Во вторник американский фондовый рынок показал общее снижение, особенно заметное на платформе Nasdaq, где было отмечено максимальное падение из-за проседания акций компании по производству микрочипов Nvidia в преддверии публикации её квартальных финансовых результатов. Тем не менее, подъём акций Walmart помог снизить потери индекса Dow Industrials.
Акции Nvidia (NVDA.O) показали снижение на 4,35%, что стало самым значительным дневным падением с 17 октября. Следом за этим, индекс полупроводников Филадельфии (.SOX) также уменьшился на 1,56%, повлекший за собой падение акций других компаний из этой отрасли.
Инвесторы выражали озабоченность по поводу того, смогут ли результаты Nvidia, ожидаемые после закрытия рынка в среду, оправдать её высокую оценку, основанную на прогнозируемом соотношении цены и прибыли в 32, а также продолжат ли поддерживать интерес к акциям, связанным с разработкой искусственного интеллекта.
Nvidia, благодаря акценту на ИИ, заняла третье место по стоимости среди американских компаний, опередив Tesla (TSLA.O) по объемам торгов на Уолл-стрит.
Акции Super Micro Computer (SMCI.O), также ассоциируемые с ИИ, потеряли в цене 1,96%, что стало вторым подряд днём снижения после почти 20% падения в пятницу, прервавшего серию из девяти сессий роста.
Индекс S&P 500 (.SPX) упал на 30,06 пункта (0,60%), закрывшись на отметке 4975,51, а Nasdaq Composite (.IXIC) потерял 144,87 пункта (0,92%), опустившись до 15630,78. Dow Jones Industrial Average (.DJI) снизился на 64,19 пункта (0,17%), до 38,56,80.
Walmart (WMT.N) завершил торги на рекордно высоком уровне, став лидером роста среди компаний индекса Dow Industrials после того, как прогноз по продажам на 2025 финансовый год превзошел ожидания Уолл-стрит, а также было объявлено о повышении годовых дивидендов на 9%.
Сектор потребительских товаров S&P 500 (.SPLRCS), к которому относится Walmart, вырос на 1,13%, став единственным сектором, показавшим рост среди 11 основных секторов S&P, в то время как сектор информационных технологий (.SPLRCT) снизился на 1,27%, показав наихудший результат.
Акции Home Depot, также входящие в Dow, колебались в течение дня, но закрылись с небольшим ростом на 0,06% после того, как компания представила прогноз по итогам года, который оказался ниже ожиданий аналитиков.
Рост на Уолл-стрит на прошлой неделе замедлился из-за более высоких, чем ожидалось, данных по инфляции в США, что отодвинуло на второй план ожидания рынка относительно возможного снижения ставок Федеральной резервной системой. Мнение экономистов склоняется к тому, что снижение ставок может начаться в июне, хотя существует риск его дальнейшей задержки.
Инвесторы также ожидали публикации протоколов последнего заседания Федеральной резервной системы и высказываний её представителей на текущей неделе.
Акции производителя смарт-телевизоров Vizio (VZIO.N) выросли на 16,26% после объявления Walmart о покупке компании за 2,3 миллиарда долларов.
Акции Discover Financial Services (DFS.N) подскочили на 12,61% на фоне новостей о планах Capital One, поддерживаемого Уорреном Баффетом, приобрести эту компанию за 35,3 миллиарда долларов. Акции Capital One также показали рост на 0,12%.
На Нью-Йоркской фондовой бирже количество падающих акций превысило количество растущих в соотношении 1,4 к 1, а на Nasdaq — 1,9 к 1.
Индекс S&P 500 зафиксировал 29 новых 52-недельных максимумов и 3 новых минимума, тогда как Nasdaq зарегистрировал 111 новых максимумов и 95 новых минимумов.
Доллар ослаб, а глобальные фондовые индексы также показали снижение во вторник, в связи с угасанием оптимизма относительно скорого снижения процентных ставок центральными банками, оставив основные европейские и японские фондовые индексы чуть ниже своих исторических максимумов.
Повышенные показатели инфляции в США на прошлой неделе ослабили ожидания относительно скорого начала цикла смягчения политики Федеральной резервной системы, сдвигая ожидания снижения ставок на июнь, согласно мнению большинства экономистов, опрошенных Reuters, которые также выразили опасения относительно возможной задержки первого снижения.
Несмотря на призывы к дефляции, основанные на ожиданиях роста экономики ниже тренда, реальная картина экономики США показывает лишь незначительное замедление, по мнению Филиппа Колмара, глобального стратега MRB Partners в Нью-Йорке.
Индекс доллара США упал на 0,24%, в то время как мировой фондовый индекс MSCI (.MIWD00000PUS) потерял 0,35%.
Европейский фондовый индекс STOXX 600 (.STOXX) закрылся снижением на 0,10%, игнорируя данные Европейского центрального банка о замедлении роста договорных заработных плат в еврозоне до 4,5% в четвертом квартале прошлого года по сравнению с 4,7% в предыдущем периоде.
ЕЦБ обозначил заработную плату как основной риск в своей борьбе против инфляции за последние полтора года. Анализ ЕЦБ показывает, что рост заработной платы останется высоким в этом году, при этом число компаний, ожидающих повышения цен, снова увеличивается, согласно анализу Марко Вагнера, старшего экономиста Commerzbank.
Реакция на изменения прогнозов по процентным ставкам в других классах активов, кроме облигаций, остаётся умеренной, но экономический рост США по сравнению с другими странами может привести к значительным изменениям в ожиданиях центральных банков, по мнению Марвина Ло, старшего глобального макростратега State Street в Бостоне.
С января рынок скорректировал ожидания снижения ставок на 60 базисных пунктов для ФРС, столько же для Банка Канады, на 37 базисных пунктов для ЕЦБ и на 57 базисных пунктов для Банка Англии.
Доходность двухлетних казначейских облигаций США, отражающая ожидания по процентным ставкам, снизилась на 4,8 базисных пункта до 4,608%, в то время как доходность 10-летних облигаций уменьшилась на 2,4 базисных пункта до 4,271%.
Доллар ослаб после решения Китая снизить ставки для поддержки своего рынка недвижимости, вызвав надежды на дополнительные стимулы для глобального роста.
Иена укрепилась, но осталась ниже уровня 150,88 за доллар, достигнутого на прошлой неделе, поскольку инвесторы продолжают следить за возможной интервенцией из-за слабости японской валюты.
Цены на нефть снизились более чем на 1% из-за опасений по поводу мирового спроса, которые нивелировали ценовую поддержку, связанную с конфликтом между Израилем и ХАМАС.
Нефть марки Brent подешевела на $1,22 до $82,34 за баррель, а американская WTI с поставкой в марте упала на $1,01 до $78,18 за баррель. Апрельский контракт WTI снизился на $1,30 до $77,04 за баррель.
Цены на золото достигли самого высокого уровня за более чем неделю на фоне падения доллара, с ростом фьючерсов на американское золото на 0,8% до $2039,80 за унцию.
