Евро и фунт возвращают свои позиции после вчерашнего падения, произошедшего на фоне очередных ястребиных заявлений представителей Федеральной резервной системы, которые пока не собираются отказываться от своего курса жесткой денежно-кредитной политики, даже несмотря на результаты, которые были обнародованы по инфляции на этой неделе.
Президент Федеральной резервной системы Кливленда Лоретта Местер заявила в интервью, что новостей на этой неделе, показывающих более низкие уровни инфляции, недостаточно, чтобы убедить ее в том, что Центральный банк выиграл битву с высокими ценами. «Мы добиваемся прогресса в борьбе с инфляцией, прогресс заметный. Но нам нужно видеть больше», — сказала Местер во время интервью. «Нам придется увидеть гораздо больше доказательств того, что инфляция возвращается к 2%. Но у нас есть действительно веские доказательства того, что мы добились прогресса, и теперь вопрос: продолжается ли он?»
Напомню, что на этой неделе Министерство труда сообщило, что потребительские цены в октябре не изменились по сравнению с предыдущим месяцем, тогда как оптовые цены фактически упали на 0,5%. В это же время индекс цен производителей упал ниже 12-месячного целевого показателя ФРС в 2%, однако общий индекс потребительских цен все еще находится выше целевой отметки и составляет 3,2% годовых. Без учета продуктов питания и энергоносителей инфляция и вовсе остается выше 4%.
После этих отчетов рыночные цены на фьючерсном рынке полностью исключили возможность того, что ФРС пойдет на какое-либо дополнительное повышение процентных ставок в этом году. Более того, согласно данным CME Group, рынок в настоящее время оценивает снижение ставок на четыре четверти процентного пункта в следующем году, первое из которых состоится уже в июле 2024 года.
Местер также сказала, что она воздерживается от суждений о том, куда политики пойдут дальше. «Я еще не думала над этим. Считаю, что сейчас мы находимся в очень хорошей и выигрышной ситуации», — сказала она.
Следующее заседание Федерального комитета по открытому рынку состоится 12-13 декабря.
Что касается сегодняшней технической картины EURUSD, то для сохранения контроля покупателям нужно оставаться выше 1.0825, что позволит вернуться к 1.0855 и 1.0885. Уже от этого уровня можно забраться на 1.0910, но сделать это без поддержки со стороны крупных игроков будет довольно проблематично. Самой дальней целью выступит максимум 1.0940. В случае снижения торгового инструмента лишь в районе 1.0825 я ожидаю каких-либо серьезных действий со стороны крупных покупателей. Если там никого не будет, было бы неплохо дождаться обновления минимума 1.0790, либо открывать длинные позиции от 1.0745.
Что касается технической картины GBPUSD, то спрос на британский фунт остается. Рассчитывать на дальнейшее укрепление GBP/USD можно будет только после контроля над уровнем 1.2420. Закрепление на этом диапазоне вернет надежду на восстановление в район 1.2460, после чего можно будет говорить и о более резком рывке фунта вверх, к 1.2500. В случае падения пары медведи попытаются забрать контроль над 1.2375. Если это удастся сделать, пробой диапазона нанесет удар по позициям быков и столкнет GBPUSD к минимуму 1.2340 с перспективой выхода на 1.2305.
