O par EUR/USD continuou seu movimento de alta na segunda-feira, fechando o dia acima da zona de resistência de 1,1070–1,1081. Como resultado, mesmo sem uma correção, o impulso de alta do par pode continuar em direção ao próximo nível em 1,1140. Um fechamento abaixo da zona de 1,1070–1,1081 favoreceria o dólar americano e potencialmente levaria a uma queda em direção ao nível de 127,2% de Fibonacci em 1,0984.
A configuração das ondas tornou-se um pouco mais complexa, mas, de modo geral, permanece clara. A última onda descendente completada não rompeu abaixo da mínima da onda anterior, enquanto a nova onda ascendente superou o pico de 14 de agosto. Portanto, a tendência de alta continua intacta. Para que essa tendência seja revertida, os vendedores agora precisam romper a mínima da última onda descendente, que está em torno do nível de 1,0950.
Apesar da ausência de notícias de grande impacto na segunda-feira, isso não desanimou os traders otimistas, que mantiveram uma compra constante do euro ao longo do dia. Embora existam várias razões potenciais para esse movimento, não há evidências claras de que esses fatores sejam as causas exatas da queda do dólar. Vale ressaltar que o mercado é sempre influenciado por uma série de fatores informativos que podem ser atribuídos a qualquer movimento. Por exemplo, mais tarde nesta semana, o presidente do Federal Reserve, Jerome Powell, está programado para discursar, e o mercado, sem dúvida, espera uma retórica mais dovish. Além disso, é provável que o Federal Reserve realize uma reunião importante dentro de um mês, onde, pela primeira vez em muitos anos, a política monetária pode ser afrouxada em vez de apertada.
Os traders otimistas podem estar impulsionando suas ações com base nesses fatores. Ao mesmo tempo, é importante destacar que o mercado raramente se move sem ser alimentado por novos dados. Na semana passada, as notícias não foram desastrosas para o dólar, e na segunda-feira não houve nenhuma novidade significativa, mas, mesmo assim, o dólar não conseguiu se recuperar, nem que fosse ligeiramente. Neste momento, a análise técnica parece ter maior relevância.
No gráfico de 4 horas, o par inverteu em favor do euro em torno do nível de correção de 38,2% de Fibonacci, em 1,0876, e iniciou um novo movimento de alta. A consolidação acima do nível de 23,6% de Fibonacci, em 1,0977, sugere que o par pode continuar subindo em direção ao próximo nível de correção de 0,0% – 1,1139. Hoje, uma divergência de baixa se formou no indicador CCI, mas dentro de uma tendência de alta, isso pode sinalizar apenas uma correção potencial. Na minha opinião, o crescimento atual não está alinhado com o cenário fundamental, mas o panorama técnico claramente indica uma tendência de alta sem sinais de finalização.
Relatório de Compromisso dos Traders (COT):
Durante a última semana de relatório, os especuladores fecharam 3.587 posições de compra e abriram 3.010 posições de vendas. O sentimento do grupo "Não Comercial" mudou para baixista há vários meses, mas atualmente, os touros estão dominando novamente. O número total de posições de compra pelos especuladores agora é de 182.000, enquanto o número de posições de venda é de 155.000.
Ainda acredito que a situação eventualmente mudará a favor dos ursos. Não vejo razões de longo prazo para comprar o euro, já que o BCE começou a flexibilizar a política monetária, o que reduzirá o rendimento dos depósitos bancários e dos títulos do governo. Nos EUA, espera-se que os rendimentos dos títulos permaneçam altos pelo menos até setembro, tornando o dólar mais atraente para os investidores. O potencial para uma queda significativa do euro é evidente. No entanto, não devemos esquecer da análise técnica, que atualmente não sugere uma forte queda do euro, assim como do cenário fundamental.
Calendário econômico dos EUA e da Zona do Euro:
Zona do Euro – Índice de Preços ao Consumidor (09:00 UTC).
O calendário econômico de 20 de agosto contém apenas um evento. O impacto do cenário informacional no sentimento dos traders hoje será muito fraco.
Previsão e dicas de negociação para EUR/USD:
Vender o par hoje pode ser considerado se houver um fechamento abaixo da zona de 1,1070–1,1081 no gráfico horário, com um alvo em 1,0984. Eu recomendaria cautela ao comprar, mas, após uma consolidação acima de 1,1081, novas negociações podem ser consideradas com um alvo em 1,1140.
Os níveis de Fibonacci estão traçados com base em 1,0917–1,0668 no gráfico horário e 1,0450–1,1139 no gráfico de 4 horas.
