4-часовой таймфрейм
Амплитуда последних 5 дней (high-low): 27п – 36п – 25п – 39п – 42п.
Средняя волатильность за последние 5 дней: 34п (низкая).
Валютная пара EUR/USD провела первый торговый день новой недели в спокойных торгах все с той же минимальной волатильностью, которая преследует пару в последние недели. Лишь в середине американской торговой сессии мы получили более или менее серьезное движение, движение вверх, которое полностью соответствует тому сценарию, который мы уже описывали в конце прошедшей недели и который предусматривает коррекционное восходящее движение евровалюты на основании чисто технических факторов. Мы по-прежнему считаем, что «парадоксальная ситуация», в которой оказалась пара евро/доллар, не дала ей продолжить нисходящий тренд, который, с фундаментальной точки зрения был куда более логичным. На данный же момент пара отработала уровень сопротивления 1,1076 и будет стараться закрепиться выше него, чтобы продолжить свое ежедневное 30-пунктное восходящее движение.
Календарь макроэкономических событий сегодняшнего дня не содержал в себе ни единой публикации. В течение дня лишь выступили с речами несколько представителей Европейского Центрального Банка, однако сложно представить, что увиденное на американской торговой сессии движение – это реакция на эти выступления. По крайней мере, если трейдеры и обратили внимание на эти выступления, то они вряд ли их сильно впечатлили. Глава ЦБ Словении Боштьян Васле заявил сегодня, что рост в еврозоне стабилизировался, пакет мер ЦБ, принятый им на предпоследнем заседании, оказывает влияние на экономику в соответствии с ожиданиями монетарного комитета ЕЦБ. Также Васле заявил то, что мы уже говорили ранее: чтобы в полной мере оценить эффект от принятых Регулятором мер, может понадобится гораздо больше времени, чем два месяца. А напомним, новый этап программы количественного стимулирования начал действовать и вовсе лишь 1 ноября, то есть еще и месяца не прошло, как он функционирует. В то же время лично мы не видим особых признаков восстановления экономики Евросоюза или замедления падения экономических показателей. Следует понимать, что любой высокопоставленный чиновник редко может открыто заявить, что экономика будет продолжать замедляться. Зачем лишний раз будоражить рынки и вводить их в состояние паники? Ведь подобные слова могут не только вызвать панику на валютном рынке, они могут снизить приток инвестиций в страны ЕС, негативно сказаться на розничных продажах, личных расходах жителей ЕС, которые будут откладывать деньги «под подушку» на случай кризиса. А вот противоположные высказывания от глав центральных банков как раз имеют под собой логические основания. Например, уверить и убедить рынки и отдельных рыночных субъектов, что «ситуация под контролем» и «нет ничего, с чем ЦБ не мог бы справится». В принципе, именно такие слова мы и услышали сегодня от Боштьяна Васле. Он также добавил, что в первой половине 2020 года слабый рост в промышленности может сохраняться, в то время как в сфере услуг и на рынке труда ситуация обстоит гораздо лучше. Однако, как тут не вспомнить слова Марио Драги на одном из последних своих выступлений в должности главы ЕЦБ о том, что рецессия в промышленности может «потянуть» за собой и другие сферы экономики. В конце выступления Васле отметил, что сентябрьское решение ЦБ работает, а в случае ухудшения ситуации «есть куда еще двигаться в этом направлении». Любой трейдер увидел в этом сообщении намек на то, что ЦБ готов понижать ставки и далее, так как это самый действенный инструмент воздействия на экономику. И воздействовать, с нашей точки зрения, придется уже в ближайшее время, так как инфляция с текущими темпами воздействия ЕЦБ может скоро «уйти под воду»...
Ну и как не отметить тот факт, что хоть речь Васле и была «голубиной», если пристально присмотреться, трейдеры все же увидели в ней или захотели увидеть позитивные нотки. Таким образом, евровалюта продолжает слабый коррекционный рост в верхней линии облака Ишимоку, которая является сильным сопротивлением. Также около этой линии сейчас пролегают уровни сопротивления 1,1101 и 1,1104, которые также предстоит преодолеть трейдерам, если они хотят и дальше покупать евровалюту. Можно сказать, что именно около уровня 1,1100 решится судьба пары евро/доллар на ближайшие несколько дней.
Чуть ли не единственным фактором, который сейчас может оказывать опосредованную поддержку евро, является очередной «тупик» в переговорах между Китаем и США. Тут все, как в процессе Brexit, все участники переговоров заверяют о наличие прогресса, а по факту Штаты отказываются удовлетворять ультиматум Китай об отмене уже введенных пошлин и отказе от введения декабрьского пакета пошлин Китай отказывается покупать у США сельскохозяйственную продукцию на строго фиксированную сумму каждый год. Вот и весь прогресс... Хоть обычно доллар США и практически не обращал внимания на переговорные трудности, сейчас при очень слабой волатильности может на них реагировать.
Торговые рекомендации:
Пара EUR/USD продолжает восходящее движение. Таким образом, сейчас можно рассматривать покупки евровалюты, но только малыми лотами, так как текущее движение по-прежнему идентифицируется как коррекционное. Мы же рекомендуем для покупок дождаться преодоления уровня 1,1101. Возвращаться к покупкам американской валюты рекомендуется не ранее обратного закрепления пары евро/доллар ниже критической линии Киджун-сен с целью уровень поддержки 1,1008.
Пояснения к иллюстрации:
Индикатор Ишимоку:
Тенкан-сен – красная линия.
Киджун-сен – синяя линия.
Сенкоу Спан А – светло-коричневая пунктирная линия.
Сенкоу Спан Б – светло-фиолетовая пунктирная линия.
Чинкоу Спан – зеленая линия.
Индикатор Боллинджер Бандс:
3 желтые линии.
Индикатор MACD:
Красная линия и гистограмма с белыми барами в окне индикаторов.
Уровни поддержки/сопротивления классические:
Красные и серые пунктирные линии с ценовыми обозначениями.
Пивот уровень:
Желтая сплошная линия.
Уровни поддержки/сопротивления, учитывающие волатильность:
Серые пунктирные линии без ценовых обозначений.
Возможные варианты движения цены:
Красные и зеленые стрелки.
