Как мы и ожидали, представленные данные по занятости в США действительно преподнесли сюрприз.
Американская экономика получила в прошлом месяце 943 000 новых рабочих мест против прогноза в 865 000, при этом июньские цифры также были, что немаловажно, пересмотрены в сторону повышения до 938 000. Уровень безработицы также порадовал своим снижением до 5.4% с 5.9%. Прогнозировалось понижение до 5.7%.
Дополнительными цифрами, поддержавшими позитивные настроения на рынках, стали значения средней почасовой оплаты труда, которая в июле сохранила темп роста в 0.4% против прогноза снижения до 0.3%, а в годовом выражении выросла на 4.0% против 3.7% и ожидания повышения до 3.9%.
В общем, действительно данные оказались сильными, заметно выше ожиданий, что привело к росту спроса на акции компаний, но при этом доллар заметно прибавил против основных валют, а цена на золото рухнула, к отметке 1700.00 долларов за унцию.
Значительный вклад в прирост новых рабочих мест внесли работодатели сферы услуг, которые нанимали больше всех остальных – 380 000, их поддержал сектор здравоохранения, +90 000. Значительное количество новых рабочих мест предоставили правительственные органы – 240 000. Рост количества новых рабочих мест оказался самым высоким с 2020 года.
Если реакция рынка в пятницу на эти данные была ожидаемо предсказуема, то как себя поведут участники торгов сегодня и на этой неделе?
Считаем, что позитивная динамика рынка может быть локальной. Возможно, единоразовый сильный прирост новых рабочих мест вряд ли позволит инвестором уверовать в то, что рынок труда действительно начал активно восстанавливаться. Для того чтобы это произошло, необходима тенденция, которой как раз в последнее время и не наблюдалось. Также отрицательно на желание покупать рисковые активы может повлиять мнение о том, что действительно начало восстановления рынка труда станет сигналом для Федрезерва решиться на смену курса денежно-кредитной политики на фоне высокой инфляции. Напомним, что она в настоящий момент составляет 5.4%.
Тем более в условиях ожидания публикации свежих данных потребительской инфляции, которые будут представлены в эту среду, инвесторы вряд ли захотят предпринимать какие-то важные действия.
Исходя из это, полагаем, что сегодня, в понедельник, на рынках может наблюдаться откат вниз курса доллара после его сильного взлета в пятницу, а также неопределенная динамика рынка акций в Америке на фоне в целом позитивной динамики в Европе, которая поддерживается опубликованными положительными данные объема экспорта и сальдо торгового баланса Германии.
В отношении возможной динамики рынка на этой неделе заметим, что очень многое будет зависеть от данных потребительской инфляции в Штатах.
Прогноз дня:
Пара USDJPY может продолжить локальный рост к 110.60, а затем и к 110.80 после роста выше уровня 110.35.
Цена на золото также может восстановиться к 1763.32 и потом к 1793.30 в ожидании публикации данных по инфляции в США.
