Валютная пара EUR/USD в четверг показала новый виток восходящего движения, хотя никаких фундаментальных оснований для этого не было. Но они сейчас и не требуются. Дело в том, что пара уже больше недели находится в ограниченном ценовом диапазоне. Это не флэт и не «качели», но состояние близкое к ним. Проще говоря, пара не предпринимает попыток начать восходящий тренд или возобновить нисходящий. Все движения в последнюю неделю абсолютно рэндомные и не имеют под собой никаких оснований. В таком режиме пара может торговаться еще сколько угодно времени, так как важных тем и событий сейчас практически нет.
Мы считаем, что ключевой причиной роста европейской валюты в последний недели является заход индикатора CCI в область перепроданности, что четко видно на иллюстрации выше. Напомним, что этот индикатор нечасто формирует сигналы, но когда формирует, то с вероятностью 90% они сильные и верные. Таким образом, мы можем сейчас наблюдать лишь простую отработку перепроданности пары, которая падала в течение месяца практически безостановочно. В этом случае пара может еще некоторое время идти вверх, например, к уровню 1,0864, а потом должна возобновить падение. Потому что никаких, повторимся, НИКАКИХ оснований для укрепления евровалюты сейчас попросту нет. Рынок, безусловно, всегда может найти причину или повод, но если брать во внимание текущие макроэкономический и фундаментальный фоны, то оснований для роста нет, максимум – коррекция.
ВВП в первом квартале отрицательный
Чуть выше мы говорили о том, что никаких оснований для роста европейской валюты сейчас нет... Вчера чуть ли не единственным отчетом дня стал ВВП в ЕС в первом квартале в третьей оценке. Трейдеры ждали нулевого прироста, но в реальности экономика сократилась на 0,1% в квартальном выражении. И мы считаем, что это очень плохой знак для евровалюты. Но посмотрите, как отреагировали трейдеры на это известие! Европейская валюта росла весь день! Это все, что нужно знать о логичности движения в данное время. А падение европейской экономики, пусть и малое, означает, что ЕЦБ может быть в ближайшее время гораздо осторожнее в выражениях. Мы уже говорили, что рынок закладывает в текущий курс еще 1-2 повышения ставки, и эти 1-2 повышения уже давно учтены рынком. На большее рассчитывать сейчас не приходится даже без последнего отчета по ВВП.
Таким образом, что бы там ни говорили представители монетарного комитета ЕЦБ (а их риторика по большей части остается «ястребиной»), в реальности можно ожидать подъема ставки еще максимум на 0,5%, до 4,25%. Это реалистичный прогноз. Естественно, он может поменяться к концу лета. Всех факторов сейчас не учесть. Однако на текущий момент тоже следует от чего-то отталкиваться. Мы считаем, что рост евровалюты временный и исключительно коррекционный. А раз так, то он закончится в ближайшее время.
На 24-часовом ТФ пара может остаться ниже облака Ишимоку, так как сверху ее поджимает линия Сенкоу Спан Б. От этой линии пара может отскочить уже сегодня или в начале следующей недели, что и станет основанием для возобновления нисходящего движения.
Средняя волатильность валютной пары евро/доллар за последние 5 торговых дней по состоянию на 9 июня составляет 72 пункта и характеризуется как средняя. Таким образом, мы ожидаем движение пары между уровнями 1,0712 и 1,0856 в пятницу. Разворот индикатора Хайкен Аши обратно вниз укажет на возможное возобновление нисходящего движения.
Ближайшие уровни поддержки:
S1 – 1,0742;
S2 – 1,0681;
S3 – 1,0620.
Ближайшие уровни сопротивления:
R1 – 1,0803;
R2 – 1,0864;
R3 – 1,0925.
Торговые рекомендации:
Пара EUR/USD закрепилась выше скользящей средней линии, но ее нахождение в этой области может быть очень недолгим. В данное время следует оставаться в длинных позициях с целями 1,0803 и 1,0856 до разворота индикатора Хайкен Аши вниз. Короткие позиции вновь станут актуальными не ранее обратного закрепления цены ниже скользящей средней линии с целями 1,0681 и 1,0620.
Рекомендуем к ознакомлению:
Обзор пары GBP/USD. 9 июня. Фантастический фунт и неопределенность с Банком Англии.
Пояснения к иллюстрациям:
Каналы линейной регрессии – помогают определить текущий тренд. Если оба направлены в одну сторону, значит, тренд сейчас сильный;
Скользящая средняя линия (настройки 20,0, smoothed) – определяет краткосрочную тенденцию и направление, в котором сейчас следует вести торговлю;
Уровни Мюррея – целевые уровни для движений и коррекций;
Уровни волатильности (красные линии) – вероятный ценовой канал, в котором пара проведет ближайшие сутки, исходя из текущих показателей волатильности;
Индикатор CCI – его заход в область перепроданности (ниже -250) или в область перекупленности (выше +250) означает, что близится разворот тренда в противоположную сторону.
