Добрый день, уважаемые трейдеры! Пара EUR/USD в пятницу продолжала процесс роста после двух отбоев от уровня коррекции 100,0% – 1,1574. Закрепление над уровнем 1,1645 ничего не дало, но я считаю, что этот уровень еще может сослужить хорошую службу трейдерам. Сегодня закрытие котировок над этим уровнем сработает в пользу европейской валюты и продолжения роста в направлении коррекционного уровня 127,2% – 1,1712. Отбой курса пары от уровня 1,1645 позволит рассчитывать на возврат европейца к уровню 1,1574.
Ситуация с волнами на часовом графике остается простой и понятной. Последняя завершенная волна вниз не пробила лоу предыдущей волны, а последняя волна вверх не пробила предыдущий пик. Таким образом, в данное время тренд остается «бычьим», несмотря на длительную коррекцию. Отсутствие реального прогресса в переговорах США с торговыми партнерами, низкая вероятность заключения торговых соглашений с большинством стран и новое повышение тарифов по-прежнему оставляет очень нерадостные перспективы медведям, хоть они и атакуют в последние недели.
На этой неделе в календаре экономических событий можно отметить только одно событие. Безусловно, будет публикации различных экономических показателей, будут выступления чиновников центральных банков, будут новые выступления Дональда Трампа. Однако экономические данные будут второстепенными, чиновники центральных банков уже давно не радуют громкими заявлениями, а что сообщит в следующий раз Дональд Трамп – тайна, покрытая мраком. Поэтому на текущий момент самым интересным событием выглядит заседание ЕЦБ. Чем примечательно это событие? Впервые за долгое время с высокой долей вероятности Европейский регулятор оставит все три процентные ставки без изменений. К этому ЕЦБ нас готовил несколько последних недель. Трейдеры неоднократно могли слышать о том, что инфляция снизилась практически до целевой отметки, но из-за торговой войны между США и ЕС может немного ускориться во второй половине 2025 года. Таким образом, ситуация уже не требуется смягчения ДКП, а перспективы – туманны, поэтому снижать дальше ставки даже опасно.
На 4-часовом графике пара выполнила закрепление под уровнем 1,1680, а также под восходящим трендовым коридором. Таким образом, «бычий» тренд начинает меняться на «медвежий», судя по графической картине. Несмотря на то, что доллар США рос три недели подряд, его фундаментальный базис по-прежнему очень слабый. Текущий рост доллара по-прежнему очень медленный и выглядит, как обычный коррекционный откат. Фундаментальные проблемы американской валюты никуда не делись. «Бычья» дивергенция предупреждает о возможном возобновлении «бычьего» тренда.
Отчет Commitments of Traders (COT):
В течение последней отчетной недели профессиональные игроки открыли 971 контракт Long и закрыли 6654 контракта Short. Настроение группы «Non-commercial» остается «бычьим» благодаря Дональду Трампу и постоянно усиливается со временем. Общее количество контрактов Long, сосредоточенных на руках спекулянтов, теперь составляет 242 тысячи, а контрактов Short – 1137 тысяч. Разрыв уже более, чем двукратный. Помимо этого, обратите внимание на количество зеленых ячеек в таблице сверху. Они отображают сильное наращивание позиций по евровалюте. В большинстве случаев интерес к евро только растет, а значит к доллару он падает.
Двадцать три недели подряд крупные игроки избавляются от Short-позиций и наращивают Long. Разница в ДКП у ЕЦБ и ФРС очень серьезная, но политика Дональда Трампа остается более весомым фактором для трейдеров, так как может вызвать рецессию в американской экономике и множество других проблем, которые будут иметь долгосрочный и структурный характер для Америки.
Календарь новостей для США и Евросоюза:
21 июля календарь экономических событий не содержит в себе ни одной важной записи. Влияние информационного фона на настроение рынка в понедельник будет отсутствовать.
Прогноз по EUR/USD и советы трейдерам:
Продажи пары я сегодня не советую, так как все движение последних недель слишком слабое и нестабильное. Покупки были возможны при отбое от уровня 1,1574 на часовом графике с целью 1,1645. Цель была отработана. Сегодня покупки станут возможными при закрытии над уровнем 1,1645 с целью 1,1712.
Сетки уровней Фибоначчи построены по 1,1574 – 1,1066 на часовом графике и по 1,1214 – 1,0179 на 4-часовом.
