Pound sterling didagangkan hari ini menggunakan strategi pembalikan kepada purata. Saya berdagang yen Jepun menggunakan strategi berasaskan momentum.
Inflasi Zon Euro meningkat kepada 2.9% tahun ke tahun daripada 2.8% pada bulan Jun, manakala anggaran akhir Eurostat mengesahkan bacaan awal. Sebagai peringatan, Indeks Harga Pengguna mencerminkan kadar pertumbuhan harga dan secara langsung mempengaruhi jangkaan terhadap dasar Bank Pusat Eropah (ECB); namun kali ini keseluruhan pemecutan didorong oleh sektor tenaga. Bagi ECB, unsur lain dalam laporan itu kelihatan lebih membimbangkan. Inflasi perkhidmatan meningkat kepada 3.3% dan menyumbang lebih daripada separuh daripada keseluruhan inflasi, manakala inflasi teras naik kepada 2.5%. Inilah sebabnya pasaran bertindak balas dengan pengukuhan euro, mengambil kira kemungkinan dasar monetari yang lebih ketat, memandangkan ramai ahli ekonomi menjangkakan kadar deposit akan dinaikkan daripada 2.25% kepada 2.50%.
Pound sterling juga meningkat selepas maklumat menunjukkan inflasi di United Kingdom naik kepada 2.9% pada Julai berbanding 2.6% pada Jun. Sektor tenaga menyumbang paling besar kepada pecutan ini apabila harga tenaga meningkat sebanyak 13%. Walau bagaimanapun, inflasi perkhidmatan menurun kepada 3.4% daripada 3.6%. Kelembapan dalam sektor perkhidmatan menunjukkan bahawa inflasi teras secara beransur-ansur mereda, manakala pecutan inflasi keseluruhan didorong oleh kenaikan harga tenaga. Keadaan ini mewujudkan gambaran bercampur-baur bagi pound sterling: inflasi keseluruhan yang lebih tinggi menyokong permintaan, tetapi kelonggaran dalam komponen teras mengehadkan hujah untuk pengetatan dasar monetari selanjutnya oleh Bank of England.
Pada separuh kedua hari ini, acara paling penting adalah penerbitan minit mesyuarat terkini Rizab Persekutuan, yang menonjol kerana wujud perpecahan luar biasa dalam kalangan pembuat dasar yang cenderung menyokong pengetatan. Sebagai peringatan, keputusan untuk mengekalkan kadar tanpa perubahan diluluskan dengan undian sembilan berbanding tiga, sementara tiga ahli jawatankuasa menggesa kenaikan kadar serta-merta. Minit mesyuarat itu dijangka mendedahkan butiran perbincangan tersebut, dan pasaran akan menelitinya untuk mendapatkan petunjuk sejauh mana seriusnya niat pihak yang menyokong pengetatan serta sama ada wujud risiko pengetatan pada mesyuarat-mesyuarat akan datang. Justeru, dokumen itu berpotensi menggerakkan dolar dengan ketara, kerana sebarang pengesahan pendirian yang lebih tegas akan meningkatkan permintaan terhadap mata wang Amerika Syarikat.
Kesan terhadap euro dan pound sterling adalah langsung. Jika minit berkenaan mengesahkan bahawa sesetengah pegawai Rizab Persekutuan bersedia menaikkan kadar, dolar akan mengukuh dan sekali gus memberi tekanan kepada pasangan EUR/USD dan GBP/USD. Sebaliknya, nada yang lebih sederhana akan melemahkan mata wang Amerika Syarikat dan memberi sedikit kelegaan kepada kedua-dua mata wang Eropah tersebut.
Jika data ekonomi kukuh, saya akan bergantung pada strategi Momentum. Jika pasaran tidak memberi reaksi ketara kepada data, saya akan terus menggunakan strategi Pembalikan Purata (Mean Reversion).
Strategi Momentum (Penembusan) untuk Separuh Kedua Hari:
Untuk EURUSD
- Pembelian pada penembusan di atas 1.1613 boleh membawa kepada kenaikan euro ke arah 1.1645 dan 1.1664.
- Penjualan pada penembusan di bawah 1.1592 boleh membawa kepada penurunan euro ke arah 1.1568 dan 1.1543.
Untuk GBPUSD
- Pembelian pada penembusan di atas 1.3569 boleh membawa kepada kenaikan pound ke arah 1.3588 dan 1.3608.
- Penjualan pada penembusan di bawah 1.3545 boleh membawa kepada penurunan pound ke arah 1.3525 dan 1.3499.
Untuk USDJPY
- Pembelian pada penembusan di atas 159.13 boleh membawa kepada kenaikan dolar ke arah 159.39 dan 159.60.
- Penjualan pada penembusan di bawah 158.80 boleh membawa kepada penurunan dolar ke arah 158.57 dan 158.27.
Strategi Pembalikan Purata (Anjakan semula) untuk Separuh Kedua Hari:
Untuk EURUSD
- Saya akan mencari peluang penjualan selepas mengalami kegagalan penembusan di atas 1.1614 dan anjakan semula di bawah tahap ini.
- Saya akan mencari peluang pembelian selepas mengalami kegagalan penembusan di bawah 1.1590 dan anjakan semula ke tahap ini.
Untuk GBPUSD
- Saya akan mencari peluang penjualan selepas mengalami kegagalan penembusan di atas 1.3569 dan anjakan semula di bawah tahap ini.
- Saya akan mencari peluang pembelian selepas mengalami kegagalan penembusan di bawah 1.3544 dan anjakan semula ke tahap ini.
Untuk AUDUSD
- Saya akan mencari peluang penjualan selepas mengalami kegagalan penembusan di atas 0.7091 dan anjakan semula di bawah tahap ini.
- Saya akan mencari peluang pembelian selepas mengalami kegagalan penembusan di bawah 0.7075 dan anjakan semula ke tahap ini.
Untuk USDCAD
- Saya akan mencari peluang penjualan selepas mengalami kegagalan penembusan di atas 1.3895 dan anjakan semula di bawah tahap ini.
- Saya akan mencari peluang pembelian selepas mengalami kegagalan penembusan di bawah 1.3860 dan anjakan semula ke tahap ini.
