Пока Bitcoin консолидируется в области 30 000 долларов за монету, предлагаю посмотреть на криторынок шире, оценив макроэкономическую картину и перспективы на ближайшие год-два.
Но прежде стоит отметить, что симметричный треугольник на дневном графике, из которого импульсом цена вышла вверх, еще не отработан полностью. А бычий флаг, который наметился сейчас, подтверждает вероятность роста цены в область 32 000 долларов за монету.
Еще один бычий сигнал: отток Bitcoin на личные кошельки
Стратеги Bank of America Corp. Алкеш Шах и Эндрю Мосс заметили, что за неделю до 4 апреля на личные кошельки было отправлено 368 миллионов долларов BTC. Интересно, что в этот период в 2023 году произошел второй по величине чистый отток Bitcoin с криптобирж.
В заметке подчеркивалось, что тенденция перемещения токенов с криптоплатформ на личные кошельки обычно означает, что инвесторы стремятся удержать их, что предполагает ослабление давления со стороны продавцов.
«Инвесторы переводят токены из биржевых кошельков в свои личные кошельки, когда намереваются их удерживать (HODL), что указывает на потенциальное снижение давления со стороны продавцов».
Стратеги BofA также добавили, что опасения по поводу регулятивных мер США в отношении криптобирж, возможно, способствовали оттоку. Например, крупные компании, в том числе Coinbase и Binance, подвергаются серьезному контролю со стороны регулирующих органов страны.
Последний всплеск снова вызвал разговоры о потенциале Bicoin как средства сбережения. Аналитики ранее подчеркивали устойчивость криптоактива, указывая, что он пережил две предыдущие «зимы» перед спадом 2022 года. Оборот в каждом случае приносил экспоненциальную отдачу.
Потенциал роста крипторынка до конца 2023 года
2023 год начался позитивно: рынок быстро восстановился после краха FTX, цена главной криптовалюты достигла уровней, близких к июлю 2022 года.
Тем не менее,макроэкономическая картина остается неоднозначной: глобальные рынки продолжают борьбу с инфляцией и угрозой потенциальной рецессии. В то же время банковский кризис может быть разрешен путем печатания большего количества денег.
Это создает неопределенность в отношении производительности крипторынка, но ясно, что проблемы традиционных финансов увеличивают принятие и доверие к Bitcoin. Аналитики обсуждают, есть ли у крипторынка потенциал роста до конца 2023 года. Посмотрим на аргументы, которые они приводят в пользу расширения отрасли.
Устойчивость перед лицом нестабильности TradFi
Разворот Bitcoin произошел в начале 2023 года, когда он начал расти после периода низкой волатильности, что привело к успешному январю и в целом положительным результатам для крипторынка.
Хотя февраль был средним, в марте были достигнуты новые максимумы. Несмотря на ряд неблагоприятных событий в это время, таких как драма Genesis и крах банков, рынок оставался сильным, при этом рост наблюдался в категории DeFi и в проектах с функциями ИИ.
Проекты, основанные на блокчейнах уровня 2, такие как Arbitrum и Optimism, также показали хорошие результаты. В целом рынок показал устойчивость перед лицом традиционной финансовой нестабильности.
Возвращение сезона аирдропов
В течение февраля в криптовалютном сообществе произошло знаменательное событие — первый крупный аирдроп за долгое время. Blur, одна из крупнейших торговых площадок NFT, раздала токены на сумму около 300 миллионов долларов. Blur стремился взаимодействовать с сообществом и вознаграждать лояльных трейдеров NFT, и это решение оказалось полезным как для Blur, так и для его пользователей.
В результате Blur стал крупнейшей торговой площадкой NFT, превзойдя OpenSea. Пользователи получили существенный аирдроп, а также несколько стимулирующих мероприятий для привлечения и удержания новых пользователей.
В марте активность аирдропов стала еще более впечатляющей. В середине месяца Arbitrum объявил о плане аирдропа и запуске DAO, который привлек много внимания и стал самым крупным аирдропом за всю историю. ARB быстро вошел в топ-50 и удерживает сильные позиции в чарте.
