Анализ GBP/USD 5М.
Валютная пара GBP/USD в течение среды продолжала восходящее движение. Напомним, что по фунту стерлингов также сформировался флэт, однако флэт гораздо более широкий, чем по евровалюте, и гораздо более длительный. Фунт находится в ограниченном ценовом диапазоне уже три недели. В данное время он точно также, как и евровалюта, подбирается к верхней границе этого канала, который условно можно проложить на уровне 1,2786. Поэтому вероятность отскока и последующего падения очень высока.
Также напомним про возможный паттерн «голова-плечи». Последний виток роста уже не слишком подходит к этому паттерну, но пока еще нельзя сказать с уверенностью, что он не будет сформирован. Проблема пары остается прежней – она растет слишком часто, а падает слишком редко. Если бы в данное время у фунта имелся необходимый набор фундаментальных и макроэкономических факторов, вопросов бы к такому движению не было. Однако факторов роста у фунта немного, но он все равно остается около своих пятимесячных максимумов и не показывает никакого желания даже корректироваться.
Вчера в Великобритании состоялось выступление Эндрю Бейли. Глава Банка Англии, по сути, повторил сказанное в декабре, допустив еще одно повышение ключевой ставки. Мало, кто верит в подобное развитие событий, но в то же время практически все участники рынка верят в то, что ставка в Британии будет оставаться на максимальном значении гораздо дольше, чем ставка ФРС. Мы считаем, что именно этот фактор удерживает фунт так высоко.
Что касается торговых сигналов, то вчера пара достаточно точно отскочила от критической линии в начале европейской торговой сессии, а потом с большим трудом преодолела область линии Сенкоу Спан Б и уровня 1,2726. Сигналов на продажу не было сформировано ни одного. Таким образом, трейдеры могли открывать лонги около Киджун-сен, а закрывать их можно было вечером вручную. Прибыль составила около 35 пунктов.
Отчет COT:
Отчеты COT по британскому фунту показывают, что в последние месяцы настроение коммерческих трейдеров довольно часто меняется. Красная и зеленая линии, отображающие нетто-позиции коммерческих и некоммерческих трейдеров, часто пересекаются и в большинстве случаев находятся недалеко от нулевой отметки. Согласно последнему отчету по британскому фунту, группа «Non-commercial» открыла 3,0 тысячи контрактов BUY и 1,9 тысячи контрактов SELL. Таким образом, нетто-позиция некоммерческих трейдеров выросла за неделю на 1,1 тысячи контрактов. Так как крупные покупатели не владеют сейчас преимуществом на рынке, мы не считаем, что рост британской валюты способен продолжаться долгое время. Фундаментальный фон по-прежнему не дает оснований для долгосрочных покупок фунта.
У группы «Non-commercial» сейчас открыто суммарно 61,8 тысячи контрактов на покупку и 46,6 тысячи контрактов на продажу. Так как отчеты COT не очень хорошо сейчас прогнозируют дальнейшее поведение рынка, а фундамент практически одинаковый для обоих валют, нам остается рассматривать только техническую картину и макроэкономическую статистику. Техника вполне допускает новое сильное падение фунта(но четких сигналов к продажам пока нет), а макроэкономическая отчетность уже очень давно сильнее в Штатах, чем в Великобритании, что никаких дивидендов доллару не дает.
Анализ GBP/USD 1Н.
На часовом таймфрейме пара фунт/доллар уже даже не пытается двигаться на Юг, она находится в достаточно широком боковом канале. Мы считаем, что у фунта как не было причин для долгосрочного роста, так и нет, поэтому ждем, как минимум, возврата к уровню 1,2513. Однако пара даже область 1,2605-1,2620 не смогла преодолеть с четырех попыток, поэтому пока что достаточно сложно рассчитывать на длительный нисходящий тренд по фунту.
В четверг пара может начать новое падение, выполнив разворот в области 1,2770-1,2786. Однако многое сегодня будет зависеть от характера отчета по инфляции в США. Если этот отчет окажется слабее прогнозов(инфляция не изменится или замедлится), то падение американской валюты может продолжиться еще сильнее. В противном случае мы будет рассматривать короткие позиции с целями линии Сенкоу Спан Б и Киджун-сен.
На 11 января мы выделяем следующие важные уровни: 1,2215, 1,2269, 1,2349, 1,2429-1,2445, 1,2513, 1,2605-1,2620, 1,2726, 1,2786, 1,2863, 1,2981-1,2987. Линии Сенкоу Спан Б (1,2718) и Киджун-сен (1,2691) также могут быть источниками сигналов. Уровень Stop Loss рекомендуется выставлять в безубыток при прохождении цены в верном направлении 20 пунктов. Линии индикатора Ишимоку в течение дня могут перемещаться, что следует учитывать при определении торговых сигналов.
В четверг в Великобритании календарь событий пуст, а в США выйдут отчеты по инфляции и заявкам на пособия по безработице. Естественно, первый отчет вызовет огромный интерес у трейдеров. Впрочем, это всего лишь один отчет. Даже если он окажется в пользу доллара, вряд ли можно будет ожидать кардинального изменения настроения рынка.
Пояснения к иллюстрациям:
Ценовые уровни поддержки и сопротивления(resistance/support) – толстые красные линии, около которых движение может закончится. Не являются источниками торговых сигналов.
Линии Киджун-сен и Сенкоу Спан Б – линии индикатора Ишимоку, перенесенные на часовой таймфрейм с 4-часового. Являются сильными линиями.
Уровни-экстремумы – тонкие красные линии, от которых ранее цена отскакивала. Являются источниками торговых сигналов.
Желтые линии – линии тренда, трендовые каналы и любые другие технические паттерны.
Индикатор 1 на графиках COT – размер нетто-позиции каждой категории трейдеров.
Индикатор 2 на графиках COT – размер нетто-позиции для группы «Non-commercial».
