Americký dolar vstoupil do nového týdne ve vedení. V době psaní této prognózy není úplně jasné, co přesně způsobilo prudké posílení dolaru, avšak dnes ráno vyšla poměrně slabá zpráva o trhu práce v eurozóně, odpoledne následoval silný ISM Manufacturing Index a pravděpodobnost podepsání dohody mezi Íránem a USA se druhý týden po sobě snižuje. Lze tedy konstatovat, že dnešní zpravodajské pozadí plně podporuje dolar, což činí jeho růst celkem logickým.
Tento týden budou trhy opět čekat a doufat v jakýkoli pokrok v jednáních mezi Teheránem a Washingtonem. Současná vlnová analýza však naznačuje další posilování dolaru, což znamená, k realizaci tohoto scénáře není průlom v jednáních nutný. Jak jsem již zmínil, nevidím žádné zjevné důvody pro memorandum o porozumění, které by mohlo sloužit jako výchozí bod pro hlubší a věcnější jednání, stejně jako pro deblokádu Hormuzského průlivu. Proto bych na základě geopolitických faktorů řekl, že americká měna má tento týden vynikající šance.
Ekonomická data by se však neměla podceňovat. Například v pátek budou v USA zveřejněny důležité zprávy o nezaměstnanosti a Nonfarm Payrolls, které by mohly přinést překvapení. Trh v současné době očekává, že míra nezaměstnanosti zůstane na stejné úrovni a že podle Nonfarm Payrolls vznikne 85 000 až 102 000 nových pracovních míst. Do jaké míry budou tyto odhady oprávněné, bude záviset na dynamice americké měny v pátek.
Během celého týdne budou zveřejněny také zprávy o volných pracovních místech (JOLTS), zpráva o trhu práce ADP a index obchodní aktivity v oblasti služeb ISM. Tyto tři zprávy jsou také poměrně důležité a moji čtenáři mohou očekávat reakci trhu, i když trh v posledních měsících ekonomickým statistikám často nevěnoval pozornost.
Na základě všeho výše uvedeného vlnová analýza podporuje dolar, geopolitika podporuje dolar a význam ekonomických dat hodnotím jako 50:50. Podle mého názoru bude pokračovat formování sestupných vlnových setů pro instrumenty EUR/USD a GBP/USD. Jediné, co by tomu mohlo zabránit, je skutečný průlom v jednáních o Blízkém východě.
Vlnový obraz pro EUR/USD:
Na základě analýzy EUR/USD docházím k závěru, že instrument zůstává v rostoucí části trendu a v krátkodobém horizontu v korekční struktuře. V současné době můžeme pozorovat formování vlny 5, která by mohla být součástí vlny C. Celá vlna C (pokud je aktuální analýza vln správná) by mohla dokončit své formování hluboko pod úrovní 14. Takový silný pokles instrumentu by však vyžadoval podporu ze strany geopolitiky. V opačném případě by se sestupná sada vln mohla zkrátit (a-b-c) a dokončit své formování mírně pod úrovní 16.
Vlnový obraz pro GBP/USD:
Vlnová struktura páru GBP/USD se časem vyjasnila. Očekávám vznik sestupné sady vln, která by mohla nabýt impulzivní podoby a odpovídat impulzivní struktuře instrumentu EUR/USD. Nicméně i kdyby instrument GBP/USD vytvořil sérii vln a-b-c a instrument EUR/USD úplnou pětivlnovou strukturu, tento scénář by znamenal jak pokles eura, tak libry. Vzhledem k tomu, že jednotlivé korekční vlny jsou vzácné, domnívám se, že britská libra vytvoří vlnu 3 nebo c. V tomto případě instrument pravděpodobně klesne pod úroveň 33. Euro v tomto scénáři také klesne.
Hlavní zásady mé analýzy:
- Vlnové struktury by měly být jednoduché a jasné. Složité struktury se obtížně obchodují a často se mění.
- Pokud na trhu panuje nejistota, je lepší do něj nevstupovat.
- Nikdy neexistuje 100% jistota ohledně směru pohybu. Vždy nezapomeňte používat ochranné příkazy stop-loss.
- Vlnovou analýzu lze kombinovat s jinými formami analýzy a obchodními strategiemi.
