С точки зрения комплексного анализа мы видим сильное замедление в узких рамках, где участники рынка словно замерли в предвкушение предстоящих колебаний, а теперь о деталях. Минувшая неделя была в плане коррекционной, после того как котировка нашла точку опоры в районе уровня поддержки 1,0775. После чего мы увидели 170 пунктов восходящего хода, а это примерно 46% отработки относительно нисходящей инерции 30.03.20-03.04.20. Финишем недели стало крайне примечательное замедление в рамках 1,0920/1,0950, продолжительность которого более 35 часов. Фактически мы завершили неделю своеобразным накоплением, где участники рынка внимательно следили за установленными границами, так как при малейшем изменении торговых сил могут возникнуть импульсы, на которых возможно заработать.
Относительно теории дальнейшего развития, стратегия локальных операций по-прежнему актуальна, но мы продолжаем анализировать внешний фон и настрой участников рынка. Постоянно продолжаться это не может, в скором времени мы вернемся к обыденным среднесрочным направлениях, с постепенных их ведением
В плане волатильности мы видим спад активности на 68% относительно среднесуточного показателя, а такого низкого значения, как 33 пункт, не фиксировали уже очень долгое время. Стоит учесть, что на аномально низкую волатильность пятницы повлияло не только общее снижение активности в виде адаптации рынка к внешнему фону, но и нерабочий день в Соединенных Штатах и Европе, где отмечали Великую пятницу.
Детали волатильности: понедельник – 155 пунктов; вторник – 183 пунктов; среда – 115 пунктов; четверг – 278 пунктов; пятница – 166 пунктов; понедельник – 151 пункт; вторник – 234 пункта; среда – 243 пунктов; четверг – 326 пунктов; пятница – 194 пункта; понедельник – 191 пункт; вторник – 160 пунктов; среда – 133 пункта; четверг – 188 пунктов; пятница – 194 пункта; понедельник – 134 пункта; вторник – 127 пунктов; среда – 136 пунктов; четверг – 147 пунктов; пятница – 91 пункт; понедельник – 67 пунктов; вторник – 142 пунктов; среда – 72 пункта; четверг – 110 пунктов; пятница – 33 пункта. Среднесуточный показатель, относительно динамики волатильности – 104 пункта [смотрите таблицу волатильности в конце статьи].
Как обсуждалась в предыдущем обзоре, трейдеры внимательно следили за рамками замедления 1,0920/1,0950, работая на их пробой. Котировка так и осталась в заданных границах, а трейдеры ушли на заслуженные выходные, где тактика торговли пролонгируется на новую неделю.
Рассматривая торговый график в общем плане [дневной период], мы видим, как раз те самые последовательные инерционные колебания, которые находятся в структуре Zigzag-образной модели, о чем писали в начале статьи.
Новостной фон пятницы имел в себе данные по инфляции в Соединенных Штатах, где зафиксировали замедление с 2,3% до 1,5%. Факт снижения инфляции был известен заранее, но стоит учесть, что последствия столь значительной новости может отразиться на рынке в будущем. В данном случае я имею в виду беспокойство, связанное с последующим решением Федеральной Резервной Системы, которая на фоне имеющих статистических данных может задуматься о дальнейшем снижение ставки рефинансирования.
В плане общего информационно фона мы видим долгожданное событие, страны ОПЕК+ заключили соглашение о сокращении добычи нефти, в ходе которого с 1 мая будет снижено производство на 19 млн баррелей в сутки [в мире]. В свою очередь, опасение возможных последствий, связанных с коронавирусом, пугают без исключения все страны, что сохраняет характерный панический настрой среди инвесторов.
Мы уже не одну неделю фиксируем последствия вируса COVID-19 на рынке труда Соединенных Штатов, но европейская сторона заявляет, что рецессия в Европе будет сильнее, чем в остальном мире. Так вот, вице-председатель Европейского Центробанка Луис де Гиндос заявил, что быстрое восстановление экономии ждать не стоит, последствия пандемии продлятся до 2021 года, но признаки оздоровления могут появиться уже с третьего квартала текущего года.
Относительно эпидемиологической обстановки и распространения COVID-19 в мире мы видим, что по состоянию на 08.00 (мск) от 13.04.2020 зафиксировано 1 851 417 случаев заражения из только в одних Соединенных Штатах 558 193. На таком фоне Дональд Трамп впервые в истории объявил во всех 50 штатах США режим крупного бедствия.
Сегодня в плане экономического календаря мы не имеем статистических данных, в то же время Европа и Британия не работают связи с празднованием – Светлого понедельника.
Дальнейшее развитие
Анализируя текущий торговый график, мы видим резкий всплеск активности примерно в 9:00 по торговому терминалу, в ходе которого верхняя граница замедления 1,0920/1,0950 была локально пробита, фокусируясь в районе 1,0960. Фактически 40 часовое сжатие котировки дало свои плоды, всплеск произошел, но пока не тех масштабов, что ожидалось, возможно, из-за того, что на рынке все же не хватает торговых объемов. В любом случае граница замедления пробита, позиции открыты, работаем, только на таком фоне нужно быть готовым ко всему, по этому не забываем о стопах, а также о позиции перевертыш, в случае резкого смена интереса и фиксации цены ниже чем 1,0920. Как вы уже догадались, стратегии локальных позиций в действие.
В плане эмоционального настроя фиксируется высокий коэффициент спекулятивных позиций, как раз за счет внешнего фона, а также недавнего сжатия котировки.
Можно предположить, что всплеску имел локальный характер, тем самым стоп-лосс обязательно выставить в пределах нижней границы накопления. Позиция перевертыша рассматривается только в случае фиксации цены ниже чем 1,0910, и то если на это будет достаточно коротки позиций.
На основе вышеизложенной информации выведем торговые рекомендации:
- Позиции на покупку все же пока удерживаются, где перспектива находится в районе 1,1000
- Позиции на продажу рассматриваем ниже чем 1,0910, с перспективой хода к 1,0890-1,0850. В этом случае позиция на покупку уже должна быть ликвидирована.
Индикаторный анализ
Анализируя разный сектор таймфреймов (ТФ), мы видим, что из-за того, что котировка все еще находится на пике восстановительного хода, технические инструменты единогласно сигнализируют о покупке.
Волатильность за неделю / Замер волатильности: Месяц; Квартал; Год
Замер волатильности отражает среднесуточное колебание с расчета за Месяц / Квартал / Год.
(13 апреля строилась с учетом времени публикации статьи)
Волатильность текущего времени составляет 43 пункта, что уже превышает динамику минувшего торгового дня, но в отношении среднесуточного показателя сохраняется замедление. Можно предположить, что динамика по-прежнему будет сосредоточена в рамках среднесуточного показателя.
Ключевые уровни
Зоны сопротивления: 1,1000***; 1,1080**; 1,1180; 1,1300; 1,1440; 1,1550; 1,1650*; 1,1720**; 1,1850**; 1,2100
Зоны поддержки: 1,0850**; 1,0775*; 1,0650 (1,0636); 1,0500***; 1,0350**; 1,0000***.
* Периодический уровень
** Диапазонный уровень
***Психологический уровень
