S&P500
Обзор 27.09
Рынок США: Падение на слабых данных.
Главные индексы США упали во вторник: Доу - 1.2%, NASDAQ -1.6 %, S&P500 - 1.5 %, S&P500 4273, диапазон 4230 - 4310.
Все основные индексы вчера упали более чем на 1,0%, сразу же сведя на нет вчерашний скромный отскок. Негативное движение было отчасти связано с продолжающимися опасениями по поводу более высоких процентных ставок.
Доходность 10-летних облигаций выросла еще на два базисных пункта, до 4,56%, после достижения 4,48% на утреннем минимуме, несмотря на некоторые более слабые, чем ожидалось, данные о продажах новых домов и потребительском доверии, опубликованные утром. Доходность 2-летних облигаций выросла на два базисных пункта, до 5,12%.
Обеспокоенность по поводу более высоких ставок усилили генеральный директор JPMorgan Chase Джейми Даймон, который заявил Times of India, что он не уверен, что мир готов к 7%, и президент ФРБ Миннеаполиса Кашкари (FOMC), который, по данным Bloomberg, сказал, что, по его мнению, до конца года, скорее всего, потребуется еще одно повышение ставок, если экономика окажется сильнее, чем ожидалось.
Сезонность была названа еще одним потенциальным фактором, способствующим негативному изменению цен. Сентябрь исторически оказался худшим месяцем в году для S&P 500. Учитывая вчерашние потери, индексы S&P 500, Nasdaq Composite и Russell 2000 в этом месяце упали на 5,2%, 6,9% и 7,2% соответственно.
Акции мегакомпаний и полупроводниковых компаний продемонстрировали масштабные потери, но наибольший спад наблюдался в чувствительном к ставкам секторе коммунальных услуг (-3,1%). ETF Vanguard Mega Cap Growth (MGK) упал на 1,7%, а индекс PHLX Semiconductor упал на 1,8%. Индекс S&P 500, который упал на 1,5%, закрылась ниже 4300 впервые с начала июня и близко к худшему уровню за день.
Снижающиеся акции имели преимущество почти 6 к 1 над растущими на NYSE и более чем 2 к 1 на Nasdaq. Объем увеличился по сравнению со вчерашним днем, но остался ниже среднего на NYSE и Nasdaq.
Все 11 секторов индекса S&P 500 закрылись в минусе. В энергетическом секторе (-0,5%) наблюдалось наименьшее снижение на фоне роста цен на нефть (90,49 доллара за баррель, +0,87, +1,0%). Сектор потребительских услуг (-2,0%) оказался еще одним отстающим наряду с секторами информационных технологий (-1,8%) и недвижимости (-1,8%).
Отдельно стоит отметить Amazon.com (AMZN 125,98 , -5,29, -4,0%).
- Индекс Nasdaq Composite: +24,8% с начала года
- S&P 500: +11,3% с начала года
- S&P Midcap 400: +1,7% с начала года
- Промышленный индекс Dow Jones: +1,4% с начала года.
- Рассел 2000: UNCH с начала года
Обзор экономических данных:
- Июльский индекс цен на жилье FHFA: 0,8%; пред. был пересмотрен до 0,4% с 0,3%.
- Июль Индекс цен на жилье S&P Case-Shiller 0,1% (консенсус 0,5%); До -1,2%
- Индекс потребительского доверия за сентябрь 103,0 (консенсус 105,0); Пред. был пересмотрен до 108,7 со 106,1.
- Ключевой вывод из отчета заключается в том, что падение потребительской уверенности было вызвано ослаблением ожиданий потребителей относительно будущих условий ведения бизнеса, наличия рабочих мест и доходов, и все это может привести к снижению покупательской активности.
- Продажи новых домов в августе 675 тыс. (консенсус 695 тыс.); Пред. был уточнен до 739К с 714К.
- Ключевой вывод из отчета заключается в том, что на активность продаж новых домов, которая измеряется по подписанным контрактам, негативно влияют высокие ставки по ипотечным кредитам, которые наносят ущерб доступности. Продажи новых домов в августе были самыми низкими с марта.
В преддверии среды участники получат следующие экономические данные:
- 7:00 по восточному времени: Еженедельный ипотечный индекс MBA (ранее 5,4%)
- 8:30 восточного времени: августовские заказы длительного пользования (консенсус -0,2%; предыдущие -5,2%) и долгосрочные заказы без транспорта (консенсус 0,3%; предыдущие 0,5%)
- 10:30 по восточному времени: Еженедельные запасы сырой нефти (ранее -2,14 млн)
Энергетика: Нефть Брент 94.90 долл.
Вывод: Рынок упал вчера на явном замедлении экономики США. Негатив усиливает конфликт в Конгрессе по поводу бюджета США на следующий год - возможен шатдаун и снижение долгового рейтинга США. Ждем прекращения падения.
Макаров Михаил, еще больше аналитики:
