Вторая половина декабря и первая половина января следующего года являются эйфорийным, но опасным периодом как на криптовалютном, так и на большинстве других рынков. Грусть сменяется новогодним настроением, а быки и медведи покупают подарки. Согласно последним исследованиям, более 30% граждан США планируют дарить на новогодние праздники цифровые активы. Все эти факторы способствуют росту спроса и дестабилизации ситуации на рынке, а потому активная торговля может быть опасна.
Новогоднее ралли
В трейдинге существует такое понятие, как "ралли Санта Клауса", вследствие которого многие монеты обновляют локальные или исторические максимумы. Для того чтобы определить, насколько велико влияние рождественских и новогодних праздников на позиции инвесторов, нужно посмотреть аналогичный период прошлых бычьих рынков. На графике 2017/ 2018 мы видим массивный бычий забег на биткоине на протяжении декабря и января.
Аналогичная ситуация в 2020 году, когда мощное бычье ралли зарождалось именно в период новогодних праздников и развивалось в последующем году.
Интересная, но очень показательная ситуация на графиках биткоина за 2019 год. Биткоин завершает медвежий рынок, находится в стадии консолидации и лишь начинает проявлять первые признаки господства быков. Однако в декабре есть недельная зеленая свеча от 17 декабря, которая наглядно показывает, что даже в самую темную зиму в период праздников инвесторы проявляют позитив.
Почему это опасно?
В периоды праздников волатильность любого рынка поднимается, а учитывая, что криптовалюты на порядок волатильнее других финансовых инструментов, торговля ними становится в разы сложнее. С учетом этого необходимо либо прекратить торговлю, восстановиться и наслаждаться предпраздничной суетой, либо существенно пересмотреть правила риск и money менеджмента, чтобы избежать дополнительных потерь на волатильности.
Праздники в 2021 году особенно опасны
Помимо общей суеты, на рынке криптовалюты стартует период рекордной экспирации (исполнение обязательств по срочным контрактам) в размере $8,2 миллиарда. Даже если вы торгуете альткоинами, нельзя забывать о влиянии биткоина и эфириума на состояние всего рынка. $5,2 миллиарда по срочным контрактам будет выполнено в биткоинах, и $3 миллиарда в эфириуме. Лидеры рынка будут подвержены дополнительной волатильности, а потому и весь рынок будет нестабилен. С учетом этого торговать в предновогодний период крайне рискованно.
