Long-term outlook.
Selama minggu ini, pasangan mata uang EUR/USD dapat diperdagangkan dua arah. Awal minggu ini sangat membosankan, tetapi pada hari Selasa, pasar bekerja secara agresif melalui pidato Jerome Powell di depan Kongres AS. Kami pikir kepala The Fed tidak melaporkan sesuatu yang spektakuler atau tidak terduga karena semua ide yang dia ungkapkan dapat diprediksi. Satu-satunya hal yang tidak terduga adalah tidak ada yang tahu kapan mereka akan diumumkan. Dolar AS naik setelah pidato ini, karena ternyata Tuan Powell berencana untuk mengungkapkannya di depan para senator. Tapi karena meningkat, itu juga menurun. Jika kita mengasumsikan penurunan euro akan berlanjut pada hari Rabu, menjadi jelas pada hari Jumat bahwa kita tidak boleh langsung mengambil kesimpulan. Lagi pula, statistik hari Jumat terbukti tidak jelas namun sangat signifikan. Ke depan sedikit, perlu dicatat bahwa Nonfarm sekali lagi melampaui ekspektasi, dan tingkat pengangguran meningkat dari 3,4% menjadi 3,6%. Namun, mengingat tingkat pengangguran masih sangat dekat dengan level terendah dalam 50 tahun, menurut kami bahkan dengan statistik ini, dolar seharusnya tumbuh. Pertumbuhan indikator sebesar 0,1-0,2% tidak terlalu signifikan. Misalnya, setiap kenaikan berturut-turut akan signifikan jika tingkat pengangguran telah meningkat selama beberapa bulan berturut-turut.
The outcome was that the pair spent the entire week in "swing" mode, as is evident on the 4-hour TF. The pair was fixed below the Ichimoku cloud on the 24-hour chart, not because it was aggressively decreasing but rather because the Ichimoku cloud rose. Moreover, the price was unable to establish a solid base below the 38.2% Fibonacci level. It is therefore impossible to conclude that the decreasing trend is still present now. To put it more precisely, it is conceivable to come to a resolution regarding saving but not to move further. We believe that the US dollar should already be continuing to strengthen based on the Fed's highly likely increase in aggressiveness, but the ECB has just started to convey clear signs of a higher rate hike.
Evaluasi COT.
Laporan COT baru untuk 21 Februari dipublikasikan pada hari Jumat. Itu sekitar sebulan yang lalu, sekitar waktu laporan 14 Februari menghilang. Tampaknya Komisi Perdagangan Berjangka Komoditi akan terus memberikan laporan dari bulan lalu meskipun tidak lagi penting. Perhatikan bahwa upaya CFTC tidak berhasil, itulah sebabnya kami saat ini menerima informasi yang tidak relevan. Sejauh ini, kami dapat mengklaim bahwa gambaran tersebut secara akurat mencerminkan apa yang telah terjadi di pasar selama beberapa bulan terakhir. Gambaran di atas jelas menunjukkan bahwa sejak awal September 2022, posisi bersih pemain penting (indikator kedua) terus meningkat. Pada waktu yang hampir bersamaan, nilai euro mulai meningkat. Meskipun posisi bersih trader non-komersial saat ini "naik" dan tumbuh hampir setiap minggu, nilai "posisi bersih" yang relatif tinggilah yang sekarang memungkinkan akhir tren naik yang akan datang. Hal ini ditunjukkan oleh indikator pertama, yang sering terjadi menjelang akhir tren dan di mana garis merah dan hijau cukup berjauhan. Euro sudah mulai menurun, meskipun tidak jelas apakah ini hanya kemunduran singkat atau awal dari tren penurunan baru. Jumlah kontrak beli dari grup "Non-komersial" turun sebesar 0,1 ribu selama minggu pelaporan terbaru, sementara jumlah short meningkat sebesar 1,3 ribu. Dengan demikian, posisi bersih kembali tumbuh sebanyak 1,2 ribu kontrak. Untuk trader non-komersial, ada 165 ribu kontrak beli lebih banyak daripada kontrak jual atau kontrak beli tiga kali lebih banyak daripada kontrak jual. Meskipun demikian, koreksi telah terbentuk untuk sementara waktu, jadi terbukti bahkan tanpa berita bahwa pasangan ini akan terus jatuh.
Analisis peristiwa penting.
Acara utama minggu ini dijadwalkan menjadi Laporan Nonfarm AS, tetapi akhirnya menjadi pidato Jerome Powell dan data pengangguran. Pernyataan Powell inilah yang pada akhirnya menyebabkan pasangan ini jatuh, karena berita tersebut memicu kenaikan kuotasi dan mencegah pasar menghitung gaji non-pertanian dengan benar dan logis. Kami menganggap laporan NonFarm Payrolls lebih signifikan daripada tingkat pengangguran, karena menunjukkan kelebihan yang cukup besar atas nilai prediksi untuk bulan kedua berturut-turut. Jadi, tidak ada bedanya jika nilai Januari dikurangi. Penyesuaian 20–30 ribu pekerjaan tidak menjadi masalah ketika 0,5 juta karyawan baru diciptakan versus prediksi 200 ribu. Akibatnya, pada hari Jumat, dolar AS seharusnya naik terhadap euro, tetapi tidak demikian. Ke depan, situasi ini perlu diratakan. Dengan kata lain, dolar dapat meningkat pada minggu berikutnya pada saat tidak ada alasan atau alasan yang jelas untuk melakukannya. Kami masih mengantisipasi penurunan pasangan euro/dolar.
Strategi trading untuk minggu 13-17 Maret:
1) Pasangan ini berada dalam tren menurun dan masih berada di bawah Kijun-sen dalam periode 24 jam. Akibatnya, penurunan mungkin berlanjut dengan target di sekitar 1,0200–1,0300. Meskipun kami masih menganggap penjualan sesuai, laporan pengangguran hari Jumat membingungkan pasar.
2) Pembelian pasangan euro/dolar tidak lagi signifikan. Anda sekarang harus menunggu harga kembali di atas garis kritis indikator Ichimoku sebelum Anda mulai memikirkan posisi beli. Saat ini tidak ada faktor yang memungkinkan mata uang euro untuk melanjutkan pertumbuhan dalam jangka menengah. Tapi, di dunia sekarang ini, apapun bisa terjadi kapan saja.
Penjelasan untuk ilustrasi:
Level Fibonacci, yang berfungsi sebagai target awal pembelian atau penjualan, dan level harga support dan resistance (resistance/support). Level Take Profit dapat diposisikan dekat.
Indikator Bollinger Bands, MACD, dan Ichimoku (pengaturan standar) (5, 34, 5).
Ukuran posisi bersih setiap kategori trading diwakili oleh indikator 1 pada grafik COT.
Ukuran posisi bersih untuk kategori "Non-komersial" ditunjukkan oleh indikator 2 pada grafik COT.
