Неделя 6-10 марта началась с огромного психологического давления на покупателей контрдолларовых валют. В пятницу глава ФРС Джанет Йеллен подтвердила все предшествующие крайне ястребиные намерения своих коллег по FOMC, и рыночные ожидания по ставке в соответствии с фьючерсами по федеральным фондам превысили 90%-ю вероятность мартовского повышения. В понедельник Северная Корея запустила в сторону Японии четыре баллистические ракеты и США начали форсированную установку своей ПРО (THAAD) на территории Южной Кореи. КНДР была отключена от межбанковской системы SWIFT. При этом усилились обострения Северной Кореи с Малайзией из-за убийства Ким Чем Нама.
Во вторник промышленные заказы в Германии катастрофически обвалились (-7,4%), это было наибольшее падение за последние 9 лет. На следующий день торговый баланс Франции в январской оценке провалился в ещё большую пропасть: -7,9 млрд евро против -1,6 млрд в декабре – такого не было никогда в истории Франции. В четверг состоялось заседание ЕЦБ, на котором регулятор оставил текущую политику без изменения и даже подчеркнул, что в ближайшей перспективе никаких изменений не будет. Был только немного повышен прогноз по экономике на текущий год. Но, несмотря на столь «медвежьи» факторы, евро к концу недели удерживается возле уровня открытия (-7 пунктов).
С британским фунтом ситуация была более или менее понятной. Розничные продажи в марте снизились на 0,4%, промышленное производство в январской оценке сократилось на 0,4%, торговый баланс улучшился лишь незначительно (-10,8 млрд фунтов стерлингов против -10,9 млрд в декабре). При определённом давлении американской макроэкономической статистики, где ситуация была ощутимо лучше: фабричные заказы в США увеличились за январь на 1,2% (прогноз 1,1%), в частном секторе, по оценке ADP, было создано в феврале 298 тыс. рабочих мест (прогноз 184К), доходности по государственным облигациям мощно двигались вверх. Фунт теряет около 150 пунктов.
На этой неделе прошли важные изменения на американской политической сцене. Президент Дональд Трамп резко сменил нейтрально-деловой тон в отношении России на умеренно-враждебный, объявил Южную Корею врагом №1 и, по внешним признакам, отказался инспектировать ФРС.
Но евро осталось одиноким бойцом против наступления доллара. Другие валюты и товары, помимо уже отмеченных фунта и облигаций, также активно снижались. Новозеландский доллар теряет 130 пунктов, нефть (особенно после данных по росту запасов в США в среду) обвалилась на 6,58%, золото дешевеет на 3,0%.
Йена на неблагоприятном политическом фоне и слабых экономических показателях Японии прибавляет 140 пунктов (то есть пара USD/JPY растёт). Платёжный баланс в январе понизился с 1,66 трлн йен до 1,26 трлн, ВВП за 4-й квартал возрос на 0,3% против ожидания 0,4%. Хорошая новость вышла только в конце недели – объём заказов на машиностроительное оборудование в феврале возрос на 9,1%. На этих основаниях мы высказали мысль об утере японской йеной статуса валюты-убежища. Если это действительно так, то окончательно данное событие закрепилось именно на этой неделе.
В понедельник мы продали золото. В тот день мы ещё не предполагали, что евро будет удерживаться против негативной информации, ожидали его снижение, как и снижение всех активов, котируемых в долларах, но технически картина благоприятствовала именно продажам золота.
На графике дневного масштаба цена находилась под серединной линией канала Боллинджера, столбики осциллятора АС были красными. Такая ситуация позволяла открыть позицию с минимальным стопом над максимумами последних двух дней. Тейк-профит выставили достаточно низко, перед выраженным одиночным дном января.
На следующий день позиция уже была в безубытке.
В четверг модифицировали стоп-лосс, придвинув его на максимум среды – предшествующего дня.
В пятницу, в ожидании выхода американских данных по труду, стоп подвинули ещё ближе, над максимум текущего дня.
Таким образом, гарантированная прибыль теперь составляет 744 доллара с 0,25 лота. Её закрытие по тейк-профиту принесёт 1 250 долларов. Это и можно назвать итогом столь необычной недели.
Через пять дней мы наконец-то узнаем, что в действительности задумала ФРС относительно монетарной политики в новых политических реалиях. Всем удачи!
