Публикации важных макро данных в сегодняшнем экономическом календаре почти не запланировано. Исключение составляет лишь публикация в 12:30 (GMT) ежемесячных данных с канадского рынка труда, которые вызовут рост волатильности в начале сегодняшней американской торговой сессии, особенно в котировках канадского доллара. Об этом мы писали в одном из наших предыдущих обзоров за 06 апреля.
А вот на следующей неделе сразу три крупнейших мировых центральных банка (Новой Зеландии, Канады, Еврозоны) проведут свои заседания, посвященные вопросам монетарной политики. В частности, решение РБНЗ по процентной ставке будет опубликовано в среду.
Накануне данного события новозеландская валюта слабеет, причем не только против своего основного конкурента американского доллара, но и в кросс-парах с другими основными валютами, в частности, против австралийского доллара. Вообще пара AUD/NZD – довольно интересная и стабильная кросс-пара. Если развороты в ней случаются, то они имеют продолжительный характер, облегчая технический анализ. Обе валюты (новозеландский доллар и австралийский доллар) являются высоколиквидными валютами и обе относятся к разряду сырьевых. Пара AUD/NZD активно торгуется в течение всего торгового дня. Наибольший пик активности торговых операций по AUD/NZD и наибольшие объемы торгов приходятся на азиатскую сессию (01:00 – 08:00 GMT).
Важнейшими экспортными товарами Австралии являются железная руда, уголь, сжиженный газ, золото, продукция сельского хозяйства, а Новой Зеландии – продукция лесопромышленного и мясомолочного комплекса, причем до 20% от всего экспорта Новой Зеландии занимает экспорт молочной продукции. Поэтому динамика цен на сырьевые товары оказывает сильное влияние на котировки австралийского и новозеландского долларов, кроме того, что Австралия и Новая Зеландия являются теснейшими торгово-экономическими партнёрами.
Несмотря на то, что развороты дневного тренда в этой паре встречаются реже, чем в других валютных парах, внутридневная волатильность AUD/NZD в среднем составляет 90-100 пунктов, но может резко повышаться в периоды публикации важных макроэкономических показателей по Новой Зеландии, Австралии, а также по их торгово-экономическим партнерам Китаю, Японии, США.
Являясь сырьевыми валютами, NZD и AUD весьма чувствительны к ситуации на мировом сырьевом рынке. В то же время, динамика котировок этих валют, также как и большинства других, находится под влиянием фундаментальных макро данных (в первую очередь, данных по ВВП, инфляции) и политики центральных банков. NZD и AUD получают поддержку от растущих мировых цен на сырьевые товары на фоне увеличивающихся рисков, связанных с введением новых санкций против экономики РФ, в частности в отношении импорта российских энергоресурсов, что, в свою очередь, может повлечь за собой новый виток инфляционного давления.
Как мы отметили выше, на следующей неделе (в среду) состоится очередное заседание центрального банка Новой Зеландии.
Сдержанный экономический рост (рост ВВП Новой Зеландии замедлился со второй половины 2018 года) и ослабление рынка труда, а также эскалация международных торговых войн и ухудшение перспектив мировой экономики заставили Резервный банк Новой Зеландии долго удерживать процентную ставку низкой. Дополнительным и непредвиденным риском для мировой и новозеландской экономик стала эпидемия коронавируса.
Однако по итогам прошедших в октябре и ноябре заседаний Резервный банк Новой Зеландии (впервые за 7 лет) повысил ключевую процентную ставку до 0,50%, а затем до 0,75%. В феврале 2022 года процентная ставка была вновь повышена до 1,0% для ослабления инфляции и сдерживания быстро растущих цен на жилье. Ранее в РБНЗ заявляли, что экономика больше не нуждается в текущем уровне денежно-кредитного стимулирования.
Ожидается, что на данном заседании РБНЗ пока воздержится от изменений в своей кредитно-денежной политике, но может высказаться в пользу дальнейшего повышения процентной ставки на следующих заседаниях.
Решение РБНЗ по процентной ставке будет опубликовано в 02:00 (GMT), и участникам рынка, следящими за котировками NZD, необходимо быть готовыми к резкому росту волатильности в этот период времени.
Заседание же РБА завершилось в на этой неделе, в минувший вторник. Как и ожидалось, его руководители оставили параметры денежно-кредитной политики без изменений, указав на положительную динамику рынка труда и на риски дальнейшего роста цен.
Технический анализ и торговые рекомендации
Начиная с декабря 2021 года AUD/NZD торгуется в восходящем тренде. Начав рост с отметки 1.0430, пара за это время выросла на 4,3%, приблизившись к верхней границе диапазона, сформированного между уровнями 1.0950 и 1.0320.
Торгуясь в зоне выше ключевых уровней поддержки 1.0670 (ЕМА200 на недельном графике), 1.0640 (ЕМА200 на дневном графике), AUD/NZD остается в зоне бычьего рынка, сохраняя позитивную динамику.
В этой ситуации предпочтительными считаются длинные позиции, а целями роста выступают уровни сопротивления 1.0950 и 1.1040 (ЕМА144 на месячном графике и локальный уровень сопротивления).
В альтернативном сценарии от текущих уровней произойдет разворот, а первым сигналом для открытия коротких позиций станет пробой краткосрочного уровня поддержки 1.0862 (ЕМА200 на 15-минутном графике). Пробой уровней поддержки 1.0841 (ЕМА200 на 1-часовом графике), 1.0830 (локальный уровень поддержки) станет подтверждающим сигналом.
Уровни поддержки: 1.0862, 1.0841, 1.0830, 1.0800, 1.0771, 1.0670, 1.0640, 1.0600
Уровни сопротивления: 1.0885, 1.0920, 1.0950, 1.1000, 1.1040
Торговые Рекомендации
AUD/NZD: Sell Stop 1.0820. Stop-Loss 1.0890. Take-Profit 1.0800, 1.0771, 1.0670, 1.0640, 1.0600
Buy Stop 1.0890. Stop-Loss 1.0820. Take-Profit 1.0920, 1.0950, 1.1000, 1.1040
