Pasangan mata uang EUR/USD menunjukkan pergerakan naik yang berlanjut pada hari Rabu dan Kamis, menunjukkan penurunan mata uang Amerika. Meskipun ada beberapa alasan logis di balik pergerakan euro saat ini sebagai koreksi terhadap penurunan selama sebulan, poundsterling Inggris sepenuhnya kehilangan hubungan dengan kenyataan, tetapi kita akan membahasnya nanti. Penting untuk dicatat bahwa prospek teknis tetap tidak berubah selama dua hari terakhir. Pasangan ini melanjutkan pertumbuhannya tanpa faktor penunjang apa pun. Di antara peristiwa fundamental dan makroekonomi yang signifikan, yang bisa disebutkan hanya dua pidato Jerome Powell di Kongres Amerika Serikat, yang akan kita bahas di bawah ini. Pasar tidak menerima alasan untuk menjual mata uang Amerika. Namun, data selalu dapat ditafsirkan sesuai kepentingan seseorang.
Oleh karena itu, pasangan ini tetap berada di atas garis rata-rata bergerak, menunjukkan kelanjutan tren naik. Sulit untuk memprediksi berapa lama pergerakan naik korektif ini akan berlangsung. Namun demikian, pasar percaya bahwa suku bunga ECB akan terus naik tanpa batas, seolah tidak memperdulikan ekonomi Eurozone. Waktu akan menunjukkan apakah hal ini benar. Harapan tinggi pasar terhadap suku bunga ECB adalah satu-satunya faktor yang dapat mendorong pertumbuhan lebih lanjut pada euro. Jika pasar percaya bahwa suku bunga akan naik dari 4% menjadi 5% atau 5,5%, euro dapat terus naik. Namun, menilai probabilitas skenario tersebut tergantung pada Anda.
Meskipun pasangan mata uang euro sudah jenuh beli dan indikator CCI menunjukkan demikian, penurunan belum dimulai. Dalam periode 24 jam, pasangan ini melampaui awan Ichimoku dan level Fibonacci 50,0%, memberikan alasan teknis tambahan untuk pertumbuhan lebih lanjut baru-baru ini.
Apa yang Powell katakan di Kongres?
Kami dengan sengaja tidak membahas pidato Powell di Kongres AS kemarin, karena ada pidato lain yang akan diadakan di hadapan Senat. Sekarang setelah kedua pidato itu berlalu, kita dapat membuat beberapa kesimpulan tertentu. Yang pertama dan terpenting, penting untuk dicatat bahwa Ketua Fed tidak memberikan rincian khusus. Semua pernyataannya perlu diperiksa dengan cermat untuk menemukan makna baru apa pun. Powell menyebutkan bahwa pada bulan Juni, Fed memutuskan untuk menghentikan sementara daripada mengakhiri siklus pelonggaran, yang mengimplikasikan setidaknya satu kenaikan suku bunga lagi. Dia juga mencatat bahwa semua anggota komite moneter menganggap pelonggaran lebih lanjut dalam kebijakan moneter perlu dilakukan. Oleh karena itu, retorika Powell dapat digambarkan sebagai "hawkish" karena dia membahas pelonggaran lebih lanjut daripada mengakhiri siklus ketat, yang mengimplikasikan setidaknya satu kenaikan suku bunga lagi. Dia juga mencatat bahwa semua anggota komite moneter menganggap pelonggaran lebih lanjut dalam kebijakan moneter perlu dilakukan. Oleh karena itu, retorika Powell dapat digambarkan sebagai "hawkish" karena dia membahas pelonggaran lebih lanjut daripada mengakhirinya. Mengapa kemudian dolar turun?
Penting untuk diingat bahwa hampir setiap peristiwa dapat dijelaskan secara retrospektif. Misalnya, jika dolar turun karena pernyataan "hawkish" oleh Powell, orang selalu dapat berargumen bahwa pernyataan tersebut "tidak cukup hawkish" atau bahwa "pasar mengharapkan pernyataan yang lebih tegas." Apa sebenarnya yang seharusnya dikatakan oleh Powell? "Saya berjanji akan menaikkan suku bunga tiga kali lagi hingga akhir tahun." Dengan kata lain, apa yang diharapkan pasar? Di bawah kata-kata apa Powell dapat menyebabkan dolar naik? Mungkin hanya di bawah kata-kata yang luar biasa. Mata uang Amerika tidak memiliki kesempatan untuk naik dalam beberapa hari terakhir.
Terlepas dari bagaimana Powell menyampaikan dirinya, pasar tetap akan mempersepsikan pidatonya sebagai "tidak cukup hawkish," meskipun suku bunga Fed lebih tinggi daripada ECB atau Bank of England, yang mata uangnya telah menguat terhadap dolar selama 10 bulan terakhir. Oleh karena itu, kami percaya bahwa dolar jatuh secara tidak adil sekali lagi, terutama mengingat peluang ECB yang sangat rendah untuk menaikkan suku bunganya menjadi 5% atau 5,5%, yang, seperti yang dapat kita lihat sekarang, juga tidak menjamin penurunan inflasi yang signifikan (mengikuti contoh Bank of England). Sementara itu, ekonomi Eurozone mengalami dua kuartal berturut-turut dengan pertumbuhan negatif.
Per tanggal 23 Juni, volatilitas rata-rata pasangan mata uang EUR/USD selama lima hari perdagangan terakhir adalah 59 pips, yang dikarakterisasi sebagai "rata-rata." Sehubungan dengan hal itu, kami memperkirakan pasangan ini akan bergerak dalam kisaran 1.0900 hingga 1.1018 pada hari Jumat. Jika indikator Heiken Ashi berbalik ke atas, itu akan menunjukkan dilanjutkannya pergerakan naik.
Tingkat dukungan terdekat:
S1 - 1.0925
S2 - 1.0864
S3 - 1.0803
Tingkat resistensi terdekat:
R1 - 1.0986
R2 - 1.1047
R3 - 1.1108
Rekomendasi perdagangan:
Pasangan mata uang EUR/USD terus berada di atas garis rata-rata bergerak tetapi mengalami koreksi. Disarankan untuk mempertimbangkan posisi beli baru dengan target pada 1.0986 dan 1.1018 jika indikator Heiken Ashi berbalik ke atas. Posisi jual akan menjadi relevan lagi hanya jika harga konsolidasi di bawah garis rata-rata bergerak, dengan target pada 1.0864 dan 1.0803.
Penjelasan untuk ilustrasi:
Saluran regresi linier - membantu menentukan tren saat ini. Jika kedua saluran bergerak dalam arah yang sama, itu menunjukkan tren yang kuat.
Garis rata-rata bergerak (pengaturan 20.0, disempurnakan) - menentukan tren jangka pendek dan arah di mana perdagangan harus dilakukan.
Tingkat Murray - tingkat target untuk pergerakan dan koreksi.
Tingkat volatilitas (garis merah) - saluran harga yang mungkin yang akan dilalui pasangan mata uang pada hari berikutnya, berdasarkan indikator volatilitas saat ini.
Indikator CCI - masuknya ke zona oversold (di bawah -250) atau zona overbought (di atas +250) mengindikasikan pembalikan tren yang mendekat ke arah yang berlawanan.
