S&P500 находится на исторических максимумах, где сильный фундаментальный фон и охлаждение инфляции создают попутный ветер, но техническая перекупленность и геополитические риски ограничивают потенциал роста.
Ралли получает поддержку от охлаждения инфляции в США, что усиливает ожидания паузы в цикле ужесточения Федеральной резервной системы. Однако технические индикаторы указывают на возможное замедление восходящего импульса, что делает рынок уязвимым к краткосрочной коррекции, предположили мы в нашем сегодняшнем фундаментальном анализе и обзоре «S&P500: ралли на рекордных максимумах на фоне охлаждения инфляции».
Начало коррекции может быть связано с пробоем «круглой» отметки 7800.00 и снижением к 7696.00 (ЕМА200 на 1-часовом графике). Его же пробой может спровоцировать дальнейшее снижение в сторону локального уровня поддержки и бывшего уровня сопротивления 7615.00. Пробой же важного уровня поддержки 7515.00 (ЕМА50 на дневном графике) рискует обвалить индекс к ключевым уровням поддержки 7245.00, 7110.00 (ЕМА144, ЕМА200 на дневном графике), отделяющих среднесрочный бычий рынок от медвежьего.
Таким образом, пока цена находится выше отметок 7696.00, 7615.00, длинным позициям ничего не угрожает.
Наоборот, пробой сегодняшнего и рекордного максимума 7816.00 станет триггером дальнейшего роста.
Условия реализации бычьего сценария:
- Устойчивый пробой сопротивления 7800.00 и закрепление выше рекордного максимума.
- Дальнейшее охлаждение инфляции и снижение ожиданий повышения ставки ФРС.
- Сохранение сильного сезона отчетности и позитивных прогнозов по прибылям.
- Технический пробой выше 7800.00 с подтверждением от индикаторов (RSI выше 65, ускорение роста OsMA) откроет путь к 7900.00 и 8000.00.
Цели: 7900.00, 8000.00 (психологический уровень).
Условия реализации медвежьего сценария:
- Разворот от сопротивления 7800.00 и пробой поддержки 7700.00-7696.00.
- Возобновление инфляционных опасений на фоне роста цен на нефть.
- Неожиданно «ястребиный» сигнал от ФРС или разочаровывающие данные по рынку труда.
- Технический пробой ниже 7700.00 с подтверждением от индикаторов (RSI ниже 50, пересечение OsMA ниже нулевой линии) откроет путь к 7615.00 и 7515.00 (ЕМА50 на D1), 7500.00 («круглый» уровень).
Наиболее вероятная динамика: консолидация в диапазоне 7690.00–7810.00 с попыткой пробоя сопротивления при сохранении позитивного фундаментального фона.
Логика:
- Рынок замер в ожидании новых сигналов от ФРС.
- Техническая картина указывает на сохранение бычьего тренда, но импульс замедляется.
- Переоценка монетарной политики ФРС и сильный сезон отчетности создают прочную основу для индекса, но геополитические риски и возможная коррекция после сильного ралли ограничивают потенциал роста.
Уровни поддержки: 7700.00, 7696.00, 7615.00, 7600.00, 7568.00, 7515.00, 7500.00, 7400.00, 7380.00, 7330.00, 7300.00, 7245.00, 7200.00, 7165.00, 7110.00, 7100.00, 7005.00, 7000.00
Уровни сопротивления: 7800.00, 7815.00, 7900.00, 8000.00
Торговые сценарии
- Бычий сценарий: Buy Stop 7815.00. Stop-Loss 7740.00, 7690.00. Цели 7900.00, 8000.00
- Медвежий сценарий: Sell Stop 7740.00, 7690.00. Stop-Loss 7815.00. Цели7615.00, 7600.00, 7568.00, 7515.00, 7500.00, 7400.00, 7380.00, 7330.00, 7300.00, 7245.00, 7200.00, 7165.00, 7110.00, 7100.00, 7005.00, 7000.00
*здесь «Цели» соответствуют уровням поддержки/сопротивления. Это также не значит, что они обязательно будут достигнуты, но могут служить ориентиром при планировании и размещении своих торговых позиций
+ зарегистрироваться в системе копирования сигналов
+ инвестировать в ПАММ-системе