Рост активности аирдропов является сильным стимулом для рынка криптовалют, поскольку он привлекает новых пользователей и побуждает старых становиться более активными, что приводит к увеличению комиссий за проекты.
Инфраструктурные проекты блокчейна в первую очередь заинтересованы в аирдропах, поскольку они представляют собой основу криптографии. Охота за аирдропами, вероятно, будет означать восстановление рынка до того, как начнется новый бычий рост.
Восстановление сектора DeFi
DeFi медленно восстанавливается вместе с ростом рынка, но все еще отстает от роста Bitcoin. Однако появляются новые тенденции, такие как ликвидные ставки, и это хороший знак для восстановления рынка DeFi.
Стейкинг важен для сетей Proof-of-Stake и является важным источником дохода для валидаторов и делегаторов. Предстоящее обновление Ethereum Shapella сделает ликвидные ставки еще более популярными.
Пользователи DeFi проявляют интерес к децентрализованным провайдерам ликвидных ставок, крупнейшими из которых являются Lido и Rocket Pool. Протоколы ликвидного стейкинга превзошли протоколы кредитования и заимствования с точки зрения совокупной TVL и теперь уступают только DEX: 78 протоколов имеют совокупную TVL более 16 миллиардов долларов.
Общая заблокированная стоимость DeFi увеличилась почти на 40% с начала года, и Ethereum сохраняет лидирующие позиции среди блокчейнов, а Tron и другие следуют за ним.
Некоторые известные проекты, которые были запущены в новых сетях и привлекли внимание, такие как Camelot, Velodrome и Gains Network, показали значительный рост TVL. Кроме того, Lightning Network, один из 15 лучших проектов, показал хорошие результаты благодаря растущему использованию биткойнов в качестве платежного средства.
Криптовалютные тренды по сбору средств
В криптоиндустрии инвесторы используют растущую тенденцию, вкладывая средства в инфраструктурные и сервисные проекты. После падения сбора средств из-за краха FTX в январе был приличный рост, а в марте — еще лучше.
Активность по продаже токенов снизилась в феврале, а в марте месячный прирост превысил майский. ИИ-проекты оказались в числе лучших, а Space ID показал одно из лучших выступлений на Binance.
В первом квартале 2023 года проекты на Arbitrum лидировали по общей сумме, привлеченной от продажи токенов, в то время как BNB Chain и Ethereum превзошли Arbitrum по количеству проектов, которые провели публичную продажу в течение квартала.
NFT все еще восстанавливаются
Несмотря на увеличение объема торгов, рынок NFT не испытывает значительного роста, как Bitcoin, альткойны и DeFi. Увеличение объема торгов в основном связано с аирдропом Blur, но ожидаемого значительного роста цены (выраженной в ETH) не произошло.
Общая рыночная капитализация NFT лишь незначительно отреагировала на увеличение объема торгов. Рынок еще не готов к росту, так как был сильно накачан в 2021 году и все еще находится в периоде охлаждения. Тем не менее, внедрение NFT продолжается с использованием невзаимозаменяемых токенов не криптографическими брендами и корпорациями.
Так стоит ли ждать роста крипторынка?
Рынок криптовалют в настоящее время переживает очень позитивный период, когда критические уровни пробиты, и рынок демонстрирует готовность к росту даже в условиях негативных новостей.
Хотя объем по-прежнему относительно низок, а волатильность стоит учитывать, по сравнению с концом 2022 года рынки пробуждаются. Цепочка положительных событий, вызванная высокими ожиданиями, стимулировала рост активности и цен, активизировав сбор средств, как частных, так и государственных.
Несмотря на предстоящий халвинг и глобальные экономические проблемы, криптовалюта неуклонно становится неотъемлемой частью мировой экономики, и все больше организаций предпочитают работать с ней. Криптовалюты также могут доказать свою силу в трудные финансовые времена, укрепив свое место в глобальной платежной системе.
