Казначейские облигации США выросли, поскольку британские гособлигации выросли, после того как Банк Англии заявил, что будет покупать долгосрочные государственные облигации в любых количествах, необходимых для восстановления порядка на рынке. Американские акции попытались отскочить, даже после того, как президент Федерального резервного банка Атланты Рафаэль Бостик усилил ястребиную позицию, которую его коллеги отстаивали на этой неделе.
Индекс S & P 500 вырос после шестидневного спада, вызванного самым агрессивным повышением процентных ставок ФРС с 1980-х годов. Торговая модель, созданная стратегами JPMorgan Chase & Co., говорит о снижении за последние несколько дней вероятность рецессии в США составляет 92% по сравнению с 51% в августе.
Европейские фондовые индексы так же восстанавливаются после вчерашнего обновления минимумов года:
Несколько чиновников ФРС на этой неделе повторило, что для сдерживания инфляции необходимы дополнительные повышения ставок и что риски для экономики остаются повышенными. Мировые рынки все еще не оправились от потрясений, вызванных на прошлой неделе третьим масштабным повышением ставки ФРС и объявлением новым премьер-министром Великобритании о резком снижении налогов, что грозит усилить инфляционное давление.
"Рынки приближаются к условиям перепроданности, в то время как позиции и настроения стали явно короткими и медвежьими, - сказал Кэмерон Доусон, директор по инвестициям Newedge Wealth. - Но любое ралли, скорее всего, будет встречено со скептицизмом, учитывая двойные препятствия: быстрое замедление глобального роста, давление на прибыль и все более ограниченную ликвидность, что оказывает давление на оценки".
Геополитическая напряженность также продолжает оказывать давление на настроения. Натуральные цены на газ в Европе выросли после того, как Россия заявила, что может прекратить поставки через Украину, а ВМС Германии были развернуты для расследования предполагаемой диверсии на трубопроводах Nord Stream. В то время как Европейский союз предложил новый пакет санкций в отношении России.
Решение Банка Англии объявить о неограниченных и немедленных покупках долгосрочных облигаций было о вызвано опасениями, что залоговые требования уже в среду днем могут спровоцировать дальнейший обвал.
Банк Англии объявил, что объем покупок составит до 5 миллиардов фунтов стерлингов за операцию, и что он готов покупать обычные гилты с остаточным сроком погашения более 20 лет на вторичном рынке. Это также отложит начало количественного ужесточения продаж облигаций, которое должно начаться в понедельник.
Британский индекс FTSE, положительно воспринял эти новости, поднявшись почти на 2000п:
Ранее Международный валютный фонд назвал необеспеченные налоговые льготы чрезмерными и нуждающимися в пересмотре, в то время как Moody's Investors Service предупредил, что это может нанести долгосрочный ущерб доступности государственного долга. Мохаммед Эль-Эриан, главный экономический советник Allianz SE, сказал, что это означает, что Банку Англии необходимо будет повысить процентные ставки как минимум на 100 базисных пунктов на своем следующем заседании 3 ноября.
Тем временем президент Европейского центрального банка Кристин Лагард заявленная стоимость заимствований будет повышена на следующих "нескольких встречах" с несколькими членами Совета управляющих выступает за повышение ставки на 75 базисных пунктов в октябре.
Индекс Московской Биржи пытается удержаться на уровне 2000 после референдумов и мобилизации в России.
Новости на этой неделе:
- Мэри Дейли из ФРС и Чарльз Эванс выступают на мероприятиях в среду
- Экономическая уверенность еврозоны, доверие потребителей, Индекс потребительских цен Германии, четверг
- Первичные заявки на пособие по безработице в США, ВВП, четверг
- Выступление главы ФРС Лоретты Местер и Мэри Дейли на мероприятиях, четверг
- Индекс деловой активности в Китае, пятница
- Индекс потребительских цен еврозоны, безработица, пятница
- Доходы потребителей в США, настроения потребителей Мичиганского университета, пятница
- Выступление Лаэл Брейнард и Джона Уильямса из ФРС, пятница
