Биткоин приближается к завершению 2023 года, превзойдя все долгосрочные ожидания инвесторов. Криптовалюте удалось обновить многомесячный максимум выше отметки $44,5k, что позволило разным секторам крипто индустрии наполниться ликвидностью и продолжить развитие. По состоянию на 29 декабря актив пребывает в состоянии надвигающейся коррекции, которая грозит снижением котировок ниже $40k.
Несмотря на это, среднесрочные и долгосрочные ожидания инвесторов касательно Биткоина остаются исключительно бычьими за счет большого количества стимулирующих факторов в 2024 году. Главная криптовалюта постепенно завершает период неопределенности, низкой торговой активности и постоянного обновления минимумов, переходя к устойчивому восходящему движению с основной целью – обновить абсолютный максимум.
Долгожданный спотовый ETF-BTC
Начнем с фундаментального фактора, который запустил текущий бычий тренд Биткоина – спотовый ETF. Именно с фейковой новости крипто издания началось восходящее движение BTC и закрепление выше уровня $30k. По состоянию на 29 декабря крупнейшие международные фонды подали заявки на запуск спотового Биткоин-продукта. За последние месяцы SEC кардинально изменил свою позицию касательно BTC-ETF и находится на финишной черте в вопросе одобрения продукта.
Сообщается, что компания BlackRock разместит разместит $10 миллионов в посевной корзине для своего ВТС-ETF 3 января 2024 года. Это один из многих очевидных сигналов, что одобрение крипто продукта произойдет в самом начале 2024. По оценкам аналитиков, инвестиции в Биткоин после одобрения ETF будут измеряться в сотнях миллиардов долларов и приведут к росту цены актива выше $80k. При этом аналитики CryptoQuant отмечают, что одобрение спотовых BTC-ETF может стать событием "sell the news" для рынка и привести к падению цены.
Монетарная политика ФРС
Последние два медвежьих рынка совпадали с периодом жесткой монетарной политики ФРС в Соединенных Штатах. Текущий кризис проходил при аналогичной корреляции, когда цена Биткоина снижалась при укреплении доллара США и снижении объемов ликвидности на мировых финансовых рынках. В результате агрессивной монетарной политики ФРС, процентная ставка достигла максимума за последние 20 лет и спровоцировала рост доходности казначейских облигаций, обронив капитализацию инвестиционных активов до глубоких минимумов.
Однако борьба с инфляцией приближается к своему завершению, и трейдеры ожидают, что после очередной паузы в принятии решений о процентной ставке в январе, ФРС снизит показатель на 25 б.п., до 5,00-5,25% в марте 2024. Для Биткоина это станет сильным позитивным событием, которое будет иметь долгосрочный эффект за счет старта смягчения монетарной политики и роста ликвидности на мировых рынках, и криптовалютном в том числе.
Халвинг BTC
Весной 2024, а именно в конце апреля, начнется халвинг Биткоина, который, по мнению многих инвесторов, приведет к очередному росту цены криптовалюты. Ведущие аналитики уверены, что снижение вознаграждения за добычу блоков значительно повысит спрос на Биткоин и приведет к очередному обновлению ценового максимума инвестиционного актива.
Анализ BTC\USD
Что касается краткосрочных целей Биткоина, то они остаются прежними – консолидация в рамках диапазона $40,5k-$43,4k. Также наблюдается локальное поджатие минимумов и максимумов цены на 1D таймфрейме, что в конечном итоге может привести к импульсному выходу цены за границы диапазона. При нисходящем пробое "треугольника", BTC\USD с большой долей вероятности совершит пробой уровня плечей более масштабной фигуры "двойная вершина", что будет означать смену тренда и коррекцию до $33k-$35k.
По состоянию на 29 декабря на рынке Биткоина наблюдается существенное увеличение медвежьих объемов за счет активизации краткосрочных инвесторов. За счет увеличения давления на цену криптовалюты шансы на нисходящий пробой "треугольника" будут только расти. В то же время не стоит забывать, что фундаментальные события, которые начнут происходить уже в ближайшем будущем, будут нивелировать большую часть медвежьего давления.
Итоги
Биткоин завершает 2023 год на высокой ноте, подогрев ожидания инвесторов на еще более масштабное ралли в 2024. Постепенно на дневном графике Биткоина выстраивается устойчивая структура восходящего тренда, который наберет обороты в новом году и приведет криптовалюту к новым максимумам. При этом вполне вероятно, что первые месяцы 2024 года окажутся медвежьими для Биткоина за счет одобрения спотового BTC-ETF и чрезмерной перегретости рынка.
