Minggu semasa bulan baru akan dipenuhi dengan acara dan penerbitan data ekonomi penting yang sudah pasti akan memberi kesan ketara ke atas pasaran kewangan global.
Jika bulan lepas, pemacu utama pergerakan di pasaran adalah penerbitan laporan korporat syarikat untuk suku ketiga, maka bulan ini, perhatian pelabur pada minggu pertama akan ditarik kepada penerbitan data pengeluaran, jualan runcit, Mesyuarat Bank Pusat Australia mengenai dasar monetari dan, angka bilangan pekerjaan baru di AS.
Sementara itu, China telah pun mengeluarkan data mereka mengenai indeks aktiviti perniagaan dalam sektor pembuatan (PMI) bagi Oktober, yang merosot daripada 49.6 mata sebulan sebelumnya kepada 49.2 mata. Sebaliknya, penunjuk yang sama dari Caixin menunjukkan peningkatan kepada 50.6 mata daripada 50.0 mata. Angka yang dibentangkan dari China menunjukkan bahawa ekonomi tempatan terus mengalami masalah ekonomi umum di tengah-tengah kelembapan pertumbuhan ekonomi global.
Hari ini, angka jumlah jualan runcit di Jerman dan PMI dalam sektor pembuatan UK dan AS akan diterbitkan. Jika indeks British dijangka menunjukkan peningkatan daripada 57.1 mata kepada 57.7 mata, maka, sebaliknya, penunjuk Amerika akan menurun daripada 61.1 mata kepada 60.5 mata. Angka-angka dari Amerika Syarikat, berbeza dengan UK, jelas menunjukkan masalah yang berterusan dalam ekonomi Amerika, yang disebabkan, di satu pihak, oleh kesan jangkitan coronavirus, dan, di sisi lain, oleh krisis bekalan dan pengurangan sepenuhnya potensi langkah-langkah rangsangan berskala besar yang diambil sebelum ini.
Pada hari Selasa, mesyuarat dasar monetari RBA akan berlangsung. Semua parameternya dijangka akan dikekalkan tidak berubah. Pasaran akan mengikuti dengan rapat sidang akhbar Timbalan ketua Bank Negara, Debelle. Kami percaya bahawa pengawal selia yang menjadi seorang pemberi ucapan tidak mungkin memberitahu sebarang perkara yang ditakdirkan kepada pelabur kerana bank itu kekal berikutan pengaruh kuat Fed, yang bermaksud ia akan menunggu hasil mesyuarat dasar monetari mereka pada bulan ini. Pada hari ini, data indeks aktiviti perniagaan dalam sektor pembuatan (PMI) Jerman juga akan dibentangkan. Nilai penunjuk ini dijangka kekal tidak berubah, iaitu pada tahap 58.2 mata.
Pada hari Rabu, pakej besar statistik mengenai indeks aktiviti perniagaan dalam sektor perkhidmatan UK dan Amerika Syarikat akan dikeluarkan. Di samping itu, angka penting mengenai pekerjaan di Jerman dan khususnya di Amerika dari ADP akan diterbitkan, yang secara tradisinya mendahului angka rasmi dari Jabatan Tenaga Kerja AS. Ekonomi AS dijangka memperoleh 400,000 pekerjaan baru pada bulan Oktober, berbanding 568,000 pada bulan September. Kesan data ini ke atas pasaran akan menjadi ketara jika ia, serta nilai PMI untuk sektor bukan pembuatan (ISM), adalah lebih tinggi berbanding ramalan. Ini mungkin meningkatkan permintaan untuk aset berisiko di AS dan memberikan sokongan terhad tradisional untuk kadar pertukaran dolar dalam pasaran mata wang. Juga pada hari ini, tumpuan akan diberikan kepada keputusan muktamad Fed mengenai dasar monetari dan ucapan pada sidang akhbar J. Powell, yang dijangka melaporkan permulaan proses pengurangan dan jumlah pembelian semula aset di bawah QE. Adalah diandaikan bahawa berita ini akan bertahan lama dan sudah pasti akan memberi kesan kepada dinamik pasaran saham dan dolar.
Pada hari Khamis, pasaran akan memberi tumpuan kepada keputusan mesyuarat dasar monetari Bank of England, di mana tiada perubahan dijangka. Di sini, tumpuan akan diberikan kepada penerbitan data mengenai bilangan permohonan untuk faedah pengangguran. Jika mereka menunjukkan nilai di bawah paras 275,000, ini akan berfungsi sebagai insentif untuk meningkatkan permintaan untuk saham syarikat.
Acara utama pada hari Jumaat ialah penerbitan angka pekerjaan dan purata gaji di Amerika. Ini adalah angka penting, yang mana, seperti hasil mesyuarat Fed, mungkin berubah menjadi jangka panjang jika ia menunjukkan penyelewengan yang ketara daripada ramalan untuk bilangan pekerjaan baru pada bulan Oktober pada 413,000. Data ini penting dari sudut jangkaan masa permulaan kenaikan kadar faedah. Sekiranya mereka menunjukkan peningkatan yang lebih besar dalam pekerjaan, ini bukan sahaja akan menjadi insentif untuk mengukuhkan dolar AS, tetapi juga sebab untuk meningkatkan permintaan untuk saham.
Minggu ini sememangnya penting dan pastinya akan membawa kepada pergerakan ketara dalam pasaran, iaitu kepada volatiliti yang tinggi. Oleh itu, adalah perlu untuk berhati-hati dan bertindak terhadap latar belakang nilai yang diterbitkan penunjuk atau keputusan muktamad Bank Negara dan ucapan pemimpin mereka.
Ramalan hari ini:
Sebelum berakhirnya mesyuarat dasar monetari Fed, pasangan mata wang EUR/USD berkemungkinan besar akan kekal dalam julat 1.1520-1.1685, yang mana ia boleh ditembusi sekiranya data pekerjaan AS menunjukkan peningkatan yang lebih besar dalam pekerjaan baru, dan Fed menunjukkan arah aliran yang stabil ke arah mengetatkan kadar pertukaran monetari. Dalam kes ini, pasangan itu mungkin menurun ke tahap 1.1455.
Pasangan mata wang AUD/USD juga mungkin mengalami tekanan minggu ini disebabkan oleh kadar pertukaran RBA yang tidak berubah dan prospek mengetatkan dasar monetari Fed. Kemerosotan pasangan itu di bawah tahap 0.7455 boleh menyebabkan ia terus jatuh ke 0.7170.
