S&P500
Обзор 06.11
Рынок США: Рост на фоне ожидания победы Трампа и республиканцев.
Главные индексы США во вторник: Доу +1%, NASDAQ +1.4%, S&P500 +1.2%, S&P500 5782, диапазон 5650 - 5950.
В день выборов фондовый рынок показал сильные результаты.
Индекс S&P 500 подскочил на 1,2%; Nasdaq Composite прибавил 1,4%; промышленный индекс Dow Jones поднялся на 0,4%; а Russell 2000 вырос на 1,9%.
Акции уже росли, прежде чем покупки увеличились в ответ на скачок индекса PMI в сфере услуг ISM за октябрь, который должен служить хорошим предзнаменованием для экономического роста и роста прибылей.
Позитивный настрой был также связан с облегчением от того, что некоторые неизвестные относительно выборов будут прояснены до начала торгов в среду. Покупателей не отпугнула мысль о том, что после ночи выборов все еще могут оставаться неизвестные, связанные с выборами. В некоторых штатах для подсчета голосов на выборах в Палату представителей используется увеличенное время, и существует возможность пересчета голосов.
Тем не менее многие акции продемонстрировали рост. Индекс S&P 500 с равным весом подскочил на 1,2%, а 24 из 30 компонентов Dow закрылись ростом. Все 11 секторов S&P 500 закрылись выше, и семь из них были как минимум на 1,0% выше, чем вчера.
Лидировал потребительский сектор (+1,8%). Сектор информационных технологий (+1,5%) оказался среди лидеров роста, чему способствовал рост акций некоторых крупных компаний и производителей микросхем. NVIDIA (NVDA 139,91, +3,86, +2,8%) выделялась среди конкурентов, обогнав Apple (AAPL 223,45, +1,44, +0,7%) по рыночной капитализации.
Необычные движения были в основном для имен с конкретным катализатором. Palantir Technologies (PLTR 51,13, +9,72, +23,5%), DuPont (DD 85,67, +3,82, +4,7%), GlobalFoundries (GFS 41,37, +5,36, +14,9%) зарегистрировали значительный рост на фоне отчетов.
Казначейские облигации торговались смешанным образом. Доходность по 10-летним облигациям снизилась на два базисных пункта до 4,29%, а доходность по 2-летним облигациям выросла на три базисных пункта до 4,21%.
Такое ценовое движение последовало за утренними экономическими данными и было ответом на сегодняшнюю продажу 10-летних векселей на сумму 42 миллиарда долларов, которая удовлетворила устойчивый спрос.
Nasdaq Composite: +22,8% с начала года
S&P 500: +21,2% с начала года
Индекс Dow Jones Industrial: +12,0% с начала года
S&P Midcap 400: +13,5% с начала года
Russell 2000: +11,5% с начала года
Обзор экономических данных:
Сентябрьский отчет о торговом балансе - торговый дефицит увеличился до $84,4 млрд (консенсус -$74,0 млрд) с пересмотренных $70,8 млрд (с -$70,4 млрд) в августе. Это увеличение дефицита произошло в результате того, что экспорт оказался на 3,2 миллиарда долларов меньше, чем экспорт в августе, а импорт оказался на 10,3 миллиарда долларов больше, чем импорт в августе.
Ключевой вывод из отчета заключается в том, что дисбаланс между экспортом и импортом свидетельствует о том, что экономика США работает сильнее, чем ее партнеры и конкуренты.
Глобальный PMI в сфере услуг США от S&P снизился до 55,0 в последних октябрьских показателях с 55,2.
Индекс деловой активности в сфере услуг ISM вырос до 56,0% в октябре (консенсус 53,5%) с 54,9% в сентябре.
Это самый высокий показатель с июля 2022 года. Разделительная линия между ростом и спадом составляет 50,0%, поэтому октябрьские показатели отражают ускорение активности в секторе услуг с сентября.
Ключевой вывод из отчета заключается в том, что темпы роста в крупнейшем секторе экономики США ускорились до двухлетнего максимума, а активность занятости вернулась к росту после кратковременного спада в сентябре. Однако внутренний параметр в индексе показал углубляющееся сокращение заказов, которое может замедлить темпы роста в ближайшие месяцы.
Заглядывая на среду, участники рынка получают следующие экономические данные: Еженедельный индекс заявок на ипотеку MBA в 7:00 по восточному времени, Еженедельные запасы сырой нефти EIA в 10:30 по восточному времени.
Энергетика: Нефть Брент 73.95 долл. - снижение примерно на 1 долл. за сутки.
Вывод: Утром в среду выходят новости по выборам в США. Результаты еще не подсчитаны, и нельзя говорить пока об итогах точно - но с высокой вероятностью на выборах Президента США выиграет Трамп - кроме того, судя по всему, республиканцы получат большинство в Сенате и палате представителей. Таким образом, если так и будет, республиканцы и Трамп получат всю высшую власть в США и могут два года - до промежуточных выборов в Конгресс - делать что пожелают. Это совершенно новая ситуация и посмотрим, понравится ли тем, кто так желал Президента Трампа - в том числе и некоторые страны за границами США - понравится ли им то, что будет делать Трамп придя к власти. Демократы, судя по всему, будут в оппозиции.
Макаров Михаил, еще больше аналитики:
