Pada hari Jumat, indeks saham utama Eropa merosot lebih dari 1%. Pasar saham sudah berada di zona merah untuk sesi kedelapan berturut-turut. Investor terus menganalisis keputusan kebijakan moneter hawkish Fed dan regulator global lainnya.
Pada saat artikel ini ditulis, indeks STOXX Europe 600 dari perusahaan terkemuka Eropa turun 0,82% menjadi 396,48 poin.
Sementara itu, CAC 40 Prancis turun 1,11%, DAX Jerman turun 1,33% dan FTSE 100 Inggris turun 1,73%.
Jagoan dan pecundang teratas
Nilai sekuritas perusahaan mobil Jerman Volkswagen AG anjlok 2%. Pada malam hari, manajemen perusahaan mengatakan bahwa tidak menutup kemungkinan untuk memindahkan produksi dari Jerman dan Eropa Timur di tengah meningkatnya kekurangan gas di wilayah tersebut.
Quotes dari bank Swiss Credit Suisse anjlok 7,8% di tengah laporan bahwa perusahaan mungkin kembali beralih ke investor untuk mendapatkan uang tunai baru guna merombak bank investasinya secara radikal.
Kapitalisasi pasar perusahaan logam Norwegia Norsk Hydro turun 1,3%. Bahkan pernyataan manajemen perusahaan tentang dimulainya program pembelian kembali sekuritas sebesar $192,2 juta tidak mendukung kuotasi. Program ini dijadwalkan dimulai pada 26 September 2022, hingga 20 September 2023.
Sentimen pasar
Pada hari Jumat, investor Eropa terus menganalisis hasil pertemuan kebijakan moneter Federal Reserve AS September yang diterbitkan sehari sebelumnya. Pelaku pasar takut akan resesi di seluruh dunia dan juga di Eropa khususnya setelah keputusan hawkish dari regulator Amerika.
Pada hari Rabu, bank sentral AS menaikkan kisaran suku bunga utamanya sebesar 75 basis poin menjadi 3-3,25%, tertinggi sejak 2008.
The Fed juga menurunkan perkiraan untuk produk domestik bruto AS dan menaikkan perkiraan inflasi dan pengangguran untuk 2022-2023. Selain itu, pejabat Bank Sentral AS mengatakan mereka akan terus mengurangi kepemilikan mereka di Treasury dan sekuritas yang didukung hipotek dan utang agensi. Berita terbaru dari Federal Reserve AS memberi investor gambaran tentang prospek masa depan suku bunga dalam menghadapi tingkat inflasi yang meningkat secara permanen.
Sebagai pengingat, Federal Reserve AS telah menaikkan suku bunga utamanya sebesar 25 basis poin pada Maret 2022, 50 pada Mei dan 75 pada Juni.
Pada hari Kamis, Bank of England menaikkan tingkat diskonto sebesar 0,5 poin persentase, kenaikan tingkat ketujuh berturut-turut.
Sebagai bagian dari pertemuan bulan September, bank regulator Inggris juga menyesuaikan langkah selanjutnya dalam kebijakan moneter untuk mempertimbangkan langkah-langkah pemerintah baru Liz Truss untuk mengekang harga energi.
Perlu di ingat bahwa pada pertemuan Agustus, perwakilan Bank of England memperkirakan bahwa inflasi di negara itu akan mencapai puncaknya pada 13,3% pada akhir 2022, setelahnya Inggris akan terjun ke dalam jurang resesi dan hanya bisa keluar dari jurang hingga awal 2024.
Pada hari Kamis, bank sentral Swiss mengumumkan kenaikan suku bunga 75 basis poin menjadi 0,5% per tahun. Kenaikan suku bunga September adalah yang kedua berturut-turut: pada bulan Juni naik 50 basis poin - menjadi minus 0,25% per tahun. Sebagai hasil dari Agustus, tingkat inflasi di Swiss berada pada titik tertinggi dalam tiga puluh tahun terakhir - 3,5% per tahun.
Anda harus mengingat bahwa sebelumnya pada bulan September Bank Sentral Eropa menaikkan suku bunga dasar pinjaman menjadi 1,25% per tahun, suku bunga deposito menjadi 0,75%, dan suku bunga pinjaman marjinal menjadi 1,5%. Pada saat yang sama, tingkat diskonto langsung meningkat sebesar 0,75 poin persentase untuk pertama kalinya dalam sejarah.
