Na quinta-feira, o par EUR/USD reverteu em favor do dólar americano e retomou seu declínio, embora tenha fechado acima do corredor de tendência descendente. Isso pode ser atribuído ao discurso de Christine Lagarde, que será discutido abaixo. Sem isso, o movimento de alta do euro poderia ter continuado, já que certos fatores e indicadores o favoreceram. Atualmente, as cotações do par fecharam abaixo do nível de Fibonacci de 76,4% (1,0984), indicando expectativas de um novo declínio em direção aos níveis de 1,0917 e 1,0864.
As ondas ainda sinalizam uma tendência de "baixa". A onda de alta anterior foi considerável, mas nenhum sinal indica a conclusão da tendência de "baixa". A nova onda descendente rompeu a última baixa, confirmando o domínio contínuo dos traders de baixa. Isso se deve à reunião do BCE e aos comentários de Christine Lagarde sobre uma possível pausa no aperto adicional da política monetária em setembro. Com esse fator, o dólar pode ter ganhado essa força.
A postura da presidente do BCE, Lagarde, ontem, careceu de firmeza, ficando aquém das expectativas do mercado de uma retórica mais forte. A inflação na zona do euro continua alta, e o núcleo da inflação permanece relativamente estável. Nessas circunstâncias, a expectativa era de que Lagarde prometesse aumentos nas taxas em todas as reuniões de outono. Entretanto, ela permitiu uma pausa em setembro e declarou que as decisões sobre as taxas seriam tomadas reunião por reunião. O mercado interpretou essas palavras como uma abordagem branda do BCE, mostrando relutância em combater a inflação até o fim, o que levou a uma nova venda do euro.
No gráfico de 4 horas, o par se recuperou do nível de retração Fibonacci de 100,0% (1,1030), mas o movimento ascendente já terminou. O par reverteu em favor da moeda norte-americana e agora está indo em direção à linha de tendência ascendente. Uma recuperação a partir dela pode levar a algum crescimento em direção ao nível 1,1030 ou ligeiramente acima. No entanto, é improvável que essa recuperação continue a tendência de "alta". Um fechamento abaixo da linha de tendência apoiará a continuação do declínio das cotações.
Relatório do Compromisso dos Traders (COT):
Durante a última semana do relatório, os especuladores abriram 40.163 contratos longos e 1.493 contratos curtos. O sentimento entre os principais traders continua "otimista" e se fortaleceu mais uma vez. O número total de contratos longos que os especuladores mantêm é de 264.000, enquanto os contratos curtos somam apenas 85.000. O sentimento de "alta" persiste, mas acredito que a situação poderá mudar em breve na direção oposta. O alto número de contratos longos em aberto indica que os compradores podem começar a fechá-los em breve, já que há um desequilíbrio significativo em favor dos touros. Considerando o aumento significativo de duas semanas atrás, prevejo um declínio do euro nas próximas semanas.
Calendário de notícias para os EUA e a Cona do euro:
União Europeia - Produto Interno Bruto (PIB) da Alemanha no segundo trimestre (09:00 Portugal, 04:00 Brasília).
União Europeia - Índice de Preços ao Consumidor (IPC) na Alemanha (13:00 Portugal, 08:00 Brasília).
EUA - Índice de Preços ao Consumidor de Despesas Pessoais (PCE) Central (13:30 Portugal, 08:30 Brasília).
EUA - Renda Pessoal e Despesas Pessoais (13:30 Portugal, 08:30 Brasília).
EUA - Índice de Sentimento do Consumidor da Universidade de Michigan (15:00 Portugal, 10:00 Brasília).
O calendário de eventos econômicos de 28 de julho inclui vários itens significativos para a União Europeia e os EUA. O PIB da Alemanha para o segundo trimestre já foi publicado e ficou aquém das expectativas, resultando em um novo declínio do euro. O impacto do histórico de informações sobre o sentimento dos investidores para o restante do dia provavelmente será moderado.
Previsão para EUR/USD e recomendações para o trader:
Hoje, houve oportunidades para vender o par se ele se recuperou ou fechou abaixo do nível 1,0984 na tabela horária, com alvos em 1,0917 e 1,0864. Por outro lado, a compra do par é viável se houver uma recuperação da linha de tendência no gráfico de 4 horas, com alvos em 1,1030 e 1,1092.
