4-часовой таймфрейм
Технические данные:
Старший канал линейной регрессии: направление – вниз.
Младший канал линейной регрессии: направление – вниз.
Скользящая средняя (20; сглаженная) – вверх.
СCI: 135.8504
Начинается новая торговая неделя на рынке Форекс, а трейдерам на этой неделе предстоит ответить на вопрос: что сейчас происходит с евровалютой? Это начало нового длительного восходящего тренда или просто сильная восходящая коррекция? Пятничные торги показали, что рынок находится чуть ли не в панике. Высокая волатильность, разнонаправленные движения, отсутствие корреляции с фунтом стерлингов, игнорирование макроэкономической статистики. Однако на этой неделе страсти должны улечься, а торги – вернуться в привычное русло. Таким образом, уже в понедельник мы ожидаем снижения волатильности до привычных 50-60 пунктов в день. О всей макроэкономической статистике, запланированной на эту неделю, и о ее возможном влиянии или отсутствии оного на валютную пару EUR/USD мы писали в этой статье и в этой. Рекомендуем ознакомиться.
В этой же статье мы хотим разобрать экстренное выступление Джерома Пауэлла в пятницу поздно вечером, в рамках которого глава ФРС заявил о готовности вмешаться в монетарную политику на ближайшем заседании. На прошлой неделе фондовый рынок США рекордно обрушился из-за опасений участников рынков о замедлении мировой экономики «благодаря» распространяющемуся «коронавирусу». Капитализация фондового рынка США снизилась практически на 8 триллионов долларов. По мнению председателя ФРС, «фундамент США остается крепким», однако «коронавирус» представляет большую угрозу деловой активности. Пауэлл отметил, что ФедРезерв держит «руку на пульсе рынка» и внимательно отслеживает любые изменения в рыночной конъюнктуре, а также события в мире, чтобы иметь возможность вовремя вмешаться и простимулировать американскую экономику. Большинство мировых экспертов, прочитав официальное заявление Пауэлла на сайте ФРС, сделали практически однозначный вывод: регулятор готов к новому курсу смягчения монетарной политики. Именно «коронавирус» является главным источником опасений членов ФРС. Если еще несколько месяцев назад никаких разговоров и планов снижать ставку в течение 2020 года не было, то сейчас идет речь о снижении сразу на 0,50% и уже на ближайшем заседании, то есть в марте. Многие эксперты отмечают, что кризис 2008 года многому научил мировые центробанки. На неконтролируемые обвалы фондового рынка нужно реагировать очень быстро, пока еще можно предотвратить коллапс. Некоторые эксперты считают, что ФРС не пойдет на снижение ставки сразу на 0,50%, а ограничится 0,25%, но при этом понизит ставку несколько раз в текущем году. Однако все аналитики сходятся во мнении, что не только ФРС будет снижать ставку. Не только ФедРезерву необходимо идти на такой шаг. Не только американская экономика будет испытывать проблемы из-за вспышки китайского вируса. Речь идет также и о Банке Англии, который уже давно собирается понизить ставку, и о ЕЦБ, у которого ставки и так «ультранизкие», а если быть точнее – отрицательные. Таким образом, мы по-прежнему хотим обратить внимание трейдеров, что расклад сил между евро и долларом по-прежнему не меняется. Если и ЕЦБ, и ФРС синхронно понизят ставки, то ничего и не изменится.
Помимо самой проблемы «коронавируса», трейдеры сейчас интересуются тем, какие меры будут предпринимать власти, чтобы избежать распространения эпидемии. В первую очередь всех интересует политика Дональда Трампа, который на днях весьма легкомысленно высказался относительно вируса, заявив, что американцам нечего опасаться. Ранее лидер США обещал, что вирус не переживет весну из-за его неустойчивости перед теплом и жарой. Однако эксперты считают, что Трампу нужно либо вводить карантин, который приведет к практически полному падению деловой активности и сильнейшему замедлению экономики, либо же президент США может не вводить карантин, однако вирус все равно будет распространяться, что приведет все к той же рецессии. Отдельно можно отметить Италию, которая уже ввела карантин в нескольких своих областях. Туристы отказываются ездить в эту страну, поэтому Рим несет огромные потери из-за падения доходов от туризма. В любом случае, нужно остановить распространение вируса и найти как можно быстрее лекарство против него. Иначе не помогут никакие монетарные стимулы. Напомним, что, по последней информации, количество зараженных в мире составляет 85 000 человек и порядка 3 000 уже скончались. Случаи заболевания зафиксированы в 55 странах, на всех континентах, кроме Антарктиды.
Таким образом, если проблему распространения вируса не удастся решить в ближайшее время, не исключены и новые обвалы на фондовых рынках. На валютном рынке может сохраняться состояние паники, хотя мы все же считаем, что трейдеры будут менее подвержены паническим настроениям на следующей неделе. С технической точки зрения мы ожидаем нисходящую коррекцию.
Средняя волатильность валютной пары евро/доллар выросла до 82 пунктов в день, что для евровалюты – весьма высокое значение. Таким образом, в первый торговый день новое недели мы ожидаем снижения волатильности и движения внутри канала, ограниченного уровнями 1,0944 и 1,1108. Разворот индикатора Хайен Аши вниз укажет на виток коррекционного движения.
Ближайшие уровни поддержки:
S1 – 1,0986
S2 – 1,0925
S3 – 1,0864
Ближайшие уровни сопротивления:
R1 – 1,1047
R2 – 1,1108
R3 – 1,1169
Торговые рекомендации:
Пара евро/доллар пока продолжает усилившееся восходящее движение. Таким образом, актуальными сейчас остаются покупки европейской валюты с целями 1,1047 и 1,1108, однако мы ждем нисходящей коррекции против роста пары в последнюю неделю. Возвращаться к sell-позициям можно будет после закрепления цены ниже скользящей средней линии с первыми целями 1,0864 и 1,0803.
Помимо технической картины следует также учитывать фундаментальные данные и время их выхода.
Пояснения к иллюстрациям:
Старший канал линейной регрессии – голубые линии однонаправленного движения.
Младший канал линейной регрессии – фиолетовые линии однонаправленного движения.
CCI – голубая линия в окне индикатора.
Скользящая средняя (20;сглаженная) – голубая линия на графике цены.
Уровни Мюррея – разноцветные горизонтальные полосы.
Хайкен Аши – индикатор, окрашивающий бары в голубой или фиолетовый цвета.
Возможные варианты движения цены:
Красные и зеленые стрелки.
