Фьючерсы на американские фондовые индексы торгуются в плюсе. Фьючерсы на S&P 500 выросли на 0,2%, тогда как высокотехнологический NASDAQ прибавил 0,3%. Доходность 10-летних казначейских облигаций остается вблизи трехнедельного минимума, поскольку трейдеры теперь больше сосредоточены на завтрашнем отчете по занятости в США. Европейский индекс Stoxx 600 также находится в плюсе, чему способствовала рекордная прибыль швейцарской UBS Group AG в результате экстренного поглощения ею Credit Suisse Group AG.
Очевидно, что покупки рисковых активов продолжатся до начала сентября, так как сентябрьское заседание ФРС будет довольно крупным рыночным катализатором. Однако завтрашние данные по рынку труда США, которые в последнее время не радуют трейдеров, могут также перевернуть все с ног на голову. Особое внимание нужно уделить заработной плате, которая имеет огромное значение. Без замедления роста заработной платы мягкая посадка невозможна, так как все это вновь вынудит ФРС повышать ставки уже осенью этого года. Ожидается, что число рабочих мест в несельскохозяйственном секторе окажется на уровне 170 000 в августе против 187 000 в июле. Также прогнозируется небольшое замедление роста почасовой заработной платы. Но об этом более детально поговорим уже завтра.
Сегодня менее серьезные цифры по недельному числу заявок на пособие по безработице, которые прогнозируются на уровне 235 000, вряд ли приведут к сильным изменениям на рынке.
На валютном рынке евро упал на 0,5% по отношению к доллару после того, как базовая инфляция в еврозоне вернулась к замедлению в августе, а общие цены – нет. Это ставит чиновников Европейского центрального банка в затруднительное положение, поскольку они взвешивают возможность ужесточения политики против признаков замедления экономического роста.
Фондовые индексы материкового Китая и Гонконга упали после того, как производственная активность в Китае снова сократилась, хотя и меньше, чем ожидалось. PMI в сфере услуг показал замедление роста. Что касается ожидаемых изменений по ипотеке, то два крупнейших города Китая уже снизили требования к ипотеке для некоторых покупателей жилья в соответствии с указаниями центрального правительства. Скорей всего, в ближайшее время так поступит и другие города, что должно привести к остановке рекордного спада на рынке жилья.
Что касается других рынков, нефть марки Brent растет третий день подряд, а золото выросло после серии скачков на этой неделе.
Что касается технической картины S&P500, то спрос на индекс остается, но восходящий потенциал ограничен важной фундаментальной статистикой. Теперь быкам нужно забирать под контроль $4515. Только от этого уровня может произойдет рывок на $4539. Не менее приоритетной задачей быков будет и контроль над $4557, что укрепит бычий рынок. В случае движения вниз на фоне снижения спроса аппетита к риску, покупатели просто обязаны заявить о себе в районе $4488. Пробой быстро столкнет торговый инструмент назад на $4469 и откроет дорогу к $4447.
