Волновая разметка 4-часового графика для инструмента EUR/USD усложняется. Об отмене повышательного участка тренда(нижняя картинка), который берет свое начало в январе прошлого года, речи по-прежнему не идет, однако теперь волновая структура тренда приняла коррекционный вид. В долгосрочном плане следует ожидать построения волны С, лоу которой должен располагаться ниже лоу волны A. На данный момент лоу волны С находится ниже лоу волны А, поэтому волна С может быть завершена в любой момент. Однако при благоприятном новостном фоне для доллара эта волна может получить более протяженный вид.
На младшем масштабе я могу выделить классическую пятиволновую понижательную структуру. Если это предположение верно, то в данное время продолжается построение волны 4, а волна 3 приняла пятиволновой вид. После завершения этой структуры инструмент может перейти к восходящему набору волн. Однако, согласно текущей волновой разметке, в данное время происходит построение волны 5. Следовательно, европейская валюта может просесть до 13-й фигуры или ниже.
Активность рынка остается нулевой.
Курс инструмента EUR/USD в течение вторника повысился на 15 базовых пунктов, а общая амплитуда движений составила 25 пунктов. Во второй половине дня европейская валюта немного улучшила свое удручающее положение, но в целом картина для нее не изменилась. Инструмент EUR/USD все также находится в стадии построения понижательной волны 5 в С. Когда эта волна будет завершена можно будет ожидать построение хотя бы коррекционного набора волн, так что евровалюта сможет улучшить свое положение. Однако с текущей активностью рынка произойти это может очень нескоро.
Сегодня состоится заседание ФРС, а нам предстоит разобраться с тем, стоит ли доллару ожидать поддержки от американского регулятора. На мой взгляд, рынок очень многие новости и события трактует в пользу доллара, поэтому может показаться, что любое слово Кевина Уорша может вызвать новые покупки американской валюты. Однако в то же время участники рынка не могут постоянно покупать доллар только на основании собственных ожиданий ужесточения денежно-кредитной политики. Нужны какие-то подтверждения этой гипотезе, а подтверждений нет никаких. Рынок отталкивается от того факта, что инфляция в США остается высокой, гораздо выше целевой отметки. Но по итогам июня индекс потребительских цен замедлился, а когда между США и Ираном наступит новый период перемирия не знает никто. Если инфляция продолжит снижаться, Комитет FOMC будет и дальше сохранять процентную ставку без изменений.
Согласно инструменту CME FedWatch, рынок практически не сомневается в том, что до конца года процентная ставка будет повышена минимум на 25 базовых пунктов. Лишь 10% опрошенных финансистов считает, что ставка останется в диапазоне 3,5-3,75%. Даже сегодня рынки допускают ужесточение политики – вероятность равна 31,5%. Рост вероятности повышения ставки произошел из-за возобновления конфликта между Ираном и США. Но конфликт, как возобновился, так и прекратился. Я считаю, что ФРС и дальше будет занимать выжидательную позицию.
Общие выводы.
Исходя из проведенного анализа EUR/USD, я делаю вывод, что инструмент остается в рамках повышательного участка тренда(нижняя картинка), а в более краткосрочном плане – в рамках понижательного участка тренда. На мой взгляд, сейчас неплохое время, чтобы попробовать сформировать длинные позиции, но инструмент еще может опуститься к 13-й фигуры в рамках волны 5 в С. Волновая разметка нередко преподносит сюрпризы, поэтому уже сейчас я бы перенастраивался на покупки.
На старшем масштабе виден повышательный участок тренда, после которого началось построение коррекционного набора волн. В ближайшее время следует ожидать построения волны С с целями, расположенными около отметки 1,1352, что приравнивается к 38,2% по Фибоначчи. После завершения построения структуры A-B-C может начаться построение нового долгосрочного повышательного тренда.
Основные принципы моего анализа:
1) Волновые структуры должны быть простыми и понятными. Сложные структуры сложно отыгрывать, они часто несут изменения.
2) Если нет уверенности в происходящем на рынке, лучше не заходить в него.
3) Стопроцентной уверенности в направлении движения нет и быть не может никогда. Не забывайте про защитные ордера Stop Loss.
4) Волновой анализ можно комбинировать с другими видами анализа и торговыми стратегиями.
