách může rychle změnit.
Euro nemá žádné fundamentální důvody k růstu, ale dolar nese výrazné politické břemeno. Pár EUR/USD může pokračovat v korekci ještě několik týdnů nebo měsíců, ale obecnější downtrend trvající 16 let se tak rychle nezmění. Jakmile obchodní války pod vedením Trumpa skončí, může dolar obnovit uptrend.
Červená a modrá linie v COT grafu se znovu protnuly, což signalizuje obnovení býčího trendu. Počet long pozic nekomerčních obchodníků vzrostl během posledního sledovaného týdne o 15 400, zatímco počet short pozic vzrostl o 6 300. Čistá pozice se tak navýšila o 9 000 kontraktů.
Analýza 1H pro pár EUR/USD
V časovém rámci 1H se pár EUR/USD pokouší obnovit uptrend a zajistil si pozici nad liniemi indikátoru Ichimoku. Výhled pro dolar stále závisí především na vývoji globální obchodní války. Dolar může dál oživovat, pokud budou podepsány obchodní dohody a snížena cla. V tuto chvíli by však obrat směrem dolů vyžadoval průraz pod linie Ichimoku i pod trendovou linii. I když má dolar stále prostor k růstu, jeho vyhlídky jsou chabé kvůli přetrvávající neochotě trhu mít co do činění s Trumpovou měnou.
21. května upozorňujeme na obchodní úrovně 1,0823, 1,0886, 1,0949, 1,1006, 1,1092, 1,1147, 1,1185, 1,1234, 1,1274, 1,1321, 1,1426, 1,1534 a dále na Senkou Span B (1,1224) a Kijun-sen (1,1209). Linie Ichimoku se mohou v průběhu dne posouvat, takže tradeři by je měli při vyhodnocování obchodních signálů pozorně sledovat. Stop loss nastavte jako vždy na breakeven, jakmile se cena pohne o 15 pipů správným směrem. Ochráníte se tak před falešnými signály.
Na středu nejsou ve Spojených státech ani v eurozóně naplánovány žádné významné zprávy ani události. Tradeři by tedy neměli očekávat titulky, které by ovlivnily trh. Pondělí ukázalo, že i nevýznamné zprávy mohou vyvolat výrazné fluktuace dolaru. Takové zprávy však nejsou na denním pořádku. Nízká volatilita a pohyb do strany budou proto pokračovat pravděpodobně i další den.
Vysvětlivky ilustrací:
- Úrovně supportu a rezistence (tučné červené linie): Klíčové oblasti, kde se cena může přestat pohybovat. Nejsou zdrojem obchodních signálů.
- Linie Kijun-sen a Senkou Span B: Linie indikátoru Ichimoku přenesené z časového rámce 4H do rámce 1H. Slouží jako silné úrovně.
- Extrémní úrovně (tenké červené linie): Body, kde se cena v minulosti odrazila. Mohou sloužit jako zdroje obchodních signálů.
- Žluté linie: Trendové linie, kanály a jakékoli další technické patterny.
- Indikátor 1 v grafech COT: Odráží velikost čisté pozice každé kategorie traderů.
