Индекс доллара США (DXY), который отслеживает курс доллара по отношению к корзине валют, продолжает демонстрировать уверенные результаты после ночного отскока от уровня 99,30, самого низкого значения с 5 июня. Внутридневной рост позволил индексу достичь нового дневного максимума в районе 99,70 в начале европейской сессии, хотя индексу не хватило бычьей уверенности на фоне неопределенности относительно направления монетарной политики Федеральной резервной системы США.
Слабая инфляция в США и неутешительные данные о потребительских расходах, представленные на прошлой неделе, снизили ожидания по поводу быстрого повышения процентных ставок ФРС. Тем не менее, инфляционные риски, связанные с ростом цен на энергоносители, продолжают волновать инвесторов и могут вынудить ФРС принять более жесткую позицию. В связи с этим публикация протоколов заседания FOMC в среду будет играть ключевую роль для получения дополнительных сигналов о будущем направлении процентных ставок, что сформирует краткосрочную динамику DXY.
Нефть, доходность и геополитика держат рынки в напряжении, однако снижение ожиданий по ужесточению монетарной политики ФРС должно удерживать доллар в пределах определенного диапазона и сохранять поддержку для операций кэрри-трейд.
На этой неделе в центре внимания - публикация протоколов заседания FOMC за июль. Рынки будут ждать большей ясности в отношении взглядов политиков на инфляцию, и их мнений, касаемо процентных ставок.
На фоне противостояния между США и Ираном сохраняется геополитическая премия за риск, что приводит к росту цен на нефть более чем до двухнедельного максимума
и укрепляет доллар США как защитный актив. Президент Трамп заявил, что он не стремится к продлению Меморандума о взаимопонимании с Ираном, срок действия которого истек в понедельник. Он также повторил свою идею о признании Ормузского пролива территорией США и предупредил Оман, что будет действовать против него, если тот помешает возобновлению судоходства через этот стратегически важный водный путь.
Тем временем высокопоставленный иранский чиновник сообщил, что Иран переходит от оборонительной к «совершенно наступательной» позиции, ссылаясь на трудности в переговорах с США. Также, официальный представитель предупредил, что Иран будет проводить «своевременные и точные» атаки, если США не выполнят условия соглашения о прекращении огня, достигнутого в июне. Более того, поддерживаемые Ираном хуситы в Йемене усилили свои действия против Саудовской Аравии, что увеличивает риск более широкого регионального конфликта и подтверждает вероятность дальнейшего укрепления доллара США.
Несмотря на это, стоит дождаться более активного продолжения покупок, прежде чем с уверенностью утверждать, что индекс DXY достиг дна, и готов к значительному восстановлению.
А с технической точки зрения, 100-дневная простая скользящая средняя (SMA) на уровне 99,70, является непосредственным препятствием для достижения психологически важной отметки 100,00. Преодоление этого уровня откроет путь к значительному росту. С другой стороны, ближайшая поддержка расположена вблизи ночного минимума около 99,30, а за ней следует 200-дневная SMA около 99,15. Закрытие дневной свечи ниже этого уровня будет рассматриваться как новый сигнал для медведей, и сделает индекс DXY уязвимым для дальнейшего снижения. Осцилляторы отрицательны, медведи имеют преимущество.
В таблице ниже предоставлено процентное изменение доллара США по отношению к основным валютам сегодня. Доллар США продемонстрировал наибольшую силу к новозеландскому доллару, показывая позитивные настроения на фоне текущих экономических и геополитических факторов.
