Pasangan mata wang EUR/USD secara mendadak dan agak tidak dijangka meneruskan pergerakan menurun semasa hari dagangan kedua minggu ini. Latar belakang makroekonomi semalam agak lemah, tetapi beberapa peristiwa fundamental boleh mencetuskan reaksi pasaran. Kita bercakap tentang kenyataan wakil jawatankuasa monetari ECB. Walaupun kami tidak mempunyai maklumat tentang semua wawancara, kami dengan yakin boleh mengatakan bahawa pasaran tidak mendapat retorik agresif yang ditunggu-tunggu. Oleh itu, mata wang Eropah berada di bawah tekanan sepanjang hari Selasa dan terus bergerak lebih rendah, sejajar dengan jangkaan kami.
Perlu diingat bahawa selama beberapa bulan berturut-turut, kami telah meramalkan penurunan dalam euro, sekurang-kurangnya ke tahap 1.0609. Buat masa ini, hanya tinggal 130 mata lagi untuk sampai ke kawasan ini. Memandangkan tiada sebab penting untuk euro meningkat baru-baru ini, pergerakan ke arah selatan akan berterusan. Statistik makroekonomi minggu lepas dari seberang lautan mengecewakan. Oleh itu, euro mempunyai peluang yang sangat baik untuk naik lebih tinggi. Walau bagaimanapun, penurunan yang tidak logik diikuti pada hari Khamis dan Jumaat, yang tidak pulih pada hari Isnin seperti yang kami jangkakan. Oleh itu, kesimpulannya adalah jelas: pasaran menurun, dan pedagang tidak semestinya memerlukan faktor menurun untuk menjual.
Dalam jangka masa 24 jam, gambaran tersebut sangat bagus. Cloud Ichimoku telah diatasi, jadi tiada apa yang menghalang pasangan itu daripada bergerak ke arah tahap Fibonacci 38.2% pada 1.0609. Kami menganggap tahap ini sebagai sasaran minimum. Pada 2023, euro meningkat, tetapi pertumbuhan ketara perlahan. Pasaran perlu memahami faktor yang mendorong keperluan untuk membeli pasangan itu.
Walaupun dengan statistik AS yang mengecewakan dari minggu lepas, data ini jauh lebih kukuh daripada di Kesatuan Eropah. Kadar faedah Fed jauh lebih tinggi daripada kadar ECB. Pertumbuhan KDNK AS ialah +2.1%, manakala pertumbuhan KDNK EU yang kukuh hanya +0.3%.
Christine Lagarde tidak cuba menyokong euro.
Semalam, kami menyebut bahawa Christine Lagarde tidak menjawab soalan wartawan mengenai keputusan kadar faedah ECB pada mesyuarat September, yang boleh mencetuskan gelombang jualan euro pada hari Selasa. Tahun ini, euro dan paun telah meningkat hanya berdasarkan jangkaan pasaran mengenai dasar yang lebih ketat di EU dan UK berbanding AS. Tetapi seperti yang kita dapat lihat, ECB tidak bercadang untuk menaikkan kadarnya kepada 6% dan telah pun menghantar isyarat jelas tentang pengakhiran yang akan berlaku kepada kitaran pengetatan.
Semakin pasaran menyedari bahawa kenaikan kadar 1-2 lagi adalah maksimum untuk ECB, semakin sedikit faktor pertumbuhan kekal untuk euro. Apakah faktor yang mungkin ada sekarang? Ekonomi zon Euro lebih lemah, kadar faedah lebih rendah, dan prospek kenaikan kadar agak sederhana. Ya, menjelang akhir tahun, dolar AS mungkin mengalami tekanan apabila inflasi AS menurun kepada 3.2%, bermakna tidak perlu mengekalkan kadar pada tahap tertinggi untuk lebih lama lagi. Retorik dovish Powell dan wakil FOMC lain boleh mencetuskan gelombang jualan dolar AS. Bagaimanapun, proses pemotongan kadar di Amerika akan mengambil masa sekurang-kurangnya setahun, jika tidak lebih lama. Lambat laun, ECB juga akan mula mempertimbangkan untuk menurunkan kadar utamanya.
Oleh itu, menjelang akhir tahun, euro mungkin mendapat sedikit kelebihan, tetapi ia tidak mungkin membawa kepada pemulihan aliran menaik global. Kemelesetan di EU juga mungkin, dan perjuangan menentang inflasi mungkin berlarutan untuk 2.5 tahun akan datang. Apa yang akan berlaku di dunia pada masa ini tidak patut dipertimbangkan, kerana beberapa tahun kebelakangan ini adalah gila.
Purata turun naik pasangan mata wang EUR/USD sepanjang 5 hari dagangan terakhir pada 6 September ialah 87 mata dan dicirikan sebagai "tinggi." Oleh itu, kami menjangkakan pasangan itu akan bergerak antara tahap 1.0646 dan 1.0820 pada hari Rabu. Pembalikan indikator Heiken Ashi ke atas akan menunjukkan fasa baharu pembetulan aliran menaik.
Tahap sokongan terdekat:
S1 – 1.0681
S2 – 1.0620
Tahap rintangan terdekat:
R1 – 1.0742
R2 – 1.0803
R3 – 1.0864
Cadangan dagangan:
Pasangan mata wang EUR/USD telah jatuh di bawah purata pergerakan dan terus menurun. Kedudukan jual boleh dikekalkan dengan sasaran pada 1.0681 dan 1.0646 sehingga indikator Heiken Ashi kembali ke arah atas. Kedudukan beli boleh dipertimbangkan jika harga mengukuh di atas garis purata bergerak, dengan sasaran pada 1.0864 dan 1.0925.
Penjelasan untuk ilustrasi:
Saluran regresi linear – membantu menentukan arah aliran semasa. Jika kedua-duanya menghala ke arah yang sama, arah aliran itu kukuh pada masa ini.
Garis purata bergerak (tetapan 20.0, lancar) – menentukan arah aliran jangka pendek dan arah untuk berdagang.
Tahap Murray – tahap sasaran untuk pergerakan dan pembetulan.
Tahap turun naik (garisan merah) – saluran harga yang berkemungkinan di mana pasangan itu akan didagangkan pada hari berikutnya, berdasarkan indikator turun naik semasa.
Indikator CCI – kemasukannya ke kawasan terlebih beli (di atas +250) atau kawasan terlebih jual (di bawah -250) menunjukkan bahawa pembalikan arah aliran dalam arah bertentangan semakin menghampiri.
