Analýza makroekonomických zpráv:
Na pátek je naplánováno poměrně málo makroekonomických zpráv. Někteří experti označují ukazatel PCE za "důležitý" a "u Fedu oblíbený", ale tento názor nesdílíme. Standardní indexy spotřebitelských cen zcela postačují k určení úrovně a trendu inflace. V současnosti nepanují kolem inflace žádné nejasnosti, a to díky četným vystoupením Jeroma Powella. Zprávy o osobních příjmech a výdajích amerického obyvatelstva mají spíše formální charakter a pravděpodobně nevyvolají silnou reakci trhu. Index spotřebitelské důvěry Michiganské univerzity je zajímavý, ale reakci dokáže vyvolat jen tehdy, když se skutečná hodnota výrazně odchýlí od prognózy.
Analýza fundamentálních událostí:
Mezi pátečními fundamentálními událostmi vyčnívají projevy představitelů Fedu – Beth Hammack, Lisy Cook a Johna Williamse. Podle nás ale po Powellových vystoupeních v americkém Kongresu v tomto týdnu nezbyly už žádné otázky z oblasti měnové politiky Fedu, které by byly nezodpovězené. A už vůbec ne otázky z oblasti jejího vlivu na kurz dolaru. Dolar navzdory záměru Fedu ponechat sazbu na úrovni 4,5 % (na rozdíl od Evropské centrální banky a Bank of England) dál oslabuje.
Obchodní válka zůstává otázkou číslo jedna, pokud jde o význam pro trh, a stále nejsou patrné žádné známky jejího vyřešení či ukončení. Situace se v blízké době může ještě vyostřit, protože Trump nedokázal podepsat ani jednu obchodní dohodu (kromě té s Velkou Británií). Ratingy jeho politické obliby klesly na nejnižší úroveň.
Závěry:
V posledním obchodním dni tohoto týdne mohou oba měnové páry dál růst, protože válka na Blízkém východě skončila, zatímco globální obchodní válka pokračuje. Brzy se dozvíme, zda se Spojeným státům podaří podepsat obchodní dohodu i s nějakou jinou zemí než s Velkou Británií. V nadcházejících týdnech se očekává několik důležitých událostí a dolar má výraznou perspektivu dalšího poklesu.
Hlavní pravidla obchodního systému:
- Síla signálu: Čím kratší dobu se signál tvoří (odraz nebo průraz), tím je silnější.
- Falešné signály: Pokud minimálně dva obchody poblíž určité úrovně vedou k falešným signálům, měly by být následné signály z této úrovně ignorovány.
- Ploché trhy: V podmínkách plochých trhů mohou páry vygenerovat mnoho falešných signálů nebo nemusí vygenerovat žádné. Lepší je přestat obchodovat při prvních známkách plochého trhu.
- Obchodní hodiny: Obchody otevírejte mezi začátkem evropské seance a polovinou americké seance. Pak všechny obchody manuálně zavřete.
- Signály MACD: V hodinovém časovém rámci obchodujte signály MACD jen v obdobích dobré volatility a jasného trendu potvrzeného trendovými liniemi nebo trendovými kanály.
- Zavírací úrovně: Pokud jsou dvě úrovně příliš blízko sebe (5–20 pipů od sebe), považujte je za zónu supportu nebo rezistence.
- Stop-loss: Po pohybu o 15–20 pipů v požadovaném směru nastavte stop-loss na breakeven.
Klíčové prvky grafu:
Úrovně supportu a rezistence: Jedná se o cílové úrovně pro otevírání nebo uzavírání obchodních pozic, které mohou posloužit také jako body pro nastavení příkazů take-profit.
Červené linie: Kanály nebo trendové linie, které ukazují aktuální trend a preferovaný směr obchodování.
Indikátor MACD (14, 22, 3): Histogram a signální linie, které slouží jako pomocné zdroje obchodních signálů.
Důležité události a reporty, které se vždy nacházejí v ekonomickém kalendáři, mohou výrazně ovlivnit pohyby cen. V době jejich zveřejnění je potřeba být opatrný nebo opustit trh a ochránit se tak před prudkými obraty.
Začínající forexoví obchodníci by si měli pamatovat, že ne každý obchod bude ziskový. Klíčem k dlouhodobému obchodnímu úspěchu je vytvoření jasné strategie a patřičný money management.