Selain itu, anggota Bank Sentral mencatat bahwa bank regulator bermaksud untuk terus menaikkan suku bunga dalam pertemuan mendatang. Dengan demikian, Presiden ECB Christine Lagarde mengatakan bahwa laju kenaikan suku bunga lebih lanjut akan tergantung pada data statistik.
Dengan demikian, keputusan bank sentral global tentang kebijakan moneter pada September 2022 termasuk yang paling agresif dalam satu generasi.
Faktor penting dari tekanan di pasar saham Eropa pada hari Jumat juga adalah statistik Uni Eropa dan Inggris yang lemah. Menurut data awal dari media informasi Amerika yang memegang S&P Global, PMI gabungan Uni Eropa pada September turun menjadi 48,2 poin dari 48,9 poin pada Agustus.
Selama tiga bulan terakhir, IMP kawasan Euro telah menyeimbangkan di bawah level 50, yang merupakan garis antara kontraksi dan ekspansi. Sementara itu, risiko resesi ekonomi kawasan euro mencapai level tertinggi sejak Juli 2020.
Sementara itu, indeks manufaktur turun ke 48,5 di bulan keluar dari 49,6 poin di Agustus, dan sektor jasa turun ke 48,9 dari 49,8 poin.
Komposit PMI Jerman pada September turun menjadi 45,9 poin dari 46,9 poin pada Agustus. Di Prancis, indikator naik menjadi 51,2 poin dari 50,4 poin.
Menurut GfK NOP, Ltd., indeks kepercayaan konsumen Inggris turun 5 poin menjadi minus 49 poin dalam sebulan, level terendah dalam sejarah perhitungan sejak 1974.
Namun, Jumat bukan tanpa hal positif. Dengan demikian, pertumbuhan ekonomi Spanyol terakselerasi menjadi 1,5% pada kuartal II 2022 dari sebelumnya 1,1%.
Dengan demikian, prospek ekonomi makro Eropa saat ini masih suram di tengah gangguan pasokan energi, konflik berkepanjangan antara Rusia dan Ukraina, serta kenaikan permanen harga energi dan pangan.
Hasil trading sebelumnya
Pada hari Kamis, indeks saham Eropa ditutup di zona merah.
Indeks STOXX Europe 600 yang merupakan perusahaan terkemuka Eropa turun 1,79% menjadi 399,76 poin.
CAC 40 Prancis turun 1,87%, DAX Jerman kehilangan 1,84%, dan FTSE 100 Inggris turun 1,08%.
Nilai sekuritas raksasa energi Finlandia Fortum Oyj melonjak 7,9%.
Kutipan dari bank Swiss Credit Suisse Group AG merosot 5,5%. Sehari sebelumnya, media Inggris menulis bahwa lembaga keuangan berencana untuk membagi perbankan investasi menjadi tiga bisnis dan menjual divisi yang menguntungkan untuk mencegah kerusakan yang disebabkan oleh keuntungan modal.
Kapitalisasi pasar jaringan hotel Prancis Accor S.A. anjlok 6,9 persen setelah konglomerat keuangan AS J.P. Morgan menurunkan peringkat saham perusahaan dari "netral" menjadi "di bawah pasar.
Nilai saham bank terbesar Inggris HSBC turun 1,3% di tengah berita bahwa perusahaan secara bertahap akan mengecualikan energi batubara dan pertambangan batubara uap dari daftar asetnya.
Harga saham pengecer pakaian olahraga terbesar Inggris JD Sports turun 6,3%. Sebelumnya perusahaan melaporkan penurunan laba pada Januari-Juni dengan latar belakang inflasi yang melonjak dan pengeluaran konsumen yang lebih rendah.
Faktor tekanan penting untuk pasar saham di Eropa pada hari Kamis adalah hasil yang lemah dari sesi perdagangan terakhir di pasar saham AS. Dengan demikian, pada hari Rabu indeks Dow Jones Industrial Average turun 1,7%, S&P 500 juga merosot 1,7% dan NASDAQ Composite 1,8%. Selain itu, lantai perdagangan utama Asia juga menunjukkan penurunan yang kuat sehari sebelumnya.
