Bitcoin od loňského října klesl o více než 50 % a stále nejeví žádné známky zotavení. Na těchto nižších úrovních se ve 4hodinovém časovém rámci vytvořil boční pohyb. Domníváme se, že korekce může trvat poměrně dlouho a být složitá, ale klesající trend zůstane nedotčen. Proto očekáváme, že bitcoin bude pokračovat v poklesu s cílem na 57 500 USD a níže.
Analytici z K33 sdíleli své pohledy na budoucí dynamiku bitcoinu. Konkrétně Vetle Lunde naznačil, že bitcoin může být nyní v pozdní fázi "medvědího" trendu a že současný technický obraz se velmi podobá roku 2022. Připomeňme, že tehdy se bitcoin obchodoval kolem 15 000 USD, procházel dlouhou fází konsolidace a následně vstoupil do prodlouženého poklesu. Situace skutečně připomíná rok 2022; je však nerozumné dělat dlouhodobé závěry pouze na základě tohoto vzorce.
V letech 2021–2022 bitcoin ztratil téměř 80 % hodnoty po ukončení dalšího vzestupného cyklu; nyní ztratil "pouze" 50 %. To je první významný rozdíl. V letech 2021–2022 trval celý "medvědí" cyklus zhruba rok; nyní uplynulo teprve 5 měsíců. V září‑říjnu 2022 začala inflace v USA zpomalovat ze svého vrcholu, což vedlo trh k očekávání uvolnění měnové politiky Fedu. Tehdy dolar začal oslabovat vůči euru, libře a dalším měnám, jak je patrné z grafů. Existovaly tedy silné důvody pro nový "býčí" trend bitcoinu v roce 2022. Jaké důvody existují nyní, kromě nekonečných předpovědí různých expertů o závratných cenách "digitálního zlata"? To je třetí důležitý rozdíl.
Lunde dále uvedl, že bitcoin a jeho deriváty procházejí "očistou" spekulativního tlaku, což znamená, že z trhu odcházejí "day tradeři". V bitcoinu zůstávají pouze dlouhodobí a velcí investoři. Toto tvrzení je ovšem diskutabilní, vzhledem k masivním výprodejům bitcoinu velkými fondy a dokonce i burzami v posledních měsících. Pouze MicroStrategy nadále drží bitcoin – prodej této kryptoměny by zřejmě vedl ke zhroucení jejích akcií a ke ztrátě důvěry v model Michaela Saylora.
Obchodní doporučení pro BTC/USD:
Bitcoin nadále vytváří plnohodnotný sestupný trend. Stále očekáváme pokles směrem k 57 500 USD (61,8% Fibonacciho úroveň tříletého vzestupného trendu) a v současnosti neexistují známky obratu trendu. Dokonce ani úroveň 57 500 USD již nevypadá jako konečná zastávka. Mezi oblastmi zájmu (POI) pro prodej v denním časovém rámci věnujte pozornost poslední medvědí FVG, která je pro bitcoin stále poměrně daleko. Ve 4hodinovém časovém rámci jsou tři nevyřešené medvědí FVG; tyto vzory však patří k předchozímu pohybu a nacházejí se výrazně nad současnou cenou, takže je nepravděpodobné, že by vyvolaly obnovení trendu.
Obchodní doporučení pro ETH/USD:
V denním časovém rámci se nadále rozvíjí klesající trend. Klíčovým prodejním vzorem je medvědí order block v týdenním časovém rámci. Jak jsme varovali, pohyb vyvolaný tímto signálem může být silný a dlouhodobý. Od jeho vzniku už ethereum kleslo o 55 %, tj. o 2 500 USD. V blízké budoucnosti se očekává korekce směrem nahoru; cena se však nyní nachází v poměrně úzkém bočním kanálu. V krátkodobém horizontu lze ethereum, stejně jako bitcoin, obchodovat pouze na základě odrazů od hranic bočního kanálu ve 4hodinovém časovém rámci.
Vysvětlení použitých pojmů:
- CHOCH – Change of character. Prolomení struktury trendu.
- Liquidity – Likvidita. Stop Loss pokyny obchodníků, které tvůrci trhu využívají k akumulaci svých pozic.
- FVG – Fair Value Gap. Cena touto oblastí prochází velmi rychle, což naznačuje úplnou absenci jedné strany trhu. Následně má cena tendenci se vrátit a obdržet reakci z těchto oblastí.
- IFVG – Inverted Fair Value Gap / obrácená FVG. Po návratu do takové oblasti cena nereaguje, ale impulsivně ji prorazí a následně otestuje z druhé strany.
- OB – Order Block. Svíčka, na jejímž základě tvůrce trhu otevřel pozici, aby využil likviditu a vytvořil si vlastní pozici v opačném směru.
