Технические данные:
Старший канал линейной регрессии: направление – вниз.
Младший канал линейной регрессии: направление – вниз.
Скользящая средняя (20; сглаженная) – вниз.
Валютная пара EUR/USD в четверг медленно и неспешно продолжала нисходящее движение. Те небольшие откаты, которые пара демонстрирует время от времени, не играют никакой роли. Вряд ли следует обращать внимание на каждый откат размером 30-40 пунктов и говорить, что падение европейской валюты прекратилось. Оно продолжается и продолжается практически каждый день. При чем даже неважно, есть ли в конкретно взятый день макроэкономическая статистика или «фундамент», или хотя бы разочаровывающие для евро новости, или нет. Если буквально еще месяц назад пара евро/доллар могла стоять на одном месте по 3-4 дня и потом один день показывать нормальную волатильность, то сейчас пара просто каждый день падает. Вот так вот в мгновение ока меняется картина на валютном рынке. Мы уже говорили неоднократно о возможных причинах сильного падения евро и роста доллара. Именно, что о «возможных», ибо большая часть этих причин была актуальной и несколько месяцев назад, когда пара стояла на месте и показывала каждый день волатильность около 40 пунктов. Тем не менее, ближе к Новому году большинство участников рынка активизировалось, что и приводит к тому, что доллар США укрепляется на 4 цента за пару недель. В среду ничего интересного в плане новостей или «фундамента» не было. Тем не менее, восходящая коррекция не началась, что, как нельзя лучше, показывает отсутствие желания у трейдеров фиксировать прибыль по коротким позициям. Техническая картина тоже не вызывает никаких вопросов и сомнений. Все индикаторы направлены вниз, нисходящая тенденция – налицо. Таким образом, в данное время нет ни одного признака завершения нисходящего движения.
Изабель Шнабель и Йенс Вайдманн готовы к завершению PEPP.
Вчера мы уже освещали тему с «коронавирусом» в Евросоюзе. Не будет повторяться. Однако вместе со сложной ситуацией с четвертой «волной» пандемии, испытывает определенные проблемы и экономика ЕС. При чем эти проблемы перманентные, а не спровоцированные обострившейся в последние месяцы пандемией. Обратим внимание на показатели ВВП Еврозоны за последние 4 квартала. Что мы видим? -0,4%, -0,3%, +2,1%, +2,2%. Например, в Штатах цифры за тот же период следующие: +4,5%, +6,3%, +6,7%, +2,1%. То есть значение +2,1%, которое в Штатах считается «серьезным замедлением», в Евросоюзе является «максимальным ускорением» за последний год. Исходя из этого, есть ли еще вопросы, почему ЕЦБ не помышляет в данное время о повышении ставки даже в 2022 году? Экономика Евросоюза по-прежнему слаба и была таковой в последний год. Это именно то, о чем мы говорили в первом параграфе. О слабости экономики ЕС было известно еще несколько месяцев назад, но при этом тогда рынки не считали необходимым на основании этого фактора распродавать евро. Сейчас же, скорее всего, наибольшую роль играют возможные изменения в монетарной политике ЕЦБ и ФРС. Как мы уже не раз говорили, ФРС настроена на ужесточение, сокращение QE и повышение ставки в 2022 году. В случае с ЕЦБ речь идет о завершении программы PEPP в марте 2022 года, одновременном увеличении программы APP и не идет речь о повышении ставки, которая остается отрицательной и ниже, чем в США и Великобритании.
Тем не менее, представители ЕЦБ Изабель Шнабель и Йенс Вайдманн заявили на днях о том, что экстренную программу скупки активов PEPP нужно завершить в срок, так как инфляция продолжает ускоряться. В Германии и вовсе ждут, что индекс потребительских цен может вырасти до 6% и начать постепенно снижаться в следующем году до тех пор, пока не дойдет до отметки 2,5-3,0%. Впрочем, заявления Шнабель и Вайдманна не стали чем-то неожиданным для рынка. Никаких разговоров о продлении сроков PEPP не было, Кристин Лагард тоже ни словом не обмолвилась о чем-то подобном. Таким образом, в Евросоюзе просто все идет по плану. И ничего «ястребиного» в риторике представителей ЕЦБ сейчас нет. Поэтому и евровалюта никак не отреагировала на готовность некоторых членов ЕЦБ завершить программу стимулирования точно в срок.
Волатильность валютной пары евро/доллар по состоянию на 26 ноября составляет 68 пунктов и характеризуется, как «средняя». Таким образом, мы ожидаем движение пары сегодня между уровнями 1,1146 и 1,1283. Разворот индикатора Хайкен Аши вниз просигнализирует о возобновлении нисходящего движения.
Ближайшие уровни поддержки:
S1 – 1,1169
S2 – 1,1108
Ближайшие уровни сопротивления:
R1 – 1,1230
R2 – 1,1292
R3 – 1,1353
Торговые рекомендации:
Пара EUR/USD сохраняет нисходящее движение. Таким образом, сегодня следует оставаться в ордерах на продажу с целями 1,1169 и 1,1146(или открывать новые) до разворота индикатора Хайкен Аши вверх. Покупки пары следует рассматривать, если цена закрепится выше мувинга, с целями 1,1353 и 1,1414.
Рекомендуем к ознакомлению:
Пояснения к иллюстрациям:
Каналы линейной регрессии – помогают определить текущий тренд. Если оба направлены в одну сторону, значит тренд сейчас сильный.
Скользящая средняя линия(настройки 20,0, smoothed) – определяет краткосрочную тенденцию и направление, в котором сейчас следует вести торговлю.
Уровни Мюррея – целевые уровни для движений и коррекций.
Уровни волатильности(красные линии) – вероятный ценовой канал, в котором пара проведет ближайшие сутки, исходя из текущих показателей волатильности.
Индикатор CCI – его заход в область перепроданности(ниже -250) или в область перекупленности(выше +250) означает, что близится разворот тренда в противоположную сторону.
