Analisis Grafik 5M EUR/USD
Pasangan mata uang EUR/USD kembali tidak menunjukkan pergerakan menarik apa pun pada hari Kamis, dan volatilitas tetap rendah. Sepanjang hari, euro sempat sedikit melemah, tetapi penurunan tersebut masih terjadi di dalam channel mendatar yang terbentuk selama seminggu terakhir. Kami bahkan dapat mengidentifikasi batas-batas channel lokal ini di 1,1190 dan 1,1260. Jadi, pada Jumat pagi, harga berada dekat batas bawah channel ini dan di dekat garis Ichimoku Kijun-sen serta Senkou Span B. Dengan demikian, pantulan dari ketiga level support ini dapat memicu kenaikan baru pada pasangan ini, setidaknya di dalam channel mendatar. Artinya, para pelaku pasar hari ini dapat mengantisipasi pergerakan naik menuju 1,1260–1,1274. Jika harga menembus garis-garis Ichimoku, tren menurun yang dimulai sekitar enam minggu lalu kemungkinan besar akan berlanjut; dalam tren tersebut, mata uang AS menguat lebih dari 500 poin hampir tanpa pullback atau koreksi. Selama satu setengah minggu terakhir, pasar hanya menunjukkan satu hal — sama sekali tidak berminat membeli euro dalam kondisi apa pun. Bahkan pound saat ini menguat, sementara euro tidak.
Secara teknikal, tren menurun mungkin sudah berakhir karena garis tren telah ditembus. Selama lima minggu berturut-turut, pasar membeli dolar dengan alasan apa pun, tetapi sekarang bahkan tidak mampu menembus resistance terdekat di 1,1274. Kami masih belum melihat adanya minat pasar untuk membeli euro.
Pada time frame lima menit, satu sinyal beli yang cukup menjanjikan terbentuk pada hari Kamis. Harga pada dasarnya gagal menembus area 1,1195–1,1221, sehingga hari ini pergerakan naik ke 1,1260–1,1274 mungkin terbentuk. Meski kalender makroekonomi cukup padat pada akhir pekan, kami tetap tidak memperkirakan volatilitas yang kuat.
Laporan COT
Laporan COT terbaru bertanggal 13 Oktober. Grafik mingguan menunjukkan bahwa posisi bersih pelaku pasar nonkomersial tetap bearish dan turun secara signifikan sepanjang 2026 akibat peristiwa geopolitik. Selama delapan bulan terakhir, para trader telah mengurangi eksposur terhadap euro demi beralih ke dolar AS. Kebijakan Donald Trump tidak berubah, tetapi dolar untuk sementara berperan sebagai mata uang "cadangan".
Namun, sejauh ini kami masih belum melihat dasar fundamental bagi penguatan dolar AS yang lebih lanjut dalam jangka panjang. Perang di Timur Tengah sempat membuat dolar sangat menarik, dan sikap kebijakan moneter Federal Reserve kembali memberi kejutan positif bagi dolar untuk kedua kalinya tahun ini. Dalam jangka panjang, euro berpotensi turun ke $1,08 (garis tren), tetapi tren naiknya masih tetap relevan. Belakangan ini, pasar hanya memasukkan faktor-faktor yang positif bagi dolar dan mengabaikan yang lainnya.
Posisi garis indikator merah dan biru menunjukkan keunggulan pihak bear. Pada minggu pelaporan terakhir, posisi long dalam kelompok nonkomersial turun sebanyak 20.100 kontrak, sementara posisi short naik 18.200 kontrak. Dengan demikian, posisi bersih nonkomersial kembali turun sebesar 38.300 kontrak dalam seminggu.
Analisis Grafik 1H EUR/USD
Pada time frame per jam, EUR/USD akhirnya memiliki peluang untuk membentuk tren naik. Jika kita juga memperhatikan time frame harian dan mingguan, jelas bahwa peluang untuk terbentuknya tren yang kuat dan berkelanjutan masih tinggi. Namun, agar euro dapat menguat, euro harus dibeli. Selama satu setengah minggu terakhir, kami tidak melihat adanya kesiapan pasar untuk membeli euro. Karena itu, berdasarkan sentimen pasar, kami menilai justru lebih mungkin terbentuk penurunan baru.
Untuk 23 Oktober kami menyoroti level-level berikut untuk trading — 1,1092, 1,1154–1,1165, 1,1221, 1,1274, 1,1362–1,1368, 1,1461–1,1473, 1,1536–1,1542, 1,1585, 1,1657–1,1665, serta garis Senkou Span B (1,1191) dan Kijun-sen (1,1208). Garis-garis Ichimoku dapat bergeser sepanjang hari, jadi perhitungkan hal ini ketika menentukan sinyal trading. Ingat untuk memindahkan Stop Loss ke titik impas jika harga bergerak 15 pip ke arah yang benar. Ini akan membantu melindungi dari kerugian jika sinyal ternyata keliru.
Pada hari Jumat, Uni Eropa, Jerman, dan AS akan merilis indeks manajer pembelian untuk sektor jasa dan manufaktur. Indeks Eropa dapat memicu reaksi pasar; sementara indeks AS kemungkinan tidak. Jika PMI Eropa tidak anjlok hari ini, kami tidak melihat alasan bagi harga untuk menembus area garis Ichimoku.
Rangkuman analisis di atas:
Trader dapat mempertimbangkan posisi jual di dekat 1,1154–1,1165 dan 1,1092 jika harga bertahan di bawah 1,1191–1,1208. Jika harga memantul dari area 1,1191–1,1221, pertimbangkan 1,1260–1,1274 sebagai target untuk posisi beli.
Penjelasan ilustrasi:
- Level support dan resistance harga — garis tebal merah yang menjadi area potensial berakhirnya pergerakan. Bukan merupakan sumber sinyal trading.
- Garis Kijun-sen dan Senkou Span B — garis indikator Ichimoku yang dipindahkan ke time frame per jam dari time frame empat jam. Ini adalah garis yang kuat.
- Level ekstrem — garis tipis merah tempat dimulainya pantulan harga sebelumnya. Ini adalah sumber sinyal trading.
- Garis kuning — garis tren, channel tren, dan pola teknikal lainnya.
- Indikator 1 pada grafik COT — ukuran posisi bersih dari tiap kategori trader.
