Добрый день, уважаемые трейдеры! Пара EUR/USD в пятницу продолжала очень слабый процесс роста после отбоя от уровня коррекции 161,8% - 1,0574. Ранее я уже говорил, что сейчас очень сложно ожидать роста к уровню 1,0705, максимум – на 60-70 пипсов. Таким образом, уже сегодня или завтра котировки пары могут выполнить возврат к уровню 1,0574 с новым отбоем от него. Движение остается горизонтальным.
Информационный фон в пятницу присутствовал, и это уже очень хорошо. Забегая немного вперед, следует отметить, что никакого влияния на настроение трейдеров, он не оказал, хотя некоторые отчеты были достаточно важными. Прежде всего, я хочу отметить так называемый «любимый индикатор ФРС» - индекс расходов на личное потребление. По итогам ноября он составил 0,1% м/м и 5,5% г/г. Это один из самых медленных темпов роста за последний год, который свидетельствует о том, что потребительские расходы замедляются, чего и пытается добиться всеми силами ФРС. Потребительские расходы – это 2/3 инфляции. Чтобы снизить инфляцию, нужно в первую очередь бороться с растущим спросом. ФРС повышает ставку уже почти целый год, повышая стоимость заимствований, что значительно снижается объемы кредитования, повышая одновременно желание инвестировать в депозиты или казначейские облигации. Соответственно, замедление потребительских расходов сигнализирует о том, что инфляция тоже будет снижаться.
Для американской валюты это не очень хорошо, так как снижение инфляции понижает необходимость ФРС продолжать повышать ставку. Однако европейский центральный банк тоже начал замедлять темпы ужесточения денежно-кредитной политики, поэтому, на мой взгляд, евро и доллар сейчас находятся приблизительно в равных условиях. Новогодние праздники значительно снизили желание трейдеров торговать. Из-за этого сейчас довольно сложно делать какие-либо выводы, так как движений на рынке практически нет.
На 4-часовом графике пара выполнила разворот в пользу американского доллара после образования «медвежьей» дивергенции у индикатора MACD и закрепление под уровнем Фибо 100,0%, что позволяет ожидать продолжение падения. Также было выполнено закрытие под восходящим коридором. Но пара пока предпочитает двигаться горизонтально.
Отчет Commitments of Traders (COT):
На прошлой отчетной неделе спекулянты открыли 12734 контракта Long и закрыли 4823 контрактов Short. Настроение крупных трейдеров остается «бычьим» и продолжает усиливаться. Общее количество контрактов Long, сосредоточенных на руках спекулянтов, теперь составляет 249 тысяч, а контрактов Short – 106 тысяч. Европейская валюта в данное время растет, что соответствует данным отчетов COT, но при этом обращаю внимание, что количество Long выше числа Short уже в два с половиной раза. В последние несколько недель шансы на рост евровалюты постоянно росли, но теперь уже у меня возникает вопрос, не слишком ли быстро выросла евровалюта? Ситуация продолжает становиться более благоприятной для евро после длительного «черного периода», поэтому ее перспективы остаются позитивными. Однако выход за пределы восходящих коридоров на часовом и 4-часовом графике может означать усиление «медвежьих» позиций в ближайшее время.
Календарь новостей для США и Евросоюза:
26 декабря календари экономических событий США и Евросоюза не содержат в себе ни одной интересной записи. Влияние информационного фона на настроение трейдеров сегодня будет отсутствовать.
Прогноз по EUR/USD и рекомендации трейдерам:
Продажи пары я рекомендую при закреплении под 1,0574 на часовом графике с целью 1,0430. Покупать евровалюту я рекомендую при отбое от уровня 1,0574 на часовом графике с целью 1,0705, но в реальности рост может ограничиваться 60-70 пипсами.
